تشير الأصول الرقمية إلى التمثيل الرقمي للقيمة ، مثل ملكية الأصول المالية أو الأصول الاقتصادية الحقيقية. يتمتع النظام البيئي للأصول الرقمية بالقدرة على تسهيل المعاملات الأكثر كفاءة ، وزيادة الشمول المالي ، وإطلاق العنان للقيمة الاقتصادية. يمكن أن تكون العملات الرقمية للبنك المركزي (CBDCs) ، والتزامات البنوك الرمزية ، والعملات المستقرة المنظمة جيدًا ، إلى جانب مجموعة متقنة من العقود الذكية ، بمثابة وسيلة تبادل لهذا النظام البيئي الجديد للأصول الرقمية. بينما أظهرت التجارب الأولية إمكانات ، فإن هذه الأشكال الجديدة من العملات الرقمية ، المشهورة على blockchain وتدفقات الأموال من نظير إلى نظير ، لا تزال بحاجة إلى إثبات فائدتها خارج أنظمة الدفع الإلكترونية مثل أنظمة الدفع الفوري المحلية الموجودة حاليًا والتي يمكن أن تكون متاح. إحدى الفوائد العظيمة للعملات الرقمية هي دعمها للوظائف البرمجية. ومع ذلك ، هذا موضوع المناقشة والنقاش المستمر. يحتاج المشغلون إلى التأكد من أن قابلية البرمجة لا تأتي على حساب قدرة العملة الرقمية على العمل كوسيط للتبادل. يجب الحفاظ على وحدة العملة ، ويجب ألا تحد البرمجة البرنامجية من توزيع العملة وتؤدي إلى تجزئة السيولة داخل النظام. تقدم هذه المقالة نظرة عامة فنية لمفهوم الأموال المرتبطة بالغرض (PBM) ، والتي تتيح توجيه الأموال إلى غرض محدد دون برمجة الأموال نفسها. تستخدم PBM بروتوكولًا مشتركًا مصممًا للعمل مع تقنيات وأنماط مختلفة من دفتر الأستاذ. من خلال تنسيق موحد ، سيتمكن المستخدمون من الوصول إلى العملات الرقمية باستخدام مزود المحفظة الذي يختارونه. ستبني هذه الورقة على مفهوم PBM الذي تم تقديمه لأول مرة في مشروع MAS's Orchid ويصف كيف يمكن توسيعه ليشمل مجموعة واسعة من سيناريوهات التطبيق.
الخلفية والدافع
اكتسبت المبادرات الرقمية التي تهدف إلى تحسين الكفاءة التشغيلية وتعزيز تجربة المستخدم زخماً كبيراً في السنوات الأخيرة. ومع ذلك ، لا يخلو العمل الرقمي في مجال التمويل من التحديات.
انتشار وتفتيت السوق
زاد انتشار أنظمة ومنصات الدفع من التعقيد والتحديات التي قد يواجهها المستخدمون عند اعتماد الخدمات المالية الرقمية. على سبيل المثال ، غالبًا ما يقوم مشغلو الدفع بتشغيل قنوات توزيع بخصائص مختلفة لأنظمة مختلفة. إن أصحاب المخططات يتطلب الكثير من الموارد لدمج التجار في منصاتهم الخاصة. في الوقت نفسه ، سيؤدي التكامل مع المنصات الأخرى إلى زيادة الجهود التشغيلية للتجار ، الذين سيتعين عليهم تدريب موظفي التجزئة على التعامل مع خطط الدفع المختلفة وقبولها.
حاولت جهود خاصة ومستقلة دمج هذه المبادرات في منصة واحدة لتبسيط تجربة المستخدم وتحقيق إمكانات الرقمنة. ومع ذلك ، يجب أن تذهب هذه الجهود إلى أبعد من ذلك للتأكد من أنها مفتوحة وقابلة للتشغيل المتبادل في جميع المبادرات. لا ينبغي أن تقتصر هذه المنصات على المستهلكين والتجار الذين يشتركون في أنظمتهم البيئية. ستوفر أنظمة الدفع القابلة للتشغيل البيني قدرًا أكبر من المرونة وتمكّن من تجربة دفع سلسة للشركات والمستهلكين.
قابلية برمجة العملات وقابليتها للفطريات
على عكس أنظمة دفاتر الأستاذ التقليدية القائمة على الحسابات ، توفر العملات الرقمية إمكانية برمجة خصائص فريدة في أصول حامل فردية وتحديد كيفية استخدام العملات الرقمية. ومع ذلك ، فإن تنفيذ منطق البرمجة مباشرة على عملة رقمية يعدل خصائصها وقبولها كوسيلة للتبادل. في حين أن هذا النهج يوسع وظائف العملات الرقمية ، فإنه يحد من استخدام العملات الرقمية كوسيلة قابلة للتطبيق إذا كانت شروط استخدامها متنوعة وديناميكية. كما يتطلب إعادة برمجة جميع العملات الرقمية المتداولة في كل مرة تتطلب حالة جديدة أو حالة استخدام جديدة.
هناك طريقة أخرى تتمثل في أن تقدم جهة إصدار العملة الرقمية إصدارات متعددة من العملة الرقمية ، لكل منها برمجة منطقية مختلفة. ومع ذلك ، قد لا يكون هذا النهج عمليًا لأن هذه العملات الرقمية غير قابلة للتبادل ، مما يؤدي إلى تجزئة السيولة في السوق. من أجل فهم كيفية الحفاظ على قابلية استبدال العملات الرقمية بحيث يمكن تبادلها بحرية ، تبحث هذه الورقة في نماذج البرمجة المختلفة.
نموذج البرمجة
المدفوعات القابلة للبرمجة تشير إلى المدفوعات التي يتم تنفيذها تلقائيًا بمجرد استيفاء مجموعة من الشروط المحددة مسبقًا. على سبيل المثال ، يمكنك تحديد حدود الإنفاق اليومي أو المدفوعات المتكررة ، على غرار أوامر الخصم المباشر والأوامر الدائمة. يتم تنفيذ المدفوعات القابلة للبرمجة عادةً عن طريق تعيين مشغلات قاعدة البيانات أو في شكل بوابة واجهة برمجة التطبيقات (API) التي تقع بين دفتر الأستاذ المحاسبي وتطبيق العميل. تتفاعل هذه الواجهات البرمجية مع دفاتر الأستاذ التقليدية وتعدل أرصدة الحسابات المصرفية بناءً على المنطق المبرمج.
تشير الأموال القابلة للبرمجة إلى إمكانية تضمين القواعد في مخزن القيمة نفسها ، وتحديد أو تقييد استخدامها. على سبيل المثال ، يمكن تحديد القواعد بحيث لا يمكن إرسال مخزن القيمة هذا إلا إلى المحافظ المدرجة في القائمة البيضاء ، أو نقلها بعد إجراء تصفية على مستوى المعاملة. تشمل تطبيقات النقود القابلة للبرمجة التزامات البنوك المرمزة والعملات الرقمية للبنك المركزي. على عكس المدفوعات القابلة للبرمجة ، حيث يتم فصل منطق البرمجة والقيمة نفسها ، تكون الأموال القابلة للبرمجة قائمة بذاتها ، وتحتوي على منطق البرمجة وتعمل كمخزن للقيمة. عندما يتم تحويل الأموال القابلة للبرمجة إلى طرف آخر ، يتم أيضًا نقل المنطق والقواعد.
تتمثل ميزة المدفوعات القابلة للبرمجة في القدرة على تحديد مجموعة من منطق البرمجة أو الشروط التي يمكن تطبيقها على أشكال مختلفة من المال. في الوقت نفسه ، تكون الأموال القابلة للبرمجة قائمة بذاتها وتتمتع بميزة التحويلات المنطقية الشرطية من نظير إلى نظير بين الأطراف. من المتوقع أن يكون المشهد المالي المستقبلي أكثر تنوعًا لأن البنوك المركزية والبنوك التجارية ومقدمي خدمات الدفع في جميع أنحاء العالم يستكشفون العملات الرقمية المختلفة للبنك المركزي والتزامات البنوك الرمزية وتصميمات العملات المستقرة. لذلك ، هناك حاجة متزايدة لضمان وجود إطار مشترك للتفاعل مع أشكال مختلفة من العملات الرقمية ولضمان قابلية التشغيل البيني مع البنية التحتية المالية الحالية.
النموذج الثالث - الأموال المقيدة الغرض (PBM) ، الذي تم استكشافه في المراحل الأولى من مشروع MAS's Orchid ، يعتمد على مفهوم وقدرات المدفوعات القابلة للبرمجة والأموال القابلة للبرمجة. يشير مصطلح PBM إلى اتفاقية تحدد الشروط التي يمكن بموجبها استخدام العملة الرقمية الأساسية. PBMs هي أدوات حاملة تسمح بالتحويل من نظير إلى نظير بدون وسطاء. تحتوي PBM على العملة الرقمية كمخزن للقيمة ومنطق البرمجة الذي يحدد استخدامها بناءً على الشروط المبرمجة. بمجرد استيفاء الشروط ، يتم تحرير العملة الرقمية وتصبح غير مرتبطة مرة أخرى.
يمكن توضيح ذلك بمثال استخدام PBM ككوبون رقمي. تأتي القسيمة مع مجموعة محددة مسبقًا من شروط الاستخدام. يمكن لحاملي القسائم تقديمها للتجار المشاركين في مقابل السلع أو الخدمات (وظيفة الدفع القابلة للبرمجة). في بعض الحالات ، تسمح شروط نظام القسيمة بالتحويلات بين الأشخاص (ميزة الأموال القابلة للبرمجة). وبالتالي ، يمكن للمستهلك شراء شهادة هدية تستند إلى PBM وتحويلها إلى شخص آخر قد يستخدمها لدى تاجر مشارك.
ومع ذلك ، على عكس القسائم العادية ، تقيد PBMs كيفية استخدام الدافع لـ PBM ، ولكن ليس المستلم. عندما يدفع المستهلك مقابل عملية شراء باستخدام PBM ، يتم تحرير العملة الرقمية من PBM وتحويلها إلى التاجر إذا تم استيفاء شروط الاستخدام. بعد ذلك ، يتمتع التجار بحرية استخدام العملة الرقمية لأغراض أخرى (على سبيل المثال ، الدفع للموردين).
.
عملة مرتبطة بالغرض
يفحص هذا القسم دورة حياة PBM والمكونات المختلفة التي تشكل PBM. في هذا القسم ، تم توضيح الكيانات الرئيسية وتفاعلاتها ، مع التأكيد على أدوارها في دورة حياة الإدارة القائمة على النتائج.
نظرة عامة على هندسة النظام
يشير بروتوكول PBM إلى نموذج من أربع طبقات لوصف مجموعة التكنولوجيا المستخدمة في الشبكات القائمة على الأصول الرقمية. يمكن تصنيف مكونات الشبكة إلى أربع طبقات متميزة: طبقة الوصول ، وطبقة الخدمة ، وطبقة الأصول ، وطبقة النظام الأساسي ، كما هو موضح في الشكل 2. يمكن اعتبار منطق برمجة PBM كخدمة ، بينما تكون العملة الرقمية في طبقة الأصول. عندما يتم ربط العملة الرقمية على أنها PBM ، فإنها تمتد بين طبقة الخدمة وطبقة الأصل.
تم تصميم PBM ليكون محايدًا من الناحية التكنولوجية ومصممًا للعمل عبر أنواع مختلفة من دفاتر الأستاذ والأصول. من المتوقع أن يتم تنفيذ PBM على دفاتر الأستاذ الموزعة وغير الموزعة.
! [سلطة النقد السنغافورية MAS: الورقة الفنية الفنية لعملة ملزمة الغرض 4D (PBM))
** طبقة الوصول **
طبقة الوصول هي الطبقة التي يتفاعل فيها المستخدمون مع خدمات مختلفة من خلال واجهات مختلفة.
** طبقة الخدمة **
توفر طبقة الخدمة خدمات متنوعة متعلقة بالأصول الرقمية. تعمل عادةً أعلى طبقة الأصول ، مما يمكّن المستخدمين من إدارة أصولهم الرقمية والاستفادة منها.
** طبقة الأصول **
تدعم طبقة الأصول إنشاء الأصول الرقمية وإدارتها وتبادلها.
** طبقة المنصة **
توفر طبقة النظام الأساسي البنية التحتية الأساسية للتنفيذ والتخزين وإجماع المعاملات.
عناصر
كما هو مبين في الشكل 3 ، تتكون PBM من مكونين رئيسيين: غلاف يحدد الاستخدام المقصود ؛ ومخزن أساسي للقيمة يعمل كضمان. يسمح هذا التصميم بنشر العملات الرقمية الحالية لأغراض مختلفة دون تغيير خصائصها الأصلية. بمجرد استخدام PBM للغرض المقصود منه ، يمكن استخدام العملة الرقمية دون أي شروط أو قيود. يحافظ مُصدرو العملات الرقمية على التحكم في العملة الرقمية ، مما يمنع التجزئة ويضمن سهولة الصيانة.
.
** غلاف PBM **
غلاف PBM مطبق في شكل رمز عقد ذكي يحدد الشروط التي بموجبها تتوفر العملة الرقمية الأساسية. يمكن برمجة غلاف PBM بحيث لا يمكن استخدام PBM إلا للغرض المقصود منه ، على سبيل المثال ، صالح لفترة زمنية محددة ، لدى بائع تجزئة معين ، بفئة محددة مسبقًا. بمجرد استيفاء الشروط المحددة في غلاف PBM ، يتم تحرير العملة الرقمية الأساسية ونقلها إلى المستلم. على سبيل المثال ، يمكن تطبيق غلاف PBM كعقد ذكي متعدد الرموز ERC-1155. يوضح القسم 3.5 تدفقًا تسلسليًا محتملاً لتصميم PBM.
** العملة الرقمية **
تُستخدم العملة الرقمية الأساسية المقيدة بـ PBM كضمان لـ PBM. عند استيفاء شروط PBM ، يتم تحرير العملة الرقمية الأساسية ونقل الملكية إلى المستلم المقصود. يجب أن تفي العملة الرقمية بوظائف العملة ، أي كمخزن جيد للقيمة ، ووحدة حساب ، ووسيلة للتبادل. يمكن أن توجد العملات الرقمية في شكل عملات رقمية رقمية للعملات الرقمية ، أو التزامات مصرفية رمزية ، أو عملات مستقرة منظمة بشكل جيد. على سبيل المثال ، يمكن تنفيذ العملات الرقمية في شكل عقود رمزية ذكية قابلة للاستبدال متوافقة مع ERC-20.
الشخصيات والتفاعلات
الفاعلون عبارة عن تجريد مرن يمكن تنفيذه بعدة طرق. يمكن للكيان أن يشغل أدوارًا متعددة ، أو يمكن أن تؤدي كيانات مختلفة دورًا ما.
** PBM Creator **
هذا الكيان مسؤول عن تحديد المنطق داخل PBM ، وسك الرموز المميزة لـ PBM وتوزيعها.
** حامل PBM **
يمتلك هذا الكيان رمزًا مميزًا واحدًا أو أكثر من رموز PBM. يمكن استبدال هذا الكيان برموز PBM غير منتهية الصلاحية.
** محول PBM **
عندما يتم نقل رموز PBM ، يتلقى هذا الكيان العملة الرقمية الأساسية.
دورة الحياة
بغض النظر عن لغة البرمجة أو بروتوكول الشبكة المستخدم ، تم تصميم PBMs مع مراحل دورة حياة متسقة ، مما يضمن التوافق عبر تطبيقات التكنولوجيا المختلفة. يقدم هذا القسم نظرة عامة على الوظيفة المقصودة ومراحل دورة الحياة المرتبطة بـ PBM. يوضح الشكل 4 المراحل المختلفة في دورة حياة PBM.
.
صادر
تبدأ دورة حياة PBM بمرحلة الإصدار. هنا ، يتم إنشاء عقد PBM الذكي وسك الرموز المميزة لـ PBM. يتم نقل ملكية العملة الرقمية إلى عقد PBM الذكي. تخضع العملات الرقمية الآن لعقود PBM الذكية ، والتي يمكن تنفيذها باستخدام ERC-1155 أو ما يعادلها. يخضع استخدام العملة الرقمية للشروط المحددة في عقد PBM الذكي ولن يتم إصداره إلا عند استيفاء جميع الشروط.
توزيع
بعد سك الرموز المميزة لـ PBM ، يتم توزيعها بواسطة منشئ PBM إلى الكيانات المقصودة (أي حاملي PBM) لاستخدامها. يتلقى حاملو PBM الرموز المميزة لـ PBM في شكلها المغلف ويمكنهم فقط استرداد الرموز وفقًا للشروط الأصلية التي حددها منشئ PBM.
تحويل
في هذه المرحلة ، يمكن نقل الرموز المميزة لـ PBM من كيان إلى آخر في شكلها المغلف وفقًا لقواعد البرمجة الخاصة بهم. مرحلة النقل اختيارية وتعتمد على حالة الاستخدام. قد لا تكون رموز PBM قابلة للتحويل إلى مواطنين آخرين في المنح الحكومية (مثل المنح الدراسية). بينما في القسائم التجارية (على سبيل المثال ، قسائم مراكز البيع بالتجزئة) ، يمكن نقل رموز PBM إلى مستهلكين آخرين.
تبادل
تحدث مرحلة الاسترداد بعد استيفاء جميع الشروط المحددة في PBM. في هذه المرحلة ، يتم فك الرموز المميزة لـ PBM ويتم نقل ملكية الرموز المميزة للعملة الرقمية الأساسية إلى الكيان المستلم. للكيانات حرية استخدام الرموز المميزة للعملة الرقمية ، ويخضع استخدامها فقط للشروط المحددة من قبل مُصدر العملة الرقمية.
منتهي الصلاحية
تشير مرحلة انتهاء الصلاحية إلى الحالة التي يتم فيها انتهاك أو انتهاء صلاحية شرط معين محدد في PBM صراحة (على سبيل المثال ، تاريخ انتهاء الصلاحية) ، مما يجعل رموز PBM غير قابلة للاستخدام بشكل دائم لأصحاب PBM. يمكن تجميع رموز PBM منتهية الصلاحية وإتلافها أو "نسخها" لإعادة العملة الرقمية الأساسية إلى منشئ PBM. بدلاً من ذلك ، يمكن تعليق PBMs إلى أجل غير مسمى لمنع حاملي PBM من التفاعل الإضافي مع PBMs منتهية الصلاحية.
تدفق التسلسل
يمكن أن تختلف تطبيقات PBM في التصميم والنهج والتكنولوجيا. في هذا القسم ، نستكشف تصميمًا حيث يتم تقسيم PBM إلى ثلاثة أجزاء ، كما هو موضح في الشكل 5. في هذا التنفيذ ، تم تحديد الشروط التالية لإصدار العملة الرقمية: (1) التحكم في الوصول عبر القائمة البيضاء والقائمة السوداء ؛ (2) تاريخ انتهاء صلاحية غلاف PBM ؛ و (3) نوع رمز PBM المميز تاريخ انتهاء الصلاحية.
.
مدير رمز PBM
على سبيل المثال ، إذا تم اعتماد معيار الرموز المتعددة ERC-1155 ، فيمكن لمنشئ PBM إنشاء أنواع مختلفة من الرموز المميزة لـ PBM تمثل قيمًا مختلفة (على سبيل المثال ، $ 1 ، $ 2 ، $ 5 ، إلخ) داخل نفس غلاف PBM. يوفر PBM Token Manager واجهة لإدارة أنواع الرموز المختلفة بسهولة والحفاظ على الأرصدة لكل نوع رمز مميز. فيما يلي بعض الميزات الرئيسية لهذا المكون:
قم بإنشاء نوع رمز مميز لـ PBM.
احصل على تفاصيل عن كل نوع رمز مميز لـ PBM.
زيادة / تقليل رصيد التوريد لكل نوع من أنواع رموز PBM.
التحقق من فترة صلاحية الرموز المميزة لـ PBM.
منطق PBM
يتيح هذا المكون للمستخدمين إنشاء ظروف عمل معقدة مع الحفاظ على غلاف PBM ضعيفًا. في حالتنا ، يخزن هذا المكون ويدير قائمة بالعناوين المدرجة في القائمة البيضاء والسوداء. فيما يلي بعض الميزات الرئيسية لهذا المكون:
إضافة أو إزالة العناوين من القائمة البيضاء.
إضافة أو إزالة العناوين من القائمة السوداء.
تحقق مما إذا كان يمكن نقل الرموز المميزة لـ PBM.
تحقق مما إذا كان يمكن فك رموز PBM المميزة.
غلاف PBM
يحتوي هذا المكون على شروط تقيد استخدام العملة الرقمية الأساسية. يمكن أن تكون العملات الرقمية متوافقة مع ERC-20 ويمكن أن تتخذ شكل عملات رقمية للبنك المركزي أو التزامات مصرفية رمزية أو عملات مستقرة. لأغراض التوضيح ، نفترض أنه يتم استخدام معيار الرموز المميزة ERC-1155 لتنفيذ غلاف PBM. يمكن أيضًا استخدام معايير أخرى ، مثل ERC-20 أو ERC-721 أو ما يعادلها ، للتنفيذ. فيما يلي بعض الميزات الرئيسية لهذا المكون:
Mint PBM tokens.
نسخ الرموز المميزة لـ PBM.
نقل الرموز المميزة لـ PBM.
التفاعل مع مكونات منطق PBM للتحقق الإضافي.
التفاعل مع مدير الرمز المميز PBM لإدارة أنواع الرمز المميز لـ PBM.
يوضح الشكل 6 التفاعلات بين مختلف عقود PBM الذكية. في الأقسام التالية ، سوف نقدم تدفق تسلسل مفصل لكل مرحلة من مراحل دورة حياة PBM.
.
دورة حياة PBM: مرحلة الإصدار> تهيئة PBM
يوضح الشكل 7 خطوات تهيئة عقد PBM الذكي. في هذه المرحلة ، يوفر منشئ PBM معلمات مختلفة لتهيئة PBM وإنشاء اتصالات بين مكونات PBM المختلفة.
.
دورة حياة PBM: مرحلة الإصدار> إنشاء نوع رمز PBM المميز
يوضح الشكل 8 خطوات إنشاء نوع رمز مميز جديد لـ PBM. في هذه المرحلة ، يمكن لمنشئي PBM إنشاء أنواع مختلفة من الرموز المميزة التي تمثل قيمًا مختلفة.
.
دورة حياة PBM: مرحلة الإصدار> سك عملات PBM
بعد إكمال الخطوات المذكورة أعلاه ، يمكن لمنشئي PBM البدء في سك الرموز المميزة لـ PBM للتوزيع. يوضح الشكل 9 خطوات سك الرموز المميزة لـ PBM.
! [Monetary Authority of Singapore MAS: 4D شرح تفصيلي للعملة ذات الغرض المحدد (PBM) المستند التقني التقني] (https://img-cdn.gateio.im/social/moments-69a80767fe-e1b949ce8b-dd1a6f-7649e1)
قبل عملية سك النقود ، يجب أن يوافق منشئ PBM على العقد الذكي لغلاف PBM لتحويل العملة الرقمية نيابة عن منشئ PBM. هذه خطوة ضرورية لتشغيل الخطوة 7 من عملية سك النقود.
• الخطوة 1: يبدأ منشئ PBM عملية سك الدُفعات.
• الخطوة 2: نظرًا لأن عملية السك والتوزيع قد تحدث في معاملة واحدة ، يجب أن يستدعي مغلف PBM منطق PBM للتحقق مما إذا كان المستلم مدرجًا في القائمة السوداء.
• الخطوات من 4 إلى 6: احسب العدد الإجمالي لرموز العملة الرقمية المطلوبة لصك الرموز المميزة لـ PBM.
• الخطوات من 7 إلى 10: نقل ملكية الرموز المميزة للعملة الرقمية إلى غلاف PBM كضمان.
• الخطوات من 11 إلى 14: زيادة رصيد العرض لنوع الرمز المميز PBM.
• الخطوة 15: Mint PBM tokens.
عناوين القائمة البيضاء / القائمة السوداء
يمكن برمجة PBM بمنطق شرطي للتحقق من مجموعة العناوين المسموح لها بتلقي الرموز والعناوين غير المسموح لها بتلقي الرموز المميزة. في مثالنا ، لا يمكن نقل الرموز المميزة لـ PBM إذا كان المستلم مدرجًا في القائمة السوداء. لا يمكن فك رموز PBM المميزة إذا لم يكن المستلم مدرجًا في القائمة البيضاء. يمكن لمنشئي PBM الوصول إلى الوظائف التالية طوال دورة حياة PBM. من المهم أن نلاحظ أن مراحل التوزيع والنقل هي نفس العملية من الناحية الفنية ، فقط الأدوار المعنية مختلفة. إذا تم توزيع PBM على عنوان القائمة البيضاء ، فسيقوم PBM بفك وتحرير العملة الرقمية.
.
دورة حياة PBM: التوزيع / النقل
أثناء مرحلة التوزيع أو النقل ، يتم نقل الرموز المميزة لـ PBM في شكل ملفوف. الفرق الوحيد بين المرحلتين هو الأدوار المعنية. يوضح الشكل 11 الخطوات المتبعة.
.
بعض الخطوات الرئيسية واعتباراتها أثناء نقل رموز PBM موضحة أدناه.
• الخطوات من 3 إلى 5: تحقق من إمكانية نقل رموز PBM. يمكن إضافة شروط إضافية هنا. في حالتنا ، تحقق مما إذا كان المستلم مدرجًا في القائمة السوداء.
• الخطوات من 6 إلى 8: تحقق مما إذا كان يمكن فك تغليف PBM لتحرير الرموز الرقمية. يمكن إضافة شروط إضافية هنا. في حالتنا ، يجب أن يكون المتلقي في القائمة البيضاء.
• الخطوة 9: نقل الرموز المميزة لـ PMB في شكل ملفوف.
دورة حياة PBM: التوزيع / النقل - فشل النقل
يوضح الشكل 12 الخطوات المتبعة في فشل نقل رمز PBM. لم يتم نقل الرموز المميزة لـ PBM ولا تزال موجودة في شكل مغلف.
.
دورة حياة PBM: مرحلة الاسترداد
عند نقل رموز PBM ، إذا تم استيفاء جميع الشروط ، فإن الرموز المميزة لـ PBM ستفك وتحرر الرموز المميزة للعملة الرقمية الأساسية إلى المستلم.
.
ترد أدناه بعض الخطوات الرئيسية واعتباراتها.
• الخطوات من 6 إلى 8: تحقق مما إذا كان من الممكن فك رموز PBM المميزة لتحرير الرموز الرقمية الأساسية. إذا تم استيفاء جميع الشروط ، يمكن فك رموز PBM المميزة. في حالتنا ، تحقق لمعرفة ما إذا كان المتلقي موجودًا بالفعل في القائمة البيضاء.
• الخطوات من 9 إلى 11: احسب عدد الرموز المميزة للعملة الرقمية التي سيتم تحويلها إلى المستلم.
• الخطوة 12: نسخ الرموز المميزة لـ PBM. هذه الخطوة اختيارية وتعتمد على متطلبات منشئ PBM. في بعض الحالات ، قد يتم الاحتفاظ برموز PBM كتذكارات.
• الخطوات من 13 إلى 16: تقليل عدد رموز PBM المميزة. في تصميمنا ، يتم التحقق من تاريخ انتهاء صلاحية الرمز المميز في الخطوة 14 بدلاً من الخطوة 7. هذا لأن مدير الرمز المميز مصمم لإدارة جميع الجوانب المتعلقة برموز PBM ، وفقًا لتصميمنا. قد يقوم الآخرون بتنفيذ التحقق من الصحة في الخطوة 7.
• الخطوات من 17 إلى 20: ينقل مغلف PBM ملكيته لرموز العملة الرقمية إلى المستلم.
• الخطوة 21: إصدار حدث PBMUnwrap
** دورة حياة PBM: مرحلة انتهاء الصلاحية> استرداد رموز PBM منتهية الصلاحية ** في هذه المرحلة ، يحاول حامل PBM استرداد رمز PBM حيث تم انتهاك أحد الشروط على الأقل أو انتهاء صلاحيته بلا منازع ، وفشل النقل. في حالتنا ، انتهت صلاحية الرمز المميز. ترد أدناه بعض الخطوات الرئيسية واعتباراتها.
! [Monetary Authority of Singapore MAS: 4D شرح تفصيلي للعملة ذات الغرض المحدد (PBM) المستند التقني التقني] (https://img-cdn.gateio.im/social/moments-69a80767fe-3dc643ebe9-dd1a6f-7649e1)
الخطوات من 6 إلى 8: نظرًا لأننا طبقنا التحقق من انتهاء صلاحية الرمز المميز في الخطوة 14 من مرحلة الاسترداد ، تُعتبر رموز PBM غير مغلفة.
الخطوة 14: فشل التحقق بسبب انتهاء صلاحية الرمز المميز.
دورة حياة PBM: مرحلة انتهاء الصلاحية> إبطال PBM
إذا تم انتهاك شرط واحد على الأقل أو انتهت صلاحيته بلا منازع ، فلا يمكن لمالكي PBM إنفاق الرموز المميزة لـ PBM وتظل العملة الرقمية مقفلة. في مثالنا ، انتهت صلاحية الرمز المميز. لدى منشئي PBM خيار إبطال الرموز المميزة لـ PBM منتهية الصلاحية لاستعادة الرموز المميزة الأساسية للعملة الرقمية.
! [Monetary Authority of Singapore MAS: 4D شرح تفصيلي للعملة ذات الغرض المحدد (PBM) المستند التقني التقني] (https://img-cdn.gateio.im/social/moments-69a80767fe-ceca7aeff7-dd1a6f-7649e1)
• الخطوة 1: يبدأ منشئ PBM عملية التراجع.
• الخطوات من 2 إلى 4: احسب عدد رموز العملة الرقمية المراد سحبها.
• الخطوات من 5 إلى 8: سحب وتعيين رصيد الرمز إلى 0.
• الخطوات من 9 إلى 12: تحويل الرموز المميزة للعملة الرقمية إلى منشئ PBM.
• الخطوة 13: إصدار حدث سحب PBM.
متطلبات التصميم
يناقش هذا القسم بعض خيارات التصميم والعوامل التي قد تؤثر على كيفية تنفيذ PBMs. تعد قابلية التشغيل البيني أمرًا بالغ الأهمية لضمان ألا يؤدي تنفيذ الإدارة القائمة على النتائج من قبل مقدمي خدمة مختلفين إلى تجزئة النظام البيئي للمدفوعات. قد يقوم مقدمو خدمات إدارة الأعمال (PBM) الذين يديرون شبكاتهم الخاصة بإنشاء "حدائق مسورة" داخل الأنظمة البيئية الشريكة المغلقة الخاصة بهم. قد يؤدي هذا إلى سلوك احتكاري يسعى إلى الريع بين مقدمي إدارة الأداء القائم على النتائج. إذا تركت دون رادع ، فقد يكون لذلك تأثير ضار على المستهلكين ، الذين يحتاجون إما إلى الاستفادة من أنظمة متباينة متعددة أو دفع رسوم وسيطة عالية لإتمام المعاملة. لذلك ، يجب تصميم تقنية PBM من البداية لتكون قابلة للتشغيل المتبادل عبر مختلف المنصات والمحافظ وأنظمة الدفع والقضبان. سيمكن هذا متلقي PBM من الوصول إلى رموز PBM الخاصة بهم وإنفاقها من مزود المحفظة التجارية الذي توفره الحكومة أو من اختيارهم.
يضمن اعتماد معايير مشتركة أن الرموز المميزة لـ PBM متوافقة مع مختلف موفري خدمات المحفظة. سيمكن ذلك من نقل الأصول الرقمية بين مختلف المنصات وأصحاب المصلحة. بالإضافة إلى ذلك ، يتم تقليل جهود التنفيذ والتكاليف حيث يمكن إعادة استخدام نفس البنية التحتية عبر حالات استخدام متعددة. يهدف تصميم PBM في هذه الورقة إلى أن يكون قابلاً للتطبيق على مجموعة متنوعة من أنواع دفاتر الأستاذ المختلفة ، بما في ذلك أنظمة دفتر الأستاذ المستندة إلى blockchain وغير المستندة إلى blockchain. لتوضيح المفاهيم الواردة في هذه المقالة ، نقدم تطبيقات فنية محددة كأمثلة. نتصور أن تطبيقات PBM المستقبلية قد تستند إلى نظام دفتر أستاذ مختلف عن النظام المشار إليه في هذه الورقة. يحتاج مقدمو الخدمات إلى اختيار نوع دفتر الأستاذ الداعم الذي يناسب نموذج أعمالهم وحالات الاستخدام المقصودة. العملة الرقمية من الناحية المفاهيمية ، توفر PBM إطار عمل مشتركًا بغض النظر عن نوع العملة الرقمية الأساسية.
نظرًا لأن PBMs تستمد قيمتها من العملة الرقمية الأساسية ، فإن قبول PBM وقيمتها المتصورة وقابليتها للاستخدام يرتبط ارتباطًا وثيقًا بالعملة الرقمية المرتبطة. لذلك من الأهمية بمكان النظر في الأصول الاحتياطية التي تدعم العملات الرقمية والآثار التنظيمية المرتبطة بها ومتطلبات الامتثال. تقدم عملات البنوك المركزية ، وديون البنوك الرمزية ، والعملات المستقرة مستويات مختلفة من الضمان وتخضع لرقابة تنظيمية مختلفة. قد يوجد متغير من PBM في شكل رمز محدد الغرض ، حيث يتم استبدال العملة الرقمية الأساسية برمز يمثل التزام الدفع ، بدلاً من مخزن للقيمة. في حين أن هذا قد يخدم غرضًا مشابهًا في تمثيل حق الرجوع على الديون ، إلا أن التسوية تتم على أساس متأخر وليس على أساس ذري وفي الوقت الحقيقي ، وهناك خطر فشل التسوية.
نظرًا لأن البيئة التنظيمية العالمية للعملات الرقمية لا تزال تتطور ، فقد تختلف المعالجة التنظيمية لل PBMs عبر الولايات القضائية. إن توافق تصميم PBM للخصوصية يعني أنه يمكن لكيانات القطاع الخاص تطوير العقود الذكية الخاصة بغلاف PBM ، مع استخدام عملة رقمية للبنك المركزي صادرة عن البنك المركزي كعملة رقمية أساسية. وبدلاً من ذلك ، قد تقوم الوكالات الحكومية بتطوير عقود ذكية مجمعة لنظام إدارة الأعمال المصرفية واستخدام ديون مصرفية رمزية في شكل عملات خاصة كضمان لـ PBM لدعم المدفوعات الحكومية. من خلال فصل أدوار منشئي PBM ومصدري العملات الرقمية ، يمكن إنشاء ترتيب حيث لا يمكن لأي كيان بمفرده الإشراف على كل من إصدار العملة وكيفية استخدامها وأين يتم استخدامها.
ونتيجة لذلك ، فإن كمية البيانات التي تحتفظ بها الوكالات تقتصر على المعلومات المطلوبة لأداء وظائفها المصرح بها. كإجراء وقائي إضافي ، قد يكون من الممكن وضع ترتيبات يمكن بموجبها إجراء تحويلات الأموال بشكل مجهول من قبل الكيانات المعتمدة. على سبيل المثال ، يمكن ضبط شروط PBM للتحقق من سجل منفصل قبل عمليات النقل للتأكد من أن الفرد الذي يبدأ التحويل مصرح له بإجراء التحويل. ومع ذلك ، في هذا المثال ، لا يشرف السجل على طبيعة النقل ولا يحدد من هو المستلم. يقوم التسجيل ببساطة بإعلام الطرف ما إذا كان مصرحًا به أم لا.
اعتبارات السياسة
يمكن استخدام PBM من قبل القطاع الرسمي وكذلك القطاع الخاص. في حين أن التنفيذ الفني للإدارة القائمة على النتائج قد يكون متشابهًا عبر حالات الاستخدام ، فقد تكون هناك حاجة إلى اعتبارات سياسية إضافية عند تطويرها وإدارتها واستخدامها من قبل القطاعات الرسمية.
هناك وجهات نظر مختلفة حول العالم حول القيود التي يجب وضعها على كيفية إنفاق الأفراد لأموالهم. على سبيل المثال ، في عملية توزيع أموال الإغاثة أثناء الوباء ، سمحت بعض الولايات القضائية باستخدام أموال الإغاثة لشراء المنتجات والخدمات المالية ، بينما قيدت الولايات القضائية الأخرى استخدامها. وفي الوقت نفسه ، أشارت بعض البنوك المركزية إلى أنها لن تضع أي قيود على كيفية استخدام العملات الرقمية. لذلك ، عند تصميم الحلول المستندة إلى PBM ، يحتاج صانعو السياسات إلى التفكير في من يجب أن يصدر العملات الرقمية ويوزعها ، وكذلك تحديد شروط استخدامها.
الاستعداد الرقمي
قد يؤدي إدخال أشكال جديدة من أدوات الدفع إلى تغيير تجربة المستخدم ويتطلب بعض التعديل والتكيف. قد ينظر إلى هذا بشكل إيجابي من قبل بعض المستخدمين وتطفل من قبل الآخرين. على سبيل المثال ، قد يكون بعض التجار والمواطنين أكثر اعتيادًا على استخدام القسائم الورقية وقد لا يكونون على دراية بتطبيقات الهاتف المحمول. قد يمنع هذا التجار والمواطنين من تبني الإدارة القائمة على النتائج.
لذلك ، ينبغي دمج الكفاءة الرقمية لأصحاب المصلحة في تصميم برامج الإدارة القائمة على النتائج. من المهم أن تحافظ على تجربة المستخدم بديهية ويمكن الوصول إليها ، خاصةً بالنسبة إلى الفئات السكانية الأكثر ضعفًا.
يتمثل أحد الأساليب في توفير تجربة مستخدم مبسطة من البداية ، مع التخلص من التعقيد الذي ينطوي عليه مطالبة المستخدمين بإدارة مفاتيحهم الخاصة للوصول إلى عملة رقمية أو PBM. بدلاً من ذلك ، يمكن تصميم PBMs للتفاعل مع قضبان الدفع الحالية ، وبالتالي تقليل الاحتكاك لتسوية الميل الأخير وقبول التاجر.
البرمجة الآمنة
نظرًا للاعتماد الكبير على رمز العقد الذكي ، من الأهمية بمكان إنشاء إطار حوكمة يضمن أمان الكود كجزء من عملية نشر البرامج. يمكن تحقيق ذلك من خلال المشاركة في كيانات موثوقة مسؤولة عن التحقق من الصحة المنطقية ، وتقييم نقاط الضعف المحتملة ومنعها ، وتوفير بيانات أوراكل المعيارية.
يجب تطبيق هذا الإطار على طبقة العملة الرقمية بالإضافة إلى العقود الذكية الخاصة ببرنامج تضمين PBM. هذا مهم بشكل خاص عندما يكون منشئو PBM حريصين على دمج المنطق المعقد في المكونات ، مثل التحويلات المؤجلة أو إدارة مدفوعات سلسلة التوريد. للتخفيف بشكل فعال من مخاطر أمان النظام المحتملة ، مثل إدخال تعليمات برمجية ضارة ، يوصى بشدة بإجراء تدقيق مستقل. بالإضافة إلى ذلك ، بالنسبة للشبكة القائمة على دفاتر الأستاذ الموزعة ، يمكن الاستعانة بمؤسسة خارجية موثوق بها باعتبارها "أوراكل" لتوفير مدخلات بيانات خارجية موثوقة للشبكة.
الاستخدامات المحتملة لـ PBM
يقدم هذا القسم بعض الأمثلة حيث يمكن استخدام PBM.
** باقة الدفع المسبق **
يمكن أن يفقد المستهلكون الودائع التي دفعوها مسبقًا مقابل عمليات التسليم المستقبلية للسلع والخدمات إذا توقف التاجر الذي يتعاملون معه عن العمل. يتم استخدام PBM عندما تحتاج الشركة إلى فرض رسوم كضمان قبل تصنيع سلعة أو تقديم خدمة. يمكن أن تعالج PBMs مخاطر عدم التسليم من خلال تضمين شروط الدفع ، والتأكد من أن الشركات تفي بالتزامات المستهلكين قبل "سحب" المبالغ الملتزمة مسبقًا للمستهلكين. بعد اكتمال الخدمة ، يمكن بدء سحب الأموال تلقائيًا (الخصم المباشر من محفظة PBM الإلكترونية للمستهلك). في حين أن الشركات لا يمكنها تحصيل الرسوم مقدمًا ، فإنها تتأكد من أنها ستدفع بمجرد تقديم الخدمة.
اعمال تجاريه عبر الانترنت
عند التسوق عبر الإنترنت ، يدفع المستهلكون عادةً مقدمًا مقابل المنتجات التي يرغبون في شرائها. بعد إتمام الدفع ، يتم إرسال المنتج إلى المستهلك. للتخفيف من مخاطر عدم التسليم أو عدم الدفع ، تتوفر ترتيبات مختلفة للمستهلكين والتجار. تحمي بطاقات الائتمان وأشكال الدفع المسبق التجار ، وليس المستهلكين. في حين أن ترتيب الدفع النقدي عند التسليم قد يفيد المستهلكين ، إلا أنه لا يضمن التجار ، خاصة بالنسبة للسلع القابلة للتلف مثل الأطعمة التي لا يمكن إعادة استخدامها. تقدم PBM حلاً بديلاً وتوفر ضمانًا للتجار والمستهلكين بأنه سيتم تحويل الأموال عند الوفاء بالتزامات الخدمة.
اتفاق
عندما يبدأ مشترو المساكن طلبهم لشراء عقار ، هناك مراحل مختلفة تتطلب الدفع. يمكن إنشاء PBM بناءً على شروط بيع العقار. يمكن تعريف المصطلحات للإفراج عن الأموال عند استيفاء المعالم في مراحل مختلفة من تطوير الممتلكات أو في مراحل عملية البيع. من الناحية العملية ، يمكن أن تستند PBMs على قوالب قياسية مشتركة بين مشتري المنازل.
** إيجار تجاري **
عند تأجير عقار ، يجوز للمالك أن يطلب من المستأجر تقديم وديعة تأمين كشكل من أشكال الحماية ضد أي ضرر أو عدم دفع الإيجار. يتم الاحتفاظ بهذه الوديعة من قبل المالك طوال مدة عقد الإيجار ويتم إعادتها إلى المستأجر في نهاية عقد الإيجار ، بشرط أن يكون المستأجر قد استوفى جميع الالتزامات بموجب اتفاقية الإيجار. إذا تسبب المستأجر في ضرر للممتلكات بما يتجاوز البلى العادي ، أو إذا فشل في دفع التكاليف بموجب اتفاقية الإيجار ، فيمكن للمالك خصم تكلفة الإصلاحات أو الإيجار غير المدفوع من وديعة الضمان قبل إعادة أي أموال متبقية. يمكن لـ PBM أداء دور وديعة الضمان حيث توجد إمكانية لاسترداد مبلغ التأمين بالكامل من قبل أطراف اتفاقية الإيجار. في حالة وجود نزاع ، يمكن تعليق PBM حتى يتم حل النزاع.
تمويل التجارة
تساعد منتجات التمويل التجاري الشركات على إدارة مخاطر وتعقيدات المعاملات التجارية الدولية. لتسهيل التجارة التي تشمل أطرافًا متعددة ، عبر الحدود والعملات ، يقدم مقدمو خدمات التمويل التجاري مجموعة من الخدمات مثل خطابات الاعتماد والضمانات المصرفية وتحصيل الفواتير. تساعد هذه الخدمات في ضمان أن تكون المدفوعات آمنة وفعالة ، مع توفير الحماية أيضًا ضد التخلف عن السداد أو الاحتيال. يمكن نمذجة أدوات التمويل التجاري على أنها PBMs ، حيث يتم سداد المدفوعات تلقائيًا عند الوفاء بالتزامات الخدمة. قد تصبح أدوات قابلة للتداول يمكن نقلها بين الأطراف.
يتبرع
قد يتردد المتبرعون المحتملون في المساهمة في القضايا الاجتماعية لأنهم غير متأكدين مما إذا كانت تبرعاتهم ستصل إلى المستفيدين المقصودين وسيتم استخدامها للغرض المقصود. بالإضافة إلى ذلك ، من المرجح أن تشمل التبرعات للمستفيدين في الخارج في المناطق النائية وسطاء متعددين ، حيث إن الخيارات المجدية مالياً للتحويلات محدودة. نتيجة لذلك ، قد ينتهي الأمر بالمستفيدين بتلقي جزء بسيط فقط من قيمة التبرع الأصلي. يمكن استخدام الإدارة القائمة على النتائج لزيادة الشفافية والمساءلة. على سبيل المثال ، يمكن استخدام PBM لضمان حصول المستفيد المقصود فقط على الأموال ، وفقط في حالة استيفاء شروط معينة.
الدفع عبر الحدود
تخضع المدفوعات عبر الحدود للسياسة والمتطلبات التنظيمية ، مثل إدارة تدفق رأس المال وتدابير السياسة الاحترازية الكلية ، وكذلك معايير مكافحة غسل الأموال (AML) ومكافحة تمويل الإرهاب (CFT). يترتب على الامتثال لهذه الإجراءات والمعايير تكاليف عالية وتأخيرات في المعالجة. من خلال تضمين متطلبات السياسة الحالية كشرط في PBM ، يمكن أتمتة عمليات التحقق من الامتثال ، مما يقلل بشكل كبير من التكاليف ويحسن كفاءة المدفوعات عبر الحدود. قد يساعد هذا النهج للامتثال حسب التصميم في تحقيق قابلية التشغيل البيني التنظيمي والسياسي في سياق مجموعة العشرين التي تعمل على تحسين خارطة الطريق للمدفوعات عبر الحدود.
وظيفة المستقبل
تتطور التطورات في مجال العملات الرقمية بسرعة. في هذا القسم ، نناقش مجالات البحث المستقبلية المحتملة.
** سحب الحساب **
في الوقت الحالي ، معظم مستخدمي التجزئة ليسوا على دراية باستخدام محافظ الأصول الرقمية ، وقد يؤدي عدم الإلمام هذا إلى زيادة خطر تعرضهم للاستغلال من قبل الجهات الخبيثة. للتخفيف من هذه المخاطر ، يمكن استخدام استخراج الحساب ، المعروف أيضًا باسم محفظة العقود الذكية ، لتحسين تجربة المستخدم وأمان معاملات الأصول الرقمية. تسمح هذه التقنية بميزات مثل استرداد الحساب وحدود المعاملات وتجميد الحسابات المفقودة دون مطالبة المستخدمين بفهم التكنولوجيا الأساسية.
** الدفع دون اتصال **
قد يشمل البحث المستقبلي التحقيق في استخدام PBM للطرائق غير المتعلقة بالهواتف الذكية (مثل البطاقات) ، والمدفوعات خارج الإنترنت لتقليل الاعتماد على اتصالات الشبكة. يهدف هذا إلى زيادة الشمول المالي ، والسماح للأشخاص بالمشاركة دون استخدام الهواتف الذكية أو خدمات الدفع الرقمية.
** عنونة الاسم **
حاليًا ، من الممكن تحويل الأموال باستخدام رقم هاتف محمول كوكيل لرقم حساب مصرفي. في حالة عدم وجود رقم حساب مصرفي ، توفر خدمة عنونة الاسم وكيلًا لعنوان المحفظة عن طريق تعيينه إلى معرف ذي معنى. يوفر ذلك تجربة مستخدم أفضل ويضمن انتقال التحويلات إلى المستلمين المقصودين.
ختاماً
تقدم هذه الورقة مفهوم PBM كبروتوكول مشترك للتفاعل مع أشكال مختلفة من وسائط التبادل وتسلط الضوء على كيفية استخدام العملات الرقمية لدعم أهداف الأعمال والسياسة دون تعديل خصائصها المحلية. بينما تم تقديم PBM في البداية من خلال مشروع Orchid التابع لسلطة النقد في سنغافورة ، فقد تصورنا أن مفهوم التصميم الفني قد يكون قابلاً للتطبيق على جمهور دولي أوسع.
لتحقيق اعتماد أوسع ، تم تصميم وتطوير الإطار الفني للإدارة القائمة على النتائج بطريقة مفتوحة المصدر ، مع مشاركين من منظمات مختلفة. تبني هذه الورقة على الأساس الذي بدأه مشروع Orchid وهو نتيجة مساهمات جماعية من البنوك المركزية والمؤسسات المالية وشركات التكنولوجيا المالية في جميع أنحاء العالم.
والجدير بالذكر أن هذه المقالة لا تسعى إلى تعزيز أي هدف سياسي معين أو المصادقة على أي حل تقني. لا يقدم مؤلفو هذه المقالة أي تعهدات أو ضمانات فيما يتعلق بأداء أو كفاية الحل المقترح. الأمثلة الواردة في هذه المقالة هي لأغراض التوضيح فقط. نظرًا لأن اعتبارات وظروف سياسة كل ولاية قضائية فريدة من نوعها ، يحتاج صانعو السياسات إلى تقييم تلك المجموعات من البنية التحتية المالية والتكنولوجيا التي تلبي أهدافهم على أفضل وجه.
من المتوقع أن التطورات المستقبلية في النظام البيئي للعملة الرقمية والأصول الرقمية قد توفر فرصًا إضافية وتشكل مخاطر يجب معالجتها في العمل المستقبلي. يتم تشجيع أعضاء مجتمع fintech العالمي على البناء على المفاهيم المقدمة في هذه الورقة والمساهمة بالتعلم في مجتمع fintech العالمي.
مراجع
سلطة النقد في سنغافورة (ماس). (2022 ، 31 أكتوبر). مشروع الأوركيد: SGD الرقمي القابل للبرمجة [PDF] . استردادها من
لي ، أ. (2021 ، 23 يونيو). ما هي الأموال القابلة للبرمجة. استردادها من
الجمهورية الإيطالية [جمهورية إيطاليا]. (2019 ، 19 أبريل). المرسوم 19 أبريل 2019: استخدام بطاقة دخل المواطنة [مرسوم 19 أبريل 2019: استخدام بطاقة دخل المواطنة]. الجريدة الرسمية. استردادها من
بنك الاحتياطي الهندي. (2022 ، 7 أكتوبر). مذكرة مفاهيمية حول العملة الرقمية للبنك المركزي ، البند 5.7: قابلية البرمجة. استردادها من
بانيتا ، ف. (2023 ، 23 يناير). اليورو الرقمي: نقودنا في أي وقت وفي أي مكان نحتاج إليه [Speech] . قدمت في لجنة الشؤون الاقتصادية والنقدية بالبرلمان الأوروبي. استردادها من
بنك التسويات الدولية. (2019 ، 1 أبريل). "القطاع الرسمي" في "قاموس المصطلحات". استردادها من
كارستينز ، أ. (2023 ، 22 فبراير). الابتكار ومستقبل النقد [Speech] . مقدم في سلطة النقد بسنغافورة ، تم الاسترجاع من
أدريان ، ت. ، ومانشيني جريفولي ، ت. (2023 ، 19 يونيو). ظهور منصات الدفع والتعاقد [PDF] . استردادها من
بنك التسويات الدولية. (2023 ، 20 يونيو). ثالثا. مخطط للمستقبل النقدي: تحسين القديم ، وتمكين الجديد [PDF] . استردادها من
شاهد النسخة الأصلية
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
سلطة النقد في سنغافورة MAS: شرح مفصل رباعي الأبعاد للعملة ذات الغرض المحدد (PBM) الورقة البيضاء الفنية
.
ترجمة: سبانخ سبانخ!
مصدر:
مقدمة
تشير الأصول الرقمية إلى التمثيل الرقمي للقيمة ، مثل ملكية الأصول المالية أو الأصول الاقتصادية الحقيقية. يتمتع النظام البيئي للأصول الرقمية بالقدرة على تسهيل المعاملات الأكثر كفاءة ، وزيادة الشمول المالي ، وإطلاق العنان للقيمة الاقتصادية. يمكن أن تكون العملات الرقمية للبنك المركزي (CBDCs) ، والتزامات البنوك الرمزية ، والعملات المستقرة المنظمة جيدًا ، إلى جانب مجموعة متقنة من العقود الذكية ، بمثابة وسيلة تبادل لهذا النظام البيئي الجديد للأصول الرقمية. بينما أظهرت التجارب الأولية إمكانات ، فإن هذه الأشكال الجديدة من العملات الرقمية ، المشهورة على blockchain وتدفقات الأموال من نظير إلى نظير ، لا تزال بحاجة إلى إثبات فائدتها خارج أنظمة الدفع الإلكترونية مثل أنظمة الدفع الفوري المحلية الموجودة حاليًا والتي يمكن أن تكون متاح. إحدى الفوائد العظيمة للعملات الرقمية هي دعمها للوظائف البرمجية. ومع ذلك ، هذا موضوع المناقشة والنقاش المستمر. يحتاج المشغلون إلى التأكد من أن قابلية البرمجة لا تأتي على حساب قدرة العملة الرقمية على العمل كوسيط للتبادل. يجب الحفاظ على وحدة العملة ، ويجب ألا تحد البرمجة البرنامجية من توزيع العملة وتؤدي إلى تجزئة السيولة داخل النظام. تقدم هذه المقالة نظرة عامة فنية لمفهوم الأموال المرتبطة بالغرض (PBM) ، والتي تتيح توجيه الأموال إلى غرض محدد دون برمجة الأموال نفسها. تستخدم PBM بروتوكولًا مشتركًا مصممًا للعمل مع تقنيات وأنماط مختلفة من دفتر الأستاذ. من خلال تنسيق موحد ، سيتمكن المستخدمون من الوصول إلى العملات الرقمية باستخدام مزود المحفظة الذي يختارونه. ستبني هذه الورقة على مفهوم PBM الذي تم تقديمه لأول مرة في مشروع MAS's Orchid ويصف كيف يمكن توسيعه ليشمل مجموعة واسعة من سيناريوهات التطبيق.
الخلفية والدافع
اكتسبت المبادرات الرقمية التي تهدف إلى تحسين الكفاءة التشغيلية وتعزيز تجربة المستخدم زخماً كبيراً في السنوات الأخيرة. ومع ذلك ، لا يخلو العمل الرقمي في مجال التمويل من التحديات.
انتشار وتفتيت السوق
زاد انتشار أنظمة ومنصات الدفع من التعقيد والتحديات التي قد يواجهها المستخدمون عند اعتماد الخدمات المالية الرقمية. على سبيل المثال ، غالبًا ما يقوم مشغلو الدفع بتشغيل قنوات توزيع بخصائص مختلفة لأنظمة مختلفة. إن أصحاب المخططات يتطلب الكثير من الموارد لدمج التجار في منصاتهم الخاصة. في الوقت نفسه ، سيؤدي التكامل مع المنصات الأخرى إلى زيادة الجهود التشغيلية للتجار ، الذين سيتعين عليهم تدريب موظفي التجزئة على التعامل مع خطط الدفع المختلفة وقبولها.
حاولت جهود خاصة ومستقلة دمج هذه المبادرات في منصة واحدة لتبسيط تجربة المستخدم وتحقيق إمكانات الرقمنة. ومع ذلك ، يجب أن تذهب هذه الجهود إلى أبعد من ذلك للتأكد من أنها مفتوحة وقابلة للتشغيل المتبادل في جميع المبادرات. لا ينبغي أن تقتصر هذه المنصات على المستهلكين والتجار الذين يشتركون في أنظمتهم البيئية. ستوفر أنظمة الدفع القابلة للتشغيل البيني قدرًا أكبر من المرونة وتمكّن من تجربة دفع سلسة للشركات والمستهلكين.
قابلية برمجة العملات وقابليتها للفطريات
على عكس أنظمة دفاتر الأستاذ التقليدية القائمة على الحسابات ، توفر العملات الرقمية إمكانية برمجة خصائص فريدة في أصول حامل فردية وتحديد كيفية استخدام العملات الرقمية. ومع ذلك ، فإن تنفيذ منطق البرمجة مباشرة على عملة رقمية يعدل خصائصها وقبولها كوسيلة للتبادل. في حين أن هذا النهج يوسع وظائف العملات الرقمية ، فإنه يحد من استخدام العملات الرقمية كوسيلة قابلة للتطبيق إذا كانت شروط استخدامها متنوعة وديناميكية. كما يتطلب إعادة برمجة جميع العملات الرقمية المتداولة في كل مرة تتطلب حالة جديدة أو حالة استخدام جديدة.
هناك طريقة أخرى تتمثل في أن تقدم جهة إصدار العملة الرقمية إصدارات متعددة من العملة الرقمية ، لكل منها برمجة منطقية مختلفة. ومع ذلك ، قد لا يكون هذا النهج عمليًا لأن هذه العملات الرقمية غير قابلة للتبادل ، مما يؤدي إلى تجزئة السيولة في السوق. من أجل فهم كيفية الحفاظ على قابلية استبدال العملات الرقمية بحيث يمكن تبادلها بحرية ، تبحث هذه الورقة في نماذج البرمجة المختلفة.
نموذج البرمجة
المدفوعات القابلة للبرمجة تشير إلى المدفوعات التي يتم تنفيذها تلقائيًا بمجرد استيفاء مجموعة من الشروط المحددة مسبقًا. على سبيل المثال ، يمكنك تحديد حدود الإنفاق اليومي أو المدفوعات المتكررة ، على غرار أوامر الخصم المباشر والأوامر الدائمة. يتم تنفيذ المدفوعات القابلة للبرمجة عادةً عن طريق تعيين مشغلات قاعدة البيانات أو في شكل بوابة واجهة برمجة التطبيقات (API) التي تقع بين دفتر الأستاذ المحاسبي وتطبيق العميل. تتفاعل هذه الواجهات البرمجية مع دفاتر الأستاذ التقليدية وتعدل أرصدة الحسابات المصرفية بناءً على المنطق المبرمج.
تشير الأموال القابلة للبرمجة إلى إمكانية تضمين القواعد في مخزن القيمة نفسها ، وتحديد أو تقييد استخدامها. على سبيل المثال ، يمكن تحديد القواعد بحيث لا يمكن إرسال مخزن القيمة هذا إلا إلى المحافظ المدرجة في القائمة البيضاء ، أو نقلها بعد إجراء تصفية على مستوى المعاملة. تشمل تطبيقات النقود القابلة للبرمجة التزامات البنوك المرمزة والعملات الرقمية للبنك المركزي. على عكس المدفوعات القابلة للبرمجة ، حيث يتم فصل منطق البرمجة والقيمة نفسها ، تكون الأموال القابلة للبرمجة قائمة بذاتها ، وتحتوي على منطق البرمجة وتعمل كمخزن للقيمة. عندما يتم تحويل الأموال القابلة للبرمجة إلى طرف آخر ، يتم أيضًا نقل المنطق والقواعد.
تتمثل ميزة المدفوعات القابلة للبرمجة في القدرة على تحديد مجموعة من منطق البرمجة أو الشروط التي يمكن تطبيقها على أشكال مختلفة من المال. في الوقت نفسه ، تكون الأموال القابلة للبرمجة قائمة بذاتها وتتمتع بميزة التحويلات المنطقية الشرطية من نظير إلى نظير بين الأطراف. من المتوقع أن يكون المشهد المالي المستقبلي أكثر تنوعًا لأن البنوك المركزية والبنوك التجارية ومقدمي خدمات الدفع في جميع أنحاء العالم يستكشفون العملات الرقمية المختلفة للبنك المركزي والتزامات البنوك الرمزية وتصميمات العملات المستقرة. لذلك ، هناك حاجة متزايدة لضمان وجود إطار مشترك للتفاعل مع أشكال مختلفة من العملات الرقمية ولضمان قابلية التشغيل البيني مع البنية التحتية المالية الحالية.
النموذج الثالث - الأموال المقيدة الغرض (PBM) ، الذي تم استكشافه في المراحل الأولى من مشروع MAS's Orchid ، يعتمد على مفهوم وقدرات المدفوعات القابلة للبرمجة والأموال القابلة للبرمجة. يشير مصطلح PBM إلى اتفاقية تحدد الشروط التي يمكن بموجبها استخدام العملة الرقمية الأساسية. PBMs هي أدوات حاملة تسمح بالتحويل من نظير إلى نظير بدون وسطاء. تحتوي PBM على العملة الرقمية كمخزن للقيمة ومنطق البرمجة الذي يحدد استخدامها بناءً على الشروط المبرمجة. بمجرد استيفاء الشروط ، يتم تحرير العملة الرقمية وتصبح غير مرتبطة مرة أخرى.
يمكن توضيح ذلك بمثال استخدام PBM ككوبون رقمي. تأتي القسيمة مع مجموعة محددة مسبقًا من شروط الاستخدام. يمكن لحاملي القسائم تقديمها للتجار المشاركين في مقابل السلع أو الخدمات (وظيفة الدفع القابلة للبرمجة). في بعض الحالات ، تسمح شروط نظام القسيمة بالتحويلات بين الأشخاص (ميزة الأموال القابلة للبرمجة). وبالتالي ، يمكن للمستهلك شراء شهادة هدية تستند إلى PBM وتحويلها إلى شخص آخر قد يستخدمها لدى تاجر مشارك.
ومع ذلك ، على عكس القسائم العادية ، تقيد PBMs كيفية استخدام الدافع لـ PBM ، ولكن ليس المستلم. عندما يدفع المستهلك مقابل عملية شراء باستخدام PBM ، يتم تحرير العملة الرقمية من PBM وتحويلها إلى التاجر إذا تم استيفاء شروط الاستخدام. بعد ذلك ، يتمتع التجار بحرية استخدام العملة الرقمية لأغراض أخرى (على سبيل المثال ، الدفع للموردين).
.
عملة مرتبطة بالغرض
يفحص هذا القسم دورة حياة PBM والمكونات المختلفة التي تشكل PBM. في هذا القسم ، تم توضيح الكيانات الرئيسية وتفاعلاتها ، مع التأكيد على أدوارها في دورة حياة الإدارة القائمة على النتائج.
نظرة عامة على هندسة النظام
يشير بروتوكول PBM إلى نموذج من أربع طبقات لوصف مجموعة التكنولوجيا المستخدمة في الشبكات القائمة على الأصول الرقمية. يمكن تصنيف مكونات الشبكة إلى أربع طبقات متميزة: طبقة الوصول ، وطبقة الخدمة ، وطبقة الأصول ، وطبقة النظام الأساسي ، كما هو موضح في الشكل 2. يمكن اعتبار منطق برمجة PBM كخدمة ، بينما تكون العملة الرقمية في طبقة الأصول. عندما يتم ربط العملة الرقمية على أنها PBM ، فإنها تمتد بين طبقة الخدمة وطبقة الأصل.
تم تصميم PBM ليكون محايدًا من الناحية التكنولوجية ومصممًا للعمل عبر أنواع مختلفة من دفاتر الأستاذ والأصول. من المتوقع أن يتم تنفيذ PBM على دفاتر الأستاذ الموزعة وغير الموزعة.
! [سلطة النقد السنغافورية MAS: الورقة الفنية الفنية لعملة ملزمة الغرض 4D (PBM))
** طبقة الوصول **
طبقة الوصول هي الطبقة التي يتفاعل فيها المستخدمون مع خدمات مختلفة من خلال واجهات مختلفة.
** طبقة الخدمة **
توفر طبقة الخدمة خدمات متنوعة متعلقة بالأصول الرقمية. تعمل عادةً أعلى طبقة الأصول ، مما يمكّن المستخدمين من إدارة أصولهم الرقمية والاستفادة منها.
** طبقة الأصول **
تدعم طبقة الأصول إنشاء الأصول الرقمية وإدارتها وتبادلها.
** طبقة المنصة **
توفر طبقة النظام الأساسي البنية التحتية الأساسية للتنفيذ والتخزين وإجماع المعاملات.
عناصر
كما هو مبين في الشكل 3 ، تتكون PBM من مكونين رئيسيين: غلاف يحدد الاستخدام المقصود ؛ ومخزن أساسي للقيمة يعمل كضمان. يسمح هذا التصميم بنشر العملات الرقمية الحالية لأغراض مختلفة دون تغيير خصائصها الأصلية. بمجرد استخدام PBM للغرض المقصود منه ، يمكن استخدام العملة الرقمية دون أي شروط أو قيود. يحافظ مُصدرو العملات الرقمية على التحكم في العملة الرقمية ، مما يمنع التجزئة ويضمن سهولة الصيانة.
.
** غلاف PBM **
غلاف PBM مطبق في شكل رمز عقد ذكي يحدد الشروط التي بموجبها تتوفر العملة الرقمية الأساسية. يمكن برمجة غلاف PBM بحيث لا يمكن استخدام PBM إلا للغرض المقصود منه ، على سبيل المثال ، صالح لفترة زمنية محددة ، لدى بائع تجزئة معين ، بفئة محددة مسبقًا. بمجرد استيفاء الشروط المحددة في غلاف PBM ، يتم تحرير العملة الرقمية الأساسية ونقلها إلى المستلم. على سبيل المثال ، يمكن تطبيق غلاف PBM كعقد ذكي متعدد الرموز ERC-1155. يوضح القسم 3.5 تدفقًا تسلسليًا محتملاً لتصميم PBM.
** العملة الرقمية **
تُستخدم العملة الرقمية الأساسية المقيدة بـ PBM كضمان لـ PBM. عند استيفاء شروط PBM ، يتم تحرير العملة الرقمية الأساسية ونقل الملكية إلى المستلم المقصود. يجب أن تفي العملة الرقمية بوظائف العملة ، أي كمخزن جيد للقيمة ، ووحدة حساب ، ووسيلة للتبادل. يمكن أن توجد العملات الرقمية في شكل عملات رقمية رقمية للعملات الرقمية ، أو التزامات مصرفية رمزية ، أو عملات مستقرة منظمة بشكل جيد. على سبيل المثال ، يمكن تنفيذ العملات الرقمية في شكل عقود رمزية ذكية قابلة للاستبدال متوافقة مع ERC-20.
الشخصيات والتفاعلات
الفاعلون عبارة عن تجريد مرن يمكن تنفيذه بعدة طرق. يمكن للكيان أن يشغل أدوارًا متعددة ، أو يمكن أن تؤدي كيانات مختلفة دورًا ما.
** PBM Creator **
هذا الكيان مسؤول عن تحديد المنطق داخل PBM ، وسك الرموز المميزة لـ PBM وتوزيعها.
** حامل PBM **
يمتلك هذا الكيان رمزًا مميزًا واحدًا أو أكثر من رموز PBM. يمكن استبدال هذا الكيان برموز PBM غير منتهية الصلاحية.
** محول PBM **
عندما يتم نقل رموز PBM ، يتلقى هذا الكيان العملة الرقمية الأساسية.
دورة الحياة
بغض النظر عن لغة البرمجة أو بروتوكول الشبكة المستخدم ، تم تصميم PBMs مع مراحل دورة حياة متسقة ، مما يضمن التوافق عبر تطبيقات التكنولوجيا المختلفة. يقدم هذا القسم نظرة عامة على الوظيفة المقصودة ومراحل دورة الحياة المرتبطة بـ PBM. يوضح الشكل 4 المراحل المختلفة في دورة حياة PBM.
.
صادر
تبدأ دورة حياة PBM بمرحلة الإصدار. هنا ، يتم إنشاء عقد PBM الذكي وسك الرموز المميزة لـ PBM. يتم نقل ملكية العملة الرقمية إلى عقد PBM الذكي. تخضع العملات الرقمية الآن لعقود PBM الذكية ، والتي يمكن تنفيذها باستخدام ERC-1155 أو ما يعادلها. يخضع استخدام العملة الرقمية للشروط المحددة في عقد PBM الذكي ولن يتم إصداره إلا عند استيفاء جميع الشروط.
توزيع
بعد سك الرموز المميزة لـ PBM ، يتم توزيعها بواسطة منشئ PBM إلى الكيانات المقصودة (أي حاملي PBM) لاستخدامها. يتلقى حاملو PBM الرموز المميزة لـ PBM في شكلها المغلف ويمكنهم فقط استرداد الرموز وفقًا للشروط الأصلية التي حددها منشئ PBM.
تحويل
في هذه المرحلة ، يمكن نقل الرموز المميزة لـ PBM من كيان إلى آخر في شكلها المغلف وفقًا لقواعد البرمجة الخاصة بهم. مرحلة النقل اختيارية وتعتمد على حالة الاستخدام. قد لا تكون رموز PBM قابلة للتحويل إلى مواطنين آخرين في المنح الحكومية (مثل المنح الدراسية). بينما في القسائم التجارية (على سبيل المثال ، قسائم مراكز البيع بالتجزئة) ، يمكن نقل رموز PBM إلى مستهلكين آخرين.
تبادل
تحدث مرحلة الاسترداد بعد استيفاء جميع الشروط المحددة في PBM. في هذه المرحلة ، يتم فك الرموز المميزة لـ PBM ويتم نقل ملكية الرموز المميزة للعملة الرقمية الأساسية إلى الكيان المستلم. للكيانات حرية استخدام الرموز المميزة للعملة الرقمية ، ويخضع استخدامها فقط للشروط المحددة من قبل مُصدر العملة الرقمية.
منتهي الصلاحية
تشير مرحلة انتهاء الصلاحية إلى الحالة التي يتم فيها انتهاك أو انتهاء صلاحية شرط معين محدد في PBM صراحة (على سبيل المثال ، تاريخ انتهاء الصلاحية) ، مما يجعل رموز PBM غير قابلة للاستخدام بشكل دائم لأصحاب PBM. يمكن تجميع رموز PBM منتهية الصلاحية وإتلافها أو "نسخها" لإعادة العملة الرقمية الأساسية إلى منشئ PBM. بدلاً من ذلك ، يمكن تعليق PBMs إلى أجل غير مسمى لمنع حاملي PBM من التفاعل الإضافي مع PBMs منتهية الصلاحية.
تدفق التسلسل
يمكن أن تختلف تطبيقات PBM في التصميم والنهج والتكنولوجيا. في هذا القسم ، نستكشف تصميمًا حيث يتم تقسيم PBM إلى ثلاثة أجزاء ، كما هو موضح في الشكل 5. في هذا التنفيذ ، تم تحديد الشروط التالية لإصدار العملة الرقمية: (1) التحكم في الوصول عبر القائمة البيضاء والقائمة السوداء ؛ (2) تاريخ انتهاء صلاحية غلاف PBM ؛ و (3) نوع رمز PBM المميز تاريخ انتهاء الصلاحية.
.
مدير رمز PBM
على سبيل المثال ، إذا تم اعتماد معيار الرموز المتعددة ERC-1155 ، فيمكن لمنشئ PBM إنشاء أنواع مختلفة من الرموز المميزة لـ PBM تمثل قيمًا مختلفة (على سبيل المثال ، $ 1 ، $ 2 ، $ 5 ، إلخ) داخل نفس غلاف PBM. يوفر PBM Token Manager واجهة لإدارة أنواع الرموز المختلفة بسهولة والحفاظ على الأرصدة لكل نوع رمز مميز. فيما يلي بعض الميزات الرئيسية لهذا المكون:
منطق PBM
يتيح هذا المكون للمستخدمين إنشاء ظروف عمل معقدة مع الحفاظ على غلاف PBM ضعيفًا. في حالتنا ، يخزن هذا المكون ويدير قائمة بالعناوين المدرجة في القائمة البيضاء والسوداء. فيما يلي بعض الميزات الرئيسية لهذا المكون:
غلاف PBM
يحتوي هذا المكون على شروط تقيد استخدام العملة الرقمية الأساسية. يمكن أن تكون العملات الرقمية متوافقة مع ERC-20 ويمكن أن تتخذ شكل عملات رقمية للبنك المركزي أو التزامات مصرفية رمزية أو عملات مستقرة. لأغراض التوضيح ، نفترض أنه يتم استخدام معيار الرموز المميزة ERC-1155 لتنفيذ غلاف PBM. يمكن أيضًا استخدام معايير أخرى ، مثل ERC-20 أو ERC-721 أو ما يعادلها ، للتنفيذ. فيما يلي بعض الميزات الرئيسية لهذا المكون:
يوضح الشكل 6 التفاعلات بين مختلف عقود PBM الذكية. في الأقسام التالية ، سوف نقدم تدفق تسلسل مفصل لكل مرحلة من مراحل دورة حياة PBM.
.
دورة حياة PBM: مرحلة الإصدار> تهيئة PBM
يوضح الشكل 7 خطوات تهيئة عقد PBM الذكي. في هذه المرحلة ، يوفر منشئ PBM معلمات مختلفة لتهيئة PBM وإنشاء اتصالات بين مكونات PBM المختلفة.
.
دورة حياة PBM: مرحلة الإصدار> إنشاء نوع رمز PBM المميز
يوضح الشكل 8 خطوات إنشاء نوع رمز مميز جديد لـ PBM. في هذه المرحلة ، يمكن لمنشئي PBM إنشاء أنواع مختلفة من الرموز المميزة التي تمثل قيمًا مختلفة.
.
دورة حياة PBM: مرحلة الإصدار> سك عملات PBM
بعد إكمال الخطوات المذكورة أعلاه ، يمكن لمنشئي PBM البدء في سك الرموز المميزة لـ PBM للتوزيع. يوضح الشكل 9 خطوات سك الرموز المميزة لـ PBM.
! [Monetary Authority of Singapore MAS: 4D شرح تفصيلي للعملة ذات الغرض المحدد (PBM) المستند التقني التقني] (https://img-cdn.gateio.im/social/moments-69a80767fe-e1b949ce8b-dd1a6f-7649e1)
قبل عملية سك النقود ، يجب أن يوافق منشئ PBM على العقد الذكي لغلاف PBM لتحويل العملة الرقمية نيابة عن منشئ PBM. هذه خطوة ضرورية لتشغيل الخطوة 7 من عملية سك النقود.
• الخطوة 1: يبدأ منشئ PBM عملية سك الدُفعات.
• الخطوة 2: نظرًا لأن عملية السك والتوزيع قد تحدث في معاملة واحدة ، يجب أن يستدعي مغلف PBM منطق PBM للتحقق مما إذا كان المستلم مدرجًا في القائمة السوداء.
• الخطوات من 4 إلى 6: احسب العدد الإجمالي لرموز العملة الرقمية المطلوبة لصك الرموز المميزة لـ PBM.
• الخطوات من 7 إلى 10: نقل ملكية الرموز المميزة للعملة الرقمية إلى غلاف PBM كضمان.
• الخطوات من 11 إلى 14: زيادة رصيد العرض لنوع الرمز المميز PBM.
• الخطوة 15: Mint PBM tokens.
عناوين القائمة البيضاء / القائمة السوداء
يمكن برمجة PBM بمنطق شرطي للتحقق من مجموعة العناوين المسموح لها بتلقي الرموز والعناوين غير المسموح لها بتلقي الرموز المميزة. في مثالنا ، لا يمكن نقل الرموز المميزة لـ PBM إذا كان المستلم مدرجًا في القائمة السوداء. لا يمكن فك رموز PBM المميزة إذا لم يكن المستلم مدرجًا في القائمة البيضاء. يمكن لمنشئي PBM الوصول إلى الوظائف التالية طوال دورة حياة PBM. من المهم أن نلاحظ أن مراحل التوزيع والنقل هي نفس العملية من الناحية الفنية ، فقط الأدوار المعنية مختلفة. إذا تم توزيع PBM على عنوان القائمة البيضاء ، فسيقوم PBM بفك وتحرير العملة الرقمية.
.
دورة حياة PBM: التوزيع / النقل
أثناء مرحلة التوزيع أو النقل ، يتم نقل الرموز المميزة لـ PBM في شكل ملفوف. الفرق الوحيد بين المرحلتين هو الأدوار المعنية. يوضح الشكل 11 الخطوات المتبعة.
.
بعض الخطوات الرئيسية واعتباراتها أثناء نقل رموز PBM موضحة أدناه.
• الخطوات من 3 إلى 5: تحقق من إمكانية نقل رموز PBM. يمكن إضافة شروط إضافية هنا. في حالتنا ، تحقق مما إذا كان المستلم مدرجًا في القائمة السوداء.
• الخطوات من 6 إلى 8: تحقق مما إذا كان يمكن فك تغليف PBM لتحرير الرموز الرقمية. يمكن إضافة شروط إضافية هنا. في حالتنا ، يجب أن يكون المتلقي في القائمة البيضاء.
• الخطوة 9: نقل الرموز المميزة لـ PMB في شكل ملفوف.
دورة حياة PBM: التوزيع / النقل - فشل النقل
يوضح الشكل 12 الخطوات المتبعة في فشل نقل رمز PBM. لم يتم نقل الرموز المميزة لـ PBM ولا تزال موجودة في شكل مغلف.
.
دورة حياة PBM: مرحلة الاسترداد
عند نقل رموز PBM ، إذا تم استيفاء جميع الشروط ، فإن الرموز المميزة لـ PBM ستفك وتحرر الرموز المميزة للعملة الرقمية الأساسية إلى المستلم.
.
ترد أدناه بعض الخطوات الرئيسية واعتباراتها.
• الخطوات من 6 إلى 8: تحقق مما إذا كان من الممكن فك رموز PBM المميزة لتحرير الرموز الرقمية الأساسية. إذا تم استيفاء جميع الشروط ، يمكن فك رموز PBM المميزة. في حالتنا ، تحقق لمعرفة ما إذا كان المتلقي موجودًا بالفعل في القائمة البيضاء.
• الخطوات من 9 إلى 11: احسب عدد الرموز المميزة للعملة الرقمية التي سيتم تحويلها إلى المستلم.
• الخطوة 12: نسخ الرموز المميزة لـ PBM. هذه الخطوة اختيارية وتعتمد على متطلبات منشئ PBM. في بعض الحالات ، قد يتم الاحتفاظ برموز PBM كتذكارات.
• الخطوات من 13 إلى 16: تقليل عدد رموز PBM المميزة. في تصميمنا ، يتم التحقق من تاريخ انتهاء صلاحية الرمز المميز في الخطوة 14 بدلاً من الخطوة 7. هذا لأن مدير الرمز المميز مصمم لإدارة جميع الجوانب المتعلقة برموز PBM ، وفقًا لتصميمنا. قد يقوم الآخرون بتنفيذ التحقق من الصحة في الخطوة 7.
• الخطوات من 17 إلى 20: ينقل مغلف PBM ملكيته لرموز العملة الرقمية إلى المستلم.
• الخطوة 21: إصدار حدث PBMUnwrap
** دورة حياة PBM: مرحلة انتهاء الصلاحية> استرداد رموز PBM منتهية الصلاحية ** في هذه المرحلة ، يحاول حامل PBM استرداد رمز PBM حيث تم انتهاك أحد الشروط على الأقل أو انتهاء صلاحيته بلا منازع ، وفشل النقل. في حالتنا ، انتهت صلاحية الرمز المميز. ترد أدناه بعض الخطوات الرئيسية واعتباراتها.
! [Monetary Authority of Singapore MAS: 4D شرح تفصيلي للعملة ذات الغرض المحدد (PBM) المستند التقني التقني] (https://img-cdn.gateio.im/social/moments-69a80767fe-3dc643ebe9-dd1a6f-7649e1)
الخطوات من 6 إلى 8: نظرًا لأننا طبقنا التحقق من انتهاء صلاحية الرمز المميز في الخطوة 14 من مرحلة الاسترداد ، تُعتبر رموز PBM غير مغلفة.
الخطوة 14: فشل التحقق بسبب انتهاء صلاحية الرمز المميز.
دورة حياة PBM: مرحلة انتهاء الصلاحية> إبطال PBM
إذا تم انتهاك شرط واحد على الأقل أو انتهت صلاحيته بلا منازع ، فلا يمكن لمالكي PBM إنفاق الرموز المميزة لـ PBM وتظل العملة الرقمية مقفلة. في مثالنا ، انتهت صلاحية الرمز المميز. لدى منشئي PBM خيار إبطال الرموز المميزة لـ PBM منتهية الصلاحية لاستعادة الرموز المميزة الأساسية للعملة الرقمية.
! [Monetary Authority of Singapore MAS: 4D شرح تفصيلي للعملة ذات الغرض المحدد (PBM) المستند التقني التقني] (https://img-cdn.gateio.im/social/moments-69a80767fe-ceca7aeff7-dd1a6f-7649e1)
• الخطوة 1: يبدأ منشئ PBM عملية التراجع.
• الخطوات من 2 إلى 4: احسب عدد رموز العملة الرقمية المراد سحبها.
• الخطوات من 5 إلى 8: سحب وتعيين رصيد الرمز إلى 0.
• الخطوات من 9 إلى 12: تحويل الرموز المميزة للعملة الرقمية إلى منشئ PBM.
• الخطوة 13: إصدار حدث سحب PBM.
متطلبات التصميم
يناقش هذا القسم بعض خيارات التصميم والعوامل التي قد تؤثر على كيفية تنفيذ PBMs. تعد قابلية التشغيل البيني أمرًا بالغ الأهمية لضمان ألا يؤدي تنفيذ الإدارة القائمة على النتائج من قبل مقدمي خدمة مختلفين إلى تجزئة النظام البيئي للمدفوعات. قد يقوم مقدمو خدمات إدارة الأعمال (PBM) الذين يديرون شبكاتهم الخاصة بإنشاء "حدائق مسورة" داخل الأنظمة البيئية الشريكة المغلقة الخاصة بهم. قد يؤدي هذا إلى سلوك احتكاري يسعى إلى الريع بين مقدمي إدارة الأداء القائم على النتائج. إذا تركت دون رادع ، فقد يكون لذلك تأثير ضار على المستهلكين ، الذين يحتاجون إما إلى الاستفادة من أنظمة متباينة متعددة أو دفع رسوم وسيطة عالية لإتمام المعاملة. لذلك ، يجب تصميم تقنية PBM من البداية لتكون قابلة للتشغيل المتبادل عبر مختلف المنصات والمحافظ وأنظمة الدفع والقضبان. سيمكن هذا متلقي PBM من الوصول إلى رموز PBM الخاصة بهم وإنفاقها من مزود المحفظة التجارية الذي توفره الحكومة أو من اختيارهم.
يضمن اعتماد معايير مشتركة أن الرموز المميزة لـ PBM متوافقة مع مختلف موفري خدمات المحفظة. سيمكن ذلك من نقل الأصول الرقمية بين مختلف المنصات وأصحاب المصلحة. بالإضافة إلى ذلك ، يتم تقليل جهود التنفيذ والتكاليف حيث يمكن إعادة استخدام نفس البنية التحتية عبر حالات استخدام متعددة. يهدف تصميم PBM في هذه الورقة إلى أن يكون قابلاً للتطبيق على مجموعة متنوعة من أنواع دفاتر الأستاذ المختلفة ، بما في ذلك أنظمة دفتر الأستاذ المستندة إلى blockchain وغير المستندة إلى blockchain. لتوضيح المفاهيم الواردة في هذه المقالة ، نقدم تطبيقات فنية محددة كأمثلة. نتصور أن تطبيقات PBM المستقبلية قد تستند إلى نظام دفتر أستاذ مختلف عن النظام المشار إليه في هذه الورقة. يحتاج مقدمو الخدمات إلى اختيار نوع دفتر الأستاذ الداعم الذي يناسب نموذج أعمالهم وحالات الاستخدام المقصودة. العملة الرقمية من الناحية المفاهيمية ، توفر PBM إطار عمل مشتركًا بغض النظر عن نوع العملة الرقمية الأساسية.
نظرًا لأن PBMs تستمد قيمتها من العملة الرقمية الأساسية ، فإن قبول PBM وقيمتها المتصورة وقابليتها للاستخدام يرتبط ارتباطًا وثيقًا بالعملة الرقمية المرتبطة. لذلك من الأهمية بمكان النظر في الأصول الاحتياطية التي تدعم العملات الرقمية والآثار التنظيمية المرتبطة بها ومتطلبات الامتثال. تقدم عملات البنوك المركزية ، وديون البنوك الرمزية ، والعملات المستقرة مستويات مختلفة من الضمان وتخضع لرقابة تنظيمية مختلفة. قد يوجد متغير من PBM في شكل رمز محدد الغرض ، حيث يتم استبدال العملة الرقمية الأساسية برمز يمثل التزام الدفع ، بدلاً من مخزن للقيمة. في حين أن هذا قد يخدم غرضًا مشابهًا في تمثيل حق الرجوع على الديون ، إلا أن التسوية تتم على أساس متأخر وليس على أساس ذري وفي الوقت الحقيقي ، وهناك خطر فشل التسوية.
نظرًا لأن البيئة التنظيمية العالمية للعملات الرقمية لا تزال تتطور ، فقد تختلف المعالجة التنظيمية لل PBMs عبر الولايات القضائية. إن توافق تصميم PBM للخصوصية يعني أنه يمكن لكيانات القطاع الخاص تطوير العقود الذكية الخاصة بغلاف PBM ، مع استخدام عملة رقمية للبنك المركزي صادرة عن البنك المركزي كعملة رقمية أساسية. وبدلاً من ذلك ، قد تقوم الوكالات الحكومية بتطوير عقود ذكية مجمعة لنظام إدارة الأعمال المصرفية واستخدام ديون مصرفية رمزية في شكل عملات خاصة كضمان لـ PBM لدعم المدفوعات الحكومية. من خلال فصل أدوار منشئي PBM ومصدري العملات الرقمية ، يمكن إنشاء ترتيب حيث لا يمكن لأي كيان بمفرده الإشراف على كل من إصدار العملة وكيفية استخدامها وأين يتم استخدامها.
ونتيجة لذلك ، فإن كمية البيانات التي تحتفظ بها الوكالات تقتصر على المعلومات المطلوبة لأداء وظائفها المصرح بها. كإجراء وقائي إضافي ، قد يكون من الممكن وضع ترتيبات يمكن بموجبها إجراء تحويلات الأموال بشكل مجهول من قبل الكيانات المعتمدة. على سبيل المثال ، يمكن ضبط شروط PBM للتحقق من سجل منفصل قبل عمليات النقل للتأكد من أن الفرد الذي يبدأ التحويل مصرح له بإجراء التحويل. ومع ذلك ، في هذا المثال ، لا يشرف السجل على طبيعة النقل ولا يحدد من هو المستلم. يقوم التسجيل ببساطة بإعلام الطرف ما إذا كان مصرحًا به أم لا.
اعتبارات السياسة
يمكن استخدام PBM من قبل القطاع الرسمي وكذلك القطاع الخاص. في حين أن التنفيذ الفني للإدارة القائمة على النتائج قد يكون متشابهًا عبر حالات الاستخدام ، فقد تكون هناك حاجة إلى اعتبارات سياسية إضافية عند تطويرها وإدارتها واستخدامها من قبل القطاعات الرسمية.
هناك وجهات نظر مختلفة حول العالم حول القيود التي يجب وضعها على كيفية إنفاق الأفراد لأموالهم. على سبيل المثال ، في عملية توزيع أموال الإغاثة أثناء الوباء ، سمحت بعض الولايات القضائية باستخدام أموال الإغاثة لشراء المنتجات والخدمات المالية ، بينما قيدت الولايات القضائية الأخرى استخدامها. وفي الوقت نفسه ، أشارت بعض البنوك المركزية إلى أنها لن تضع أي قيود على كيفية استخدام العملات الرقمية. لذلك ، عند تصميم الحلول المستندة إلى PBM ، يحتاج صانعو السياسات إلى التفكير في من يجب أن يصدر العملات الرقمية ويوزعها ، وكذلك تحديد شروط استخدامها.
الاستعداد الرقمي
قد يؤدي إدخال أشكال جديدة من أدوات الدفع إلى تغيير تجربة المستخدم ويتطلب بعض التعديل والتكيف. قد ينظر إلى هذا بشكل إيجابي من قبل بعض المستخدمين وتطفل من قبل الآخرين. على سبيل المثال ، قد يكون بعض التجار والمواطنين أكثر اعتيادًا على استخدام القسائم الورقية وقد لا يكونون على دراية بتطبيقات الهاتف المحمول. قد يمنع هذا التجار والمواطنين من تبني الإدارة القائمة على النتائج.
لذلك ، ينبغي دمج الكفاءة الرقمية لأصحاب المصلحة في تصميم برامج الإدارة القائمة على النتائج. من المهم أن تحافظ على تجربة المستخدم بديهية ويمكن الوصول إليها ، خاصةً بالنسبة إلى الفئات السكانية الأكثر ضعفًا.
يتمثل أحد الأساليب في توفير تجربة مستخدم مبسطة من البداية ، مع التخلص من التعقيد الذي ينطوي عليه مطالبة المستخدمين بإدارة مفاتيحهم الخاصة للوصول إلى عملة رقمية أو PBM. بدلاً من ذلك ، يمكن تصميم PBMs للتفاعل مع قضبان الدفع الحالية ، وبالتالي تقليل الاحتكاك لتسوية الميل الأخير وقبول التاجر.
البرمجة الآمنة
نظرًا للاعتماد الكبير على رمز العقد الذكي ، من الأهمية بمكان إنشاء إطار حوكمة يضمن أمان الكود كجزء من عملية نشر البرامج. يمكن تحقيق ذلك من خلال المشاركة في كيانات موثوقة مسؤولة عن التحقق من الصحة المنطقية ، وتقييم نقاط الضعف المحتملة ومنعها ، وتوفير بيانات أوراكل المعيارية.
يجب تطبيق هذا الإطار على طبقة العملة الرقمية بالإضافة إلى العقود الذكية الخاصة ببرنامج تضمين PBM. هذا مهم بشكل خاص عندما يكون منشئو PBM حريصين على دمج المنطق المعقد في المكونات ، مثل التحويلات المؤجلة أو إدارة مدفوعات سلسلة التوريد. للتخفيف بشكل فعال من مخاطر أمان النظام المحتملة ، مثل إدخال تعليمات برمجية ضارة ، يوصى بشدة بإجراء تدقيق مستقل. بالإضافة إلى ذلك ، بالنسبة للشبكة القائمة على دفاتر الأستاذ الموزعة ، يمكن الاستعانة بمؤسسة خارجية موثوق بها باعتبارها "أوراكل" لتوفير مدخلات بيانات خارجية موثوقة للشبكة.
الاستخدامات المحتملة لـ PBM
يقدم هذا القسم بعض الأمثلة حيث يمكن استخدام PBM.
** باقة الدفع المسبق **
يمكن أن يفقد المستهلكون الودائع التي دفعوها مسبقًا مقابل عمليات التسليم المستقبلية للسلع والخدمات إذا توقف التاجر الذي يتعاملون معه عن العمل. يتم استخدام PBM عندما تحتاج الشركة إلى فرض رسوم كضمان قبل تصنيع سلعة أو تقديم خدمة. يمكن أن تعالج PBMs مخاطر عدم التسليم من خلال تضمين شروط الدفع ، والتأكد من أن الشركات تفي بالتزامات المستهلكين قبل "سحب" المبالغ الملتزمة مسبقًا للمستهلكين. بعد اكتمال الخدمة ، يمكن بدء سحب الأموال تلقائيًا (الخصم المباشر من محفظة PBM الإلكترونية للمستهلك). في حين أن الشركات لا يمكنها تحصيل الرسوم مقدمًا ، فإنها تتأكد من أنها ستدفع بمجرد تقديم الخدمة.
اعمال تجاريه عبر الانترنت
عند التسوق عبر الإنترنت ، يدفع المستهلكون عادةً مقدمًا مقابل المنتجات التي يرغبون في شرائها. بعد إتمام الدفع ، يتم إرسال المنتج إلى المستهلك. للتخفيف من مخاطر عدم التسليم أو عدم الدفع ، تتوفر ترتيبات مختلفة للمستهلكين والتجار. تحمي بطاقات الائتمان وأشكال الدفع المسبق التجار ، وليس المستهلكين. في حين أن ترتيب الدفع النقدي عند التسليم قد يفيد المستهلكين ، إلا أنه لا يضمن التجار ، خاصة بالنسبة للسلع القابلة للتلف مثل الأطعمة التي لا يمكن إعادة استخدامها. تقدم PBM حلاً بديلاً وتوفر ضمانًا للتجار والمستهلكين بأنه سيتم تحويل الأموال عند الوفاء بالتزامات الخدمة.
اتفاق
عندما يبدأ مشترو المساكن طلبهم لشراء عقار ، هناك مراحل مختلفة تتطلب الدفع. يمكن إنشاء PBM بناءً على شروط بيع العقار. يمكن تعريف المصطلحات للإفراج عن الأموال عند استيفاء المعالم في مراحل مختلفة من تطوير الممتلكات أو في مراحل عملية البيع. من الناحية العملية ، يمكن أن تستند PBMs على قوالب قياسية مشتركة بين مشتري المنازل.
** إيجار تجاري **
عند تأجير عقار ، يجوز للمالك أن يطلب من المستأجر تقديم وديعة تأمين كشكل من أشكال الحماية ضد أي ضرر أو عدم دفع الإيجار. يتم الاحتفاظ بهذه الوديعة من قبل المالك طوال مدة عقد الإيجار ويتم إعادتها إلى المستأجر في نهاية عقد الإيجار ، بشرط أن يكون المستأجر قد استوفى جميع الالتزامات بموجب اتفاقية الإيجار. إذا تسبب المستأجر في ضرر للممتلكات بما يتجاوز البلى العادي ، أو إذا فشل في دفع التكاليف بموجب اتفاقية الإيجار ، فيمكن للمالك خصم تكلفة الإصلاحات أو الإيجار غير المدفوع من وديعة الضمان قبل إعادة أي أموال متبقية. يمكن لـ PBM أداء دور وديعة الضمان حيث توجد إمكانية لاسترداد مبلغ التأمين بالكامل من قبل أطراف اتفاقية الإيجار. في حالة وجود نزاع ، يمكن تعليق PBM حتى يتم حل النزاع.
تمويل التجارة
تساعد منتجات التمويل التجاري الشركات على إدارة مخاطر وتعقيدات المعاملات التجارية الدولية. لتسهيل التجارة التي تشمل أطرافًا متعددة ، عبر الحدود والعملات ، يقدم مقدمو خدمات التمويل التجاري مجموعة من الخدمات مثل خطابات الاعتماد والضمانات المصرفية وتحصيل الفواتير. تساعد هذه الخدمات في ضمان أن تكون المدفوعات آمنة وفعالة ، مع توفير الحماية أيضًا ضد التخلف عن السداد أو الاحتيال. يمكن نمذجة أدوات التمويل التجاري على أنها PBMs ، حيث يتم سداد المدفوعات تلقائيًا عند الوفاء بالتزامات الخدمة. قد تصبح أدوات قابلة للتداول يمكن نقلها بين الأطراف.
يتبرع
قد يتردد المتبرعون المحتملون في المساهمة في القضايا الاجتماعية لأنهم غير متأكدين مما إذا كانت تبرعاتهم ستصل إلى المستفيدين المقصودين وسيتم استخدامها للغرض المقصود. بالإضافة إلى ذلك ، من المرجح أن تشمل التبرعات للمستفيدين في الخارج في المناطق النائية وسطاء متعددين ، حيث إن الخيارات المجدية مالياً للتحويلات محدودة. نتيجة لذلك ، قد ينتهي الأمر بالمستفيدين بتلقي جزء بسيط فقط من قيمة التبرع الأصلي. يمكن استخدام الإدارة القائمة على النتائج لزيادة الشفافية والمساءلة. على سبيل المثال ، يمكن استخدام PBM لضمان حصول المستفيد المقصود فقط على الأموال ، وفقط في حالة استيفاء شروط معينة.
الدفع عبر الحدود
تخضع المدفوعات عبر الحدود للسياسة والمتطلبات التنظيمية ، مثل إدارة تدفق رأس المال وتدابير السياسة الاحترازية الكلية ، وكذلك معايير مكافحة غسل الأموال (AML) ومكافحة تمويل الإرهاب (CFT). يترتب على الامتثال لهذه الإجراءات والمعايير تكاليف عالية وتأخيرات في المعالجة. من خلال تضمين متطلبات السياسة الحالية كشرط في PBM ، يمكن أتمتة عمليات التحقق من الامتثال ، مما يقلل بشكل كبير من التكاليف ويحسن كفاءة المدفوعات عبر الحدود. قد يساعد هذا النهج للامتثال حسب التصميم في تحقيق قابلية التشغيل البيني التنظيمي والسياسي في سياق مجموعة العشرين التي تعمل على تحسين خارطة الطريق للمدفوعات عبر الحدود.
وظيفة المستقبل
تتطور التطورات في مجال العملات الرقمية بسرعة. في هذا القسم ، نناقش مجالات البحث المستقبلية المحتملة.
** سحب الحساب **
في الوقت الحالي ، معظم مستخدمي التجزئة ليسوا على دراية باستخدام محافظ الأصول الرقمية ، وقد يؤدي عدم الإلمام هذا إلى زيادة خطر تعرضهم للاستغلال من قبل الجهات الخبيثة. للتخفيف من هذه المخاطر ، يمكن استخدام استخراج الحساب ، المعروف أيضًا باسم محفظة العقود الذكية ، لتحسين تجربة المستخدم وأمان معاملات الأصول الرقمية. تسمح هذه التقنية بميزات مثل استرداد الحساب وحدود المعاملات وتجميد الحسابات المفقودة دون مطالبة المستخدمين بفهم التكنولوجيا الأساسية.
** الدفع دون اتصال **
قد يشمل البحث المستقبلي التحقيق في استخدام PBM للطرائق غير المتعلقة بالهواتف الذكية (مثل البطاقات) ، والمدفوعات خارج الإنترنت لتقليل الاعتماد على اتصالات الشبكة. يهدف هذا إلى زيادة الشمول المالي ، والسماح للأشخاص بالمشاركة دون استخدام الهواتف الذكية أو خدمات الدفع الرقمية.
** عنونة الاسم **
حاليًا ، من الممكن تحويل الأموال باستخدام رقم هاتف محمول كوكيل لرقم حساب مصرفي. في حالة عدم وجود رقم حساب مصرفي ، توفر خدمة عنونة الاسم وكيلًا لعنوان المحفظة عن طريق تعيينه إلى معرف ذي معنى. يوفر ذلك تجربة مستخدم أفضل ويضمن انتقال التحويلات إلى المستلمين المقصودين.
ختاماً
تقدم هذه الورقة مفهوم PBM كبروتوكول مشترك للتفاعل مع أشكال مختلفة من وسائط التبادل وتسلط الضوء على كيفية استخدام العملات الرقمية لدعم أهداف الأعمال والسياسة دون تعديل خصائصها المحلية. بينما تم تقديم PBM في البداية من خلال مشروع Orchid التابع لسلطة النقد في سنغافورة ، فقد تصورنا أن مفهوم التصميم الفني قد يكون قابلاً للتطبيق على جمهور دولي أوسع.
لتحقيق اعتماد أوسع ، تم تصميم وتطوير الإطار الفني للإدارة القائمة على النتائج بطريقة مفتوحة المصدر ، مع مشاركين من منظمات مختلفة. تبني هذه الورقة على الأساس الذي بدأه مشروع Orchid وهو نتيجة مساهمات جماعية من البنوك المركزية والمؤسسات المالية وشركات التكنولوجيا المالية في جميع أنحاء العالم.
والجدير بالذكر أن هذه المقالة لا تسعى إلى تعزيز أي هدف سياسي معين أو المصادقة على أي حل تقني. لا يقدم مؤلفو هذه المقالة أي تعهدات أو ضمانات فيما يتعلق بأداء أو كفاية الحل المقترح. الأمثلة الواردة في هذه المقالة هي لأغراض التوضيح فقط. نظرًا لأن اعتبارات وظروف سياسة كل ولاية قضائية فريدة من نوعها ، يحتاج صانعو السياسات إلى تقييم تلك المجموعات من البنية التحتية المالية والتكنولوجيا التي تلبي أهدافهم على أفضل وجه.
من المتوقع أن التطورات المستقبلية في النظام البيئي للعملة الرقمية والأصول الرقمية قد توفر فرصًا إضافية وتشكل مخاطر يجب معالجتها في العمل المستقبلي. يتم تشجيع أعضاء مجتمع fintech العالمي على البناء على المفاهيم المقدمة في هذه الورقة والمساهمة بالتعلم في مجتمع fintech العالمي.
مراجع
سلطة النقد في سنغافورة (ماس). (2022 ، 31 أكتوبر). مشروع الأوركيد: SGD الرقمي القابل للبرمجة [PDF] . استردادها من
لي ، أ. (2021 ، 23 يونيو). ما هي الأموال القابلة للبرمجة. استردادها من
الجمهورية الإيطالية [جمهورية إيطاليا]. (2019 ، 19 أبريل). المرسوم 19 أبريل 2019: استخدام بطاقة دخل المواطنة [مرسوم 19 أبريل 2019: استخدام بطاقة دخل المواطنة]. الجريدة الرسمية. استردادها من
بنك الاحتياطي الهندي. (2022 ، 7 أكتوبر). مذكرة مفاهيمية حول العملة الرقمية للبنك المركزي ، البند 5.7: قابلية البرمجة. استردادها من
بانيتا ، ف. (2023 ، 23 يناير). اليورو الرقمي: نقودنا في أي وقت وفي أي مكان نحتاج إليه [Speech] . قدمت في لجنة الشؤون الاقتصادية والنقدية بالبرلمان الأوروبي. استردادها من
بنك التسويات الدولية. (2019 ، 1 أبريل). "القطاع الرسمي" في "قاموس المصطلحات". استردادها من
كارستينز ، أ. (2023 ، 22 فبراير). الابتكار ومستقبل النقد [Speech] . مقدم في سلطة النقد بسنغافورة ، تم الاسترجاع من
أدريان ، ت. ، ومانشيني جريفولي ، ت. (2023 ، 19 يونيو). ظهور منصات الدفع والتعاقد [PDF] . استردادها من
بنك التسويات الدولية. (2023 ، 20 يونيو). ثالثا. مخطط للمستقبل النقدي: تحسين القديم ، وتمكين الجديد [PDF] . استردادها من