تستخدم المزيد والمزيد من الشركات حول العالم Bitcoin والأصول الرقمية الأخرى لمجموعة من الأغراض الاستثمارية والتشغيلية والتجارية. كما هو الحال مع أي حدود ، هناك مخاطر غير معروفة وحوافز قوية. تستكشف هذه المقالة الأسئلة والرؤى التي يجب على الشركات مراعاتها عند تحديد ما إذا كانت تستخدم الأصول الرقمية وكيفية استخدامها.
**الطريقتان الرئيسيتان لاستخدام العملة المشفرة **
السؤال الأول الذي يجب طرحه عند التفكير في استخدام العملة المشفرة في عمليات الشركة هو: هل نحتفظ بالعملات المشفرة في ميزانيتنا العمومية أم نعتمد فقط طرق دفع تدعم التشفير؟ لتحديد المسار الصحيح لعملك ، يجب أن تفكر في كيفية توافقه مع أهداف عملك. ضع في اعتبارك الفوائد والعيوب والتكاليف والمخاطر المحتملة ومتطلبات النظام والمزيد. مع شروع الشركات في رحلة التشفير الخاصة بها ، تقدم الأقسام التالية بعض الاعتبارات العامة حول مسارين مختلفين.
1. تفعيل الدفعات: "اتركها"
تستخدم بعض الشركات العملات المشفرة فقط لتسهيل المدفوعات. تتمثل إحدى طرق تسهيل المدفوعات في تحويل العملة المشفرة إلى عملة ورقية من أجل تلقي المدفوعات أو دفعها دون لمسها فعليا. بمعنى آخر ، تتخذ الشركة نهج "عدم التدخل" ، باستخدام مزود خدمة لإجراء معاملات حتى لا يتم حجز العملة المشفرة نفسها.
سيفرض بائع الطرف الثالث رسوما مقابل هذه الخدمة ، ويتعامل مع معظم المشكلات الفنية ويدير بعض مشكلات المخاطر والامتثال والتحكم نيابة عن الشركة. ومع ذلك ، هذا لا يعني أن الشركة معفاة بالضرورة من جميع المسؤوليات عن المخاطر والامتثال وقضايا الرقابة الداخلية. لا تزال الشركات بحاجة إلى التفكير فيما إذا كان مزود الخدمة الذي اختارته قلقا للغاية بشأن قضايا مثل متطلبات مكافحة غسل الأموال واعرف عميلك. وبطبيعة الحال، يحتاجون أيضا إلى الامتثال لأي قيود يضعها مكتب مراقبة الأصول الأجنبية (OFAC)، الذي يدير ويفرض العقوبات الاقتصادية والتجارية التي تضعها الحكومة الأمريكية.
اعتبارات للعمل مع موردي الجهات الخارجية:
تعتمد الشركات بشكل كبير على الموردين ، وبالتالي تجري العناية الواجبة بعناية على مرونة واستجابة الموردين لتلبية توقعات الشركة.
ضع في اعتبارك تجربة العميل في قبول وإصدار مدفوعات العملة المشفرة ، وكيف يمكن أن تؤثر إجراءات المورد أو تقاعسه عن العمل على تجربة العميل.
كجزء من العناية الواجبة ، يجب إيلاء اهتمام وثيق للضوابط الداخلية للمورد ، والمركز المالي ، والأمن التشغيلي (على سبيل المثال ، الأمن السيبراني بما يتماشى مع المعايير المعترف بها) ، وبرامج الكشف عن الاحتيال ، وجميع تحويلات العملات الورقية ، وموثوقية ودقة جميع المعلومات المحاسبية والضريبية المقدمة من المورد. وهذا يشمل أيضا المسائل المتعلقة بالجدارة الائتمانية ومخاطر الطرف المقابل. من الناحية المثالية ، يمكن للبائع تقديم بعض ضمانات الجهات الخارجية بشأن هذه المشكلات ، مثل تقارير التحكم في تنظيم الخدمة (SOC1 أو SOC2).
فهم أسعار المورد وما إذا كانت الشركة معرضة لمخاطر تقلبات الأسعار.
نظرا لأن الطرف الثالث هو الوكيل ، فلا تزال الشركة مسؤولة عن ضمان حدوث التسوية بالفعل. لا يمكن للشركات نقل جميع المسؤوليات التنظيمية والامتثال إلى مقدمي الخدمات الآخرين.
تتغير متطلبات الترخيص والمتطلبات التنظيمية العالمية باستمرار. إذن ، كيف يمكن لمقدمي الدفع ضمان حصولهم على الترخيص المناسب والامتثال والحفاظ عليه في الولايات القضائية التي يخدمونها؟
هل لدى مزود الدفع القدرة على تقديم الدعم الفني في نموذج "اتبع الشمس" في جميع الولايات القضائية التي يخدمها؟
ما هو التأثير المحتمل للاعتماد على موردي الطرف الثالث على تخطيط تسعير التحويل للشركة؟
كيف يؤثر استخدام بائع طرف ثالث على المعالجة المحاسبية لمعاملات العملات الأجنبية؟
لا تهدف هذه المشكلات إلى تثبيط اعتماد مزودي الدفع بالتشفير. يمكن أن يكون استخدامها طريقا سريعا وسهلا إلى النظام البيئي للتشفير. لذا ، فإن خلاصة القول هي أن تضع في اعتبارك اختيار البائع والنظر في جميع الآثار المحتملة لتمكين مدفوعات التشفير.
**2. بدء الدفعات: "افعل ذلك بنفسك" **
تستخدم الشركات الأخرى التي تستخدم حاليا العملات المشفرة على أساس "عملي" أمناء حفظ تابعين لجهات خارجية. إذا كانت الشركة مستعدة لتجاوز مجرد تمكين مدفوعات العملات المشفرة ، ولكنها تعتزم توسيع نطاق اعتماد العملة المشفرة في وظائفها التشغيلية والمالية ، فقد تجد زيادة كبيرة في الفوائد بالإضافة إلى عدد المشكلات الفنية التي تحتاج إلى معالجة.
للتحضير ، قد تنظر إدارة تمويل الشركات في الأسئلة الأولية التالية:
ما هو الغرض من اعتماد الشركة للعملة المشفرة؟ إذا كانت الأهداف غير واضحة ، فقد يؤدي ذلك إلى توسيع النطاق وصعوبات إدارة المخاطر.
ما هي الخطوات المعمول بها لاكتساب المعرفة اللازمة لتلقي مدفوعات العملات المشفرة ومراقبتها وإدارتها؟
هل يجب على الشركة الاهتمام بالعملات المشفرة بمفردها أو الاستعانة بمصادر خارجية لطرف ثالث؟
ما هي الخطوات التي تم اتخاذها ، أو هل فكرت في الاستثمار في العملات المشفرة كفئة أصول جديدة؟
ما هي التعديلات التي تتوقع وزارة المالية إجراؤها على الإصدار النهائي للعملات الرقمية من قبل البنك المركزي؟
سيشارك التمويل حتما في هذه القرارات والتغييرات التي تتطلبها للأسباب التالية:
تقليديا ، يكون قسم الشؤون المالية مسؤولا عن الحفاظ على علاقات تمويل الشركات (على سبيل المثال ، المجموعات المصرفية ، وشركاء الاستثمار ، ومقدمي رأس المال العامل من الأطراف الثالثة).
تقرر وزارة المالية نوع الخدمات المصرفية والمالية التي ستكون مطلوبة للشركات في نظام بيئي أوسع وأكثر جرأة للتكوين الرقمي.
هناك مساران يمكن للشركات اتباعهما عندما تبدأ في تبني العملات المشفرة على نطاق أوسع:
استخدم بائعا أو وصيا تابعا لجهة خارجية للحفاظ على حضانة العملات المشفرة على blockchain وتقديم خدمات إدارة المحفظة لتسهيل تتبع وتقييم أصول التشفير.
دمج التشفير في أنظمة الشركة الخاصة وإدارة مفاتيحها الخاصة ، وتحديد ما إذا كان الترخيص مطلوبا لنقل العملة المشفرة.
في الوقت الحالي ، تميل العديد من الشركات التي تستخدم العملات المشفرة بالفعل إلى استخدام أمناء حفظ تابعين لجهات خارجية. بالنظر إلى هذا الاتجاه ، ستدرس هذه المقالة هذا المسار بمزيد من التفصيل.
الطريقة الثانية هي الحضانة الذاتية ، وهي أكثر تعقيدا وتتطلب خبرة أكثر تعمقا. بالإضافة إلى ذلك ، إذا اتبعت الشركة هذا المسار ، فقد تتحمل مسؤولية أكبر عن العمل الذي يدعم صفقاتها. ومع ذلك ، قد تنطبق معظم الشركات التالية أيضا على الشركات المستضافة ذاتيا.
2.1 المحفظة والتتبع
يتم الاحتفاظ بالعملات المشفرة وإدارتها في محافظ رقمية. هيكل المحفظة المناسب هو الأساس للتنفيذ الناجح للوظائف المالية للعملة المشفرة. تستخدم العديد من الكيانات هيكلا متعدد الطبقات حيث يتم استخدام "المحافظ الساخنة" كحسابات تشغيلية بدلا من "المحافظ الباردة". غالبا ما تستخدم "المحافظ الباردة" للأصول التي لا تحتاج إلى الوصول إليها لفترة طويلة. يمكن أن يصبح تتبع تفاصيل هذه المعاملات تحديا كبيرا للكيانات ذات أحجام المعاملات الكبيرة.
عادة ما يستلزم التتبع سجلا مفصلا لتاريخ ووقت العملة المشفرة المشتراة وقيمتها وتوزيعها ، من بين أشياء أخرى. في كثير من الحالات ، تختار الكيانات التحويل إلى عملات مستقرة (مثل USDC و GUSD و PAX وما إلى ذلك) لتقليل عدم اليقين المرتبط بتقلبات الأسعار في أصول التشفير التقليدية. بمجرد اكتمال التبادل ، تصبح العملات المشفرة أسهل في الاستخدام للمعاملات المصرفية والمالية التقليدية.
2.2 المنظور التكميلي للإدارة المالية
بينما تستخدم المحافظ الباردة للتخزين طويل الأجل ، هناك العديد من الأسباب الأخرى التي تجعل المحافظ الساخنة مهمة. يمكنهم أيضا المساعدة في التنبؤ بالاستخدامات المتعددة التي سيتم وضع العملات المشفرة أو تخزينها من أجلها. بالإضافة إلى دعم الأهداف التشغيلية الفورية ، تساعد المحافظ الساخنة أيضا على:
دفعات سريعة.
تحويل الأموال مع عملة معماة.
المدخرات والاستثمارات قصيرة الأجل القريبة من عوائد سوق المال.
الأهم من ذلك بالنسبة لوظيفة الخزانة ، توفر المحافظ الساخنة الوضوح والرؤية المناسبين لمساعدة الخزانة على تحديد أو تعديل تخصيص العملات المشفرة بشكل مستمر.
2.3 مكافحة غسل الأموال واعرف عميلك
لوائح AML و KYC لها آثار على مستخدمي شبكات التشفير. هذا صحيح بشكل خاص إذا قبلوا مدفوعات كبيرة من العملاء الأجانب. يجب أن تكون الشركات على دراية بالتزاماتها لتجنب الانخراط عن غير قصد في غسل الأموال من خلال الموردين الأجانب أو الموردين في سلاسل التوريد الدولية المعقدة. بالإضافة إلى ذلك ، نظرا لأن جميع الشركات يجب أن تمتثل للقواعد واللوائح التي وضعها مكتب مراقبة الأصول الأجنبية ، يجب أن تكون قادرة على تحديد (أو تحديد طرف ثالث موثوق به) مصدر أي عملات مشفرة يقبلونها أو يدفعون ثمنها في النهاية. يجب أن تكون الشركات حذرة من Bitcoin وعناوين التشفير الأخرى التي تخضع للعقوبات والقيود.
2.4 مخاطر بروتوكول الطبقة 2
أحد مجالات الابتكار التي يجب على الشركات التركيز عليها هو "بروتوكولات الطبقة 2". باختصار ، هذه تطبيقات تحجيم تقع على قمة نظام blockchain. إنهم يعملون على جعل معاملات العملة المشفرة أسرع وأرخص. تنضج بروتوكولات الطبقة 2 هذه بسرعة وقد تتنافس قريبا مع أنظمة الدفع التقليدية. ومن المرجح أن تصبح أكثر كفاءة وشعبية من أنظمة الدفع التقليدية المستخدمة اليوم.
2.5 الاعتبارات الضريبية والمحاسبية
يمثل استخدام العملات المشفرة كوسيلة للتبادل بطريقة مشابهة للعملات الورقية تحديات محاسبية خاصة. غالبا ما تعتبر العملات المشفرة أصلا غير ملموس. سيتطلب على الأرجح تعديلات أو إفصاحات إضافية لبيان الدخل وبيان التدفق النقدي ، بالإضافة إلى المستندات المالية الأخرى.
يمكن اعتبار استخدام العملات المشفرة لتلقي أو إجراء المدفوعات مقايضة (التبادل غير النقدي للسلع أو الخدمات أو الأصول غير المالية بين طرفين مقابلين) لأغراض ضريبية.
يلعب تقلب أسعار العملات المشفرة دورا مهما في تحديد قيمة الأصول الرقمية طوال دورة حياة التداول. هذا صحيح من حيث المحاسبة والضرائب.
للأغراض الضريبية ، يتم تحديد قيمة العملة المشفرة عندما تصبح الدفعة ثابتة وقابلة للتحديد. قد يكون هذا مرتبطا بوقت استلام العملة المشفرة ، بدلا من وقت توقيع العقد. بالنسبة للضرائب ، كما هو معتاد في معاملات المقايضة ، يجب على الشركة تحديد القيمة السوقية العادلة التي يسهل تحديدها عند استلام الأصل. عادة ما يتم الحصول على هذه القيمة باستخدام مستكشف كتل أو مجمع قيمة. فيما يلي بعض الاعتبارات المهمة التي يجب مراعاتها:
يجب على الشركة تسجيل وقت وقيمة العملة المشفرة في وقت استلام العملة المشفرة أو في الوقت الذي تتمتع فيه الشركة بالهيمنة والسيطرة. تسمح هذه المعلومات للشركة بإنشاء وتتبع الأساس الضريبي للعملات المشفرة. بهذه الطريقة ، بمجرد استخدامها أو استبدالها بعملة مشفرة أو عملة ورقية أخرى ، يمكن الرجوع إلى المعلومات.
من المهم اتباع نهج منظم ومعقول لإنشاء وتتبع المؤسسة والاحتفاظ بوثائق مفصلة ومناسبة. (خاصة عندما تكون قيد المراجعة من قبل مصلحة الضرائب الأمريكية أو الدولة أو السلطات الضريبية الدولية)
عندما تتلقى الشركة دفعة عملة مشفرة ، يجب تتبعها بعناية لحساب أي ضريبة مبيعات سارية ، وضريبة غير مباشرة ، وضريبة القيمة المضافة ، وضريبة السلع والخدمات ، وما إلى ذلك. حاليا ، تقبل معظم الوكالات الحكومية مدفوعات العملات الورقية فقط. نتيجة لذلك ، يجب على الشركات الحفاظ على وثائق موثوقة وعمليات مناسبة. يمكن أن يساعد ذلك في ضمان إمكانية تحويل مبلغ العملة المشفرة المحصلة للضرائب غير المباشرة إلى السلطات المختصة بالعملة الورقية.
2.5.2 المعاملة الضريبية لنفقات العملات المشفرة
عندما تستخدم الشركة العملات المشفرة للإنفاق ، عادة ما يكون هناك جانبان للمعاملة: (1) ربح أو خسارة العملة المشفرة المستخدمة (من المحتمل أن تكون قيمتها قد تغيرت) ؛ (2) الرسوم أو الدفع نفسه. قد تحدد قيمة العملة المشفرة في وقت المعاملة ما تسميه هذه المقايضة "أسهل في تحديد القيمة السوقية العادلة". وكما هو الحال مع الدخل ، من المهم الاحتفاظ بوثائق مناسبة حول كيفية تحديد القيمة. مرة أخرى ، يختلف هذا عن استخدام العملات الورقية للدفع للبائعين: تؤدي العملات المشفرة إلى مكاسب أو خسائر على الأصول الأساسية المستخدمة في المعاملة. لذلك ، من المهم للشركات إنشاء هياكل محفظة مناسبة تمكن من فصل العملات المشفرة حتى يتمكن الأشخاص من تأكيد وحدات هذه الأصول التي يتم استخدامها بالفعل.
من خلال الحفاظ على أقسام ومحافظ منفصلة ، لكل منها قاعدة تتبع ، يمكن للشركة تحديد الأصل الرقمي الذي تستخدمه بالضبط ومقدار الربح أو الخسارة التي تسببها في المعاملة. من المهم أيضا تحديد طبيعة المكاسب أو الخسائر الناتجة عند استخدام العملات المشفرة. يمكن اعتبار تلقي أو إجراء مدفوعات باستخدام العملة المشفرة معاملات مقايضة للأغراض الضريبية.
2.5.3 الراتب
هناك العديد من العوامل التي يجب مراعاتها بعناية لكشوف المرتبات باستخدام العملة المشفرة:
العمليات مطلوبة لتتبع عملية الاستقطاع.
لا تقبل معظم السلطات الضريبية العملات المشفرة ، وتحتاج الشركات إلى تحويل العملة الورقية لدفع ضريبة الاستقطاع ، الأمر الذي قد يتطلب معاملات صرف إضافية قبل تحويل الأموال.
العملات المشفرة لا تولد كشوف حسابات بنكية تقليدية. نتيجة لذلك ، يجب وضع لوائح لالتقاط جميع تفاصيل المعاملات ذات الصلة والكشف عنها. يتعين على الشركات تقديم هذه المعلومات إلى مصلحة الضرائب أو سلطات الضرائب الحكومية أو الأجنبية.
الشركات المدرجة لديها اعتبارات إضافية للمديرين التنفيذيين الذين يتم تعويضهم بالعملة المشفرة (على سبيل المثال ، التوكيل الرسمي).
2-5-4 الإفصاح عن البيانات المالية
بالنسبة للعديد من الشركات ، يعد استخدام العملات المشفرة في أعمالها مجالا جديدا. يمكن أن يؤثر على الأداء المالي للشركة بسبب العديد من الأسباب المذكورة أعلاه. يجب على الشركات التي تستخدم العملات المشفرة في الممارسة العملية التفكير بعناية في الأسئلة التالية:
الإفصاح عن المبادئ المحاسبية ذات الصلة المطبقة على المعاملة كما هو مطلوب.
ما إذا كانت الإفصاحات المطلوبة كافية ومناسبة. هل يرسمون بوضوح صورة لاستراتيجية الشركة لاستخدام العملات المشفرة لمستخدمي البيانات المالية؟ هل سيتمكن قراء البيانات المالية من فهم استخدام العملات المشفرة في الأعمال التجارية؟
كيف يؤثر استخدام العملات المشفرة على التدفق النقدي للشركة وعملياتها.
المخاطر المرتبطة بأعمال الشركة. ويشمل ذلك التأثير الذي أحدثته العملات المشفرة أو قد يكون لها على الأداء المالي الحالي والمستقبلي للشركة ، بالإضافة إلى المخاطر المرتبطة بتعرض الشركة المحتمل لاستخدام الأصول المشفرة في أعمالها.
هل تصور إفصاحات البيانات المالية للشركة بوضوح استراتيجية الشركة لاستخدام العملات المشفرة لمستخدمي البيانات المالية؟
2.6 دمج التمويل والعمليات
غالبا ما يكون التمويل والعمليات بمثابة حجر الزاوية في الاستخدام اليومي وإدارة العملات المشفرة في المؤسسة. إذا كنت تفكر في نوع المدفوعات التي تقوم بها الشركة ، والعملاء والبائعين والبائعين الذين تتفاعل معهم غالبا ، وحجم المعاملات والحاجة إلى السرعة ، فقد تكون شبكة الدفع التي تستخدم العملات المشفرة حلا ماليا وتشغيليا.
ضع في اعتبارك هذا المثال: تعتمد الشركة المصنعة على مكونات من بلدان مختلفة. قد تتعاقد مع طرف ثالث لتصنيع مكونات معينة ، وتجميعها بنفسها في مكان آخر ، واستخدام مزيج من قنوات التوزيع الخاصة بالشركات والجهات الخارجية في جميع أنحاء العالم. بمجرد أن تنشئ الشركة المصنعة شبكة وتدعو أطرافا ثالثة للانضمام ، تكون تكلفة أعمال المعاملات معقولة جدا. عند القيام بذلك ، يمكن للمشاركين (اعتمادا على الشبكة التي يشاركون فيها) الاستفادة من:
ربط الدفع بتسليم البضائع ، وبالتالي تقليل مخاطر الائتمان للمعاملة.
تقليل معدل دوران الذمم المدينة (DSO) لدعم تحسين الهوامش ورأس المال العامل.
ضمان تسليم المدفوعات في الوقت الحقيقي لمزيد من الشفافية في التنبؤ وإعداد التقارير.
2.7 اختيار وتقييم البائعين أو الشركاء المضيفين
كما هو الحال مع الاستثمار في العملات المشفرة ، يتطلب استخدام العملات المشفرة العناية الواجبة المناسبة من قبل البائعين والأوصياء الخارجيين. يبدأ فهم مجموعة واسعة من القضايا بالمخاطر المختلفة التي يحتمل أن ترتبط بالعملات المشفرة نفسها. من المهم للشركات أن تفهم كيفية عمل أصل رقمي معين ، وشروطه وأحكامه ، والتأثير المحتمل لنقاط الضعف والتقلبات المرتبطة بالسوق المرتبطة بالأصل.
3. تحديد مسار تطوير الشركة ووضع خارطة طريق
كما هو الحال مع أي تغيير أو ترقية تكنولوجية ، من المهم أن يكون لديك خطة تنفيذ. يعتبر البعض أن العملات المشفرة جزء أساسي من التطوير المالي. عندما تختار الشركة المشاركة في العملة المشفرة ، فإنها تؤدي إلى تغيير في المنظمة بأكملها وكذلك في العقلية. يجب أن تتضمن خطة التنفيذ ، على سبيل المثال لا الحصر ، الأنواع التالية من القضايا:
ما هي الاستراتيجية الشاملة؟
ما هي الأهداف قصيرة وطويلة المدى؟
من هم الشركاء الداخليون والخارجيون الذين تحتاج الشركة إلى إشراكهم؟ هل يمكن للقادة العثور على دعاة فعالين عبر الأعمال ، عبر جميع الإدارات ذات الصلة؟
هل ستوفر القرارات والإجراءات التي تتخذها الشركة اليوم المرونة والحجم للعمل في المستقبل؟
كيف يمكن للشركات دمج الاحتياجات الأمنية لعمليات النظام البيئي للأصول الرقمية مع جهود الشركة الحالية في مجال الأمن والإنترنت؟
كيف تقدم الشركة العملة المشفرة؟ هل يبدأ بنهج الدفع فقط وعدم التدخل؟ أو هل تريد التدخل؟
ما هي الموارد التي تحتاجها الشركة بالإضافة إلى الموارد التي تمتلكها حاليا؟ ما هي الخبرة الجديدة التي قد تحتاجها؟
كيف ستبدو خارطة طريق التنفيذ؟
كيف ستقوم الشركة بتقييم التقدم المحرز في عملية التنفيذ؟ هل لدى الشركة العمليات اللازمة لمراقبة تنفيذ المعاملات وأداء الموردين؟
كيف تبدو الحالة النهائية؟
هذا يمكن أن يكون وظيفة معقدة. لهذا السبب ، قبل إجراء إطلاق أكثر قوة ، تختار بعض الشركات تجربة استخدام العملات المشفرة بنفس الطريقة التي تقوم بها بتجربة التقنيات الجديدة. يعتمد أحد أنواع البرامج التجريبية على برنامج تجريبي داخل الإدارة في قسم الشؤون المالية ، حيث أن الإدارة المالية مسؤولة عادة عن التمويل الداخلي للشركة وأقسامها والشركات التابعة لها. يمكن أن يبدأ البرنامج التجريبي بشراء بعض العملات المشفرة ، والتي يمكن للإدارة المالية استخدامها بعد ذلك للعديد من المدفوعات الطرفية ، وتتبع عملية الدفع والاستلام وإعادة تقييم العملة المشفرة.
شاهد النسخة الأصلية
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
كيف تستخدم الشركات العملة المشفرة؟ ما هي القضايا المالية والضريبية والأمنية المقابلة؟
المؤلف: ديلويت. تجميع: تاكسداو
تستخدم المزيد والمزيد من الشركات حول العالم Bitcoin والأصول الرقمية الأخرى لمجموعة من الأغراض الاستثمارية والتشغيلية والتجارية. كما هو الحال مع أي حدود ، هناك مخاطر غير معروفة وحوافز قوية. تستكشف هذه المقالة الأسئلة والرؤى التي يجب على الشركات مراعاتها عند تحديد ما إذا كانت تستخدم الأصول الرقمية وكيفية استخدامها.
**الطريقتان الرئيسيتان لاستخدام العملة المشفرة **
السؤال الأول الذي يجب طرحه عند التفكير في استخدام العملة المشفرة في عمليات الشركة هو: هل نحتفظ بالعملات المشفرة في ميزانيتنا العمومية أم نعتمد فقط طرق دفع تدعم التشفير؟ لتحديد المسار الصحيح لعملك ، يجب أن تفكر في كيفية توافقه مع أهداف عملك. ضع في اعتبارك الفوائد والعيوب والتكاليف والمخاطر المحتملة ومتطلبات النظام والمزيد. مع شروع الشركات في رحلة التشفير الخاصة بها ، تقدم الأقسام التالية بعض الاعتبارات العامة حول مسارين مختلفين.
1. تفعيل الدفعات: "اتركها"
تستخدم بعض الشركات العملات المشفرة فقط لتسهيل المدفوعات. تتمثل إحدى طرق تسهيل المدفوعات في تحويل العملة المشفرة إلى عملة ورقية من أجل تلقي المدفوعات أو دفعها دون لمسها فعليا. بمعنى آخر ، تتخذ الشركة نهج "عدم التدخل" ، باستخدام مزود خدمة لإجراء معاملات حتى لا يتم حجز العملة المشفرة نفسها.
سيفرض بائع الطرف الثالث رسوما مقابل هذه الخدمة ، ويتعامل مع معظم المشكلات الفنية ويدير بعض مشكلات المخاطر والامتثال والتحكم نيابة عن الشركة. ومع ذلك ، هذا لا يعني أن الشركة معفاة بالضرورة من جميع المسؤوليات عن المخاطر والامتثال وقضايا الرقابة الداخلية. لا تزال الشركات بحاجة إلى التفكير فيما إذا كان مزود الخدمة الذي اختارته قلقا للغاية بشأن قضايا مثل متطلبات مكافحة غسل الأموال واعرف عميلك. وبطبيعة الحال، يحتاجون أيضا إلى الامتثال لأي قيود يضعها مكتب مراقبة الأصول الأجنبية (OFAC)، الذي يدير ويفرض العقوبات الاقتصادية والتجارية التي تضعها الحكومة الأمريكية.
اعتبارات للعمل مع موردي الجهات الخارجية:
لا تهدف هذه المشكلات إلى تثبيط اعتماد مزودي الدفع بالتشفير. يمكن أن يكون استخدامها طريقا سريعا وسهلا إلى النظام البيئي للتشفير. لذا ، فإن خلاصة القول هي أن تضع في اعتبارك اختيار البائع والنظر في جميع الآثار المحتملة لتمكين مدفوعات التشفير.
**2. بدء الدفعات: "افعل ذلك بنفسك" **
تستخدم الشركات الأخرى التي تستخدم حاليا العملات المشفرة على أساس "عملي" أمناء حفظ تابعين لجهات خارجية. إذا كانت الشركة مستعدة لتجاوز مجرد تمكين مدفوعات العملات المشفرة ، ولكنها تعتزم توسيع نطاق اعتماد العملة المشفرة في وظائفها التشغيلية والمالية ، فقد تجد زيادة كبيرة في الفوائد بالإضافة إلى عدد المشكلات الفنية التي تحتاج إلى معالجة.
للتحضير ، قد تنظر إدارة تمويل الشركات في الأسئلة الأولية التالية:
سيشارك التمويل حتما في هذه القرارات والتغييرات التي تتطلبها للأسباب التالية:
هناك مساران يمكن للشركات اتباعهما عندما تبدأ في تبني العملات المشفرة على نطاق أوسع:
في الوقت الحالي ، تميل العديد من الشركات التي تستخدم العملات المشفرة بالفعل إلى استخدام أمناء حفظ تابعين لجهات خارجية. بالنظر إلى هذا الاتجاه ، ستدرس هذه المقالة هذا المسار بمزيد من التفصيل.
الطريقة الثانية هي الحضانة الذاتية ، وهي أكثر تعقيدا وتتطلب خبرة أكثر تعمقا. بالإضافة إلى ذلك ، إذا اتبعت الشركة هذا المسار ، فقد تتحمل مسؤولية أكبر عن العمل الذي يدعم صفقاتها. ومع ذلك ، قد تنطبق معظم الشركات التالية أيضا على الشركات المستضافة ذاتيا.
2.1 المحفظة والتتبع
يتم الاحتفاظ بالعملات المشفرة وإدارتها في محافظ رقمية. هيكل المحفظة المناسب هو الأساس للتنفيذ الناجح للوظائف المالية للعملة المشفرة. تستخدم العديد من الكيانات هيكلا متعدد الطبقات حيث يتم استخدام "المحافظ الساخنة" كحسابات تشغيلية بدلا من "المحافظ الباردة". غالبا ما تستخدم "المحافظ الباردة" للأصول التي لا تحتاج إلى الوصول إليها لفترة طويلة. يمكن أن يصبح تتبع تفاصيل هذه المعاملات تحديا كبيرا للكيانات ذات أحجام المعاملات الكبيرة.
عادة ما يستلزم التتبع سجلا مفصلا لتاريخ ووقت العملة المشفرة المشتراة وقيمتها وتوزيعها ، من بين أشياء أخرى. في كثير من الحالات ، تختار الكيانات التحويل إلى عملات مستقرة (مثل USDC و GUSD و PAX وما إلى ذلك) لتقليل عدم اليقين المرتبط بتقلبات الأسعار في أصول التشفير التقليدية. بمجرد اكتمال التبادل ، تصبح العملات المشفرة أسهل في الاستخدام للمعاملات المصرفية والمالية التقليدية.
2.2 المنظور التكميلي للإدارة المالية
بينما تستخدم المحافظ الباردة للتخزين طويل الأجل ، هناك العديد من الأسباب الأخرى التي تجعل المحافظ الساخنة مهمة. يمكنهم أيضا المساعدة في التنبؤ بالاستخدامات المتعددة التي سيتم وضع العملات المشفرة أو تخزينها من أجلها. بالإضافة إلى دعم الأهداف التشغيلية الفورية ، تساعد المحافظ الساخنة أيضا على:
الأهم من ذلك بالنسبة لوظيفة الخزانة ، توفر المحافظ الساخنة الوضوح والرؤية المناسبين لمساعدة الخزانة على تحديد أو تعديل تخصيص العملات المشفرة بشكل مستمر.
2.3 مكافحة غسل الأموال واعرف عميلك
لوائح AML و KYC لها آثار على مستخدمي شبكات التشفير. هذا صحيح بشكل خاص إذا قبلوا مدفوعات كبيرة من العملاء الأجانب. يجب أن تكون الشركات على دراية بالتزاماتها لتجنب الانخراط عن غير قصد في غسل الأموال من خلال الموردين الأجانب أو الموردين في سلاسل التوريد الدولية المعقدة. بالإضافة إلى ذلك ، نظرا لأن جميع الشركات يجب أن تمتثل للقواعد واللوائح التي وضعها مكتب مراقبة الأصول الأجنبية ، يجب أن تكون قادرة على تحديد (أو تحديد طرف ثالث موثوق به) مصدر أي عملات مشفرة يقبلونها أو يدفعون ثمنها في النهاية. يجب أن تكون الشركات حذرة من Bitcoin وعناوين التشفير الأخرى التي تخضع للعقوبات والقيود.
2.4 مخاطر بروتوكول الطبقة 2
أحد مجالات الابتكار التي يجب على الشركات التركيز عليها هو "بروتوكولات الطبقة 2". باختصار ، هذه تطبيقات تحجيم تقع على قمة نظام blockchain. إنهم يعملون على جعل معاملات العملة المشفرة أسرع وأرخص. تنضج بروتوكولات الطبقة 2 هذه بسرعة وقد تتنافس قريبا مع أنظمة الدفع التقليدية. ومن المرجح أن تصبح أكثر كفاءة وشعبية من أنظمة الدفع التقليدية المستخدمة اليوم.
2.5 الاعتبارات الضريبية والمحاسبية
** 2.5.1 المعاملة الضريبية لمدفوعات العملة المشفرة **
للأغراض الضريبية ، يتم تحديد قيمة العملة المشفرة عندما تصبح الدفعة ثابتة وقابلة للتحديد. قد يكون هذا مرتبطا بوقت استلام العملة المشفرة ، بدلا من وقت توقيع العقد. بالنسبة للضرائب ، كما هو معتاد في معاملات المقايضة ، يجب على الشركة تحديد القيمة السوقية العادلة التي يسهل تحديدها عند استلام الأصل. عادة ما يتم الحصول على هذه القيمة باستخدام مستكشف كتل أو مجمع قيمة. فيما يلي بعض الاعتبارات المهمة التي يجب مراعاتها:
2.5.2 المعاملة الضريبية لنفقات العملات المشفرة
عندما تستخدم الشركة العملات المشفرة للإنفاق ، عادة ما يكون هناك جانبان للمعاملة: (1) ربح أو خسارة العملة المشفرة المستخدمة (من المحتمل أن تكون قيمتها قد تغيرت) ؛ (2) الرسوم أو الدفع نفسه. قد تحدد قيمة العملة المشفرة في وقت المعاملة ما تسميه هذه المقايضة "أسهل في تحديد القيمة السوقية العادلة". وكما هو الحال مع الدخل ، من المهم الاحتفاظ بوثائق مناسبة حول كيفية تحديد القيمة. مرة أخرى ، يختلف هذا عن استخدام العملات الورقية للدفع للبائعين: تؤدي العملات المشفرة إلى مكاسب أو خسائر على الأصول الأساسية المستخدمة في المعاملة. لذلك ، من المهم للشركات إنشاء هياكل محفظة مناسبة تمكن من فصل العملات المشفرة حتى يتمكن الأشخاص من تأكيد وحدات هذه الأصول التي يتم استخدامها بالفعل.
من خلال الحفاظ على أقسام ومحافظ منفصلة ، لكل منها قاعدة تتبع ، يمكن للشركة تحديد الأصل الرقمي الذي تستخدمه بالضبط ومقدار الربح أو الخسارة التي تسببها في المعاملة. من المهم أيضا تحديد طبيعة المكاسب أو الخسائر الناتجة عند استخدام العملات المشفرة. يمكن اعتبار تلقي أو إجراء مدفوعات باستخدام العملة المشفرة معاملات مقايضة للأغراض الضريبية.
2.5.3 الراتب
هناك العديد من العوامل التي يجب مراعاتها بعناية لكشوف المرتبات باستخدام العملة المشفرة:
2-5-4 الإفصاح عن البيانات المالية
بالنسبة للعديد من الشركات ، يعد استخدام العملات المشفرة في أعمالها مجالا جديدا. يمكن أن يؤثر على الأداء المالي للشركة بسبب العديد من الأسباب المذكورة أعلاه. يجب على الشركات التي تستخدم العملات المشفرة في الممارسة العملية التفكير بعناية في الأسئلة التالية:
2.6 دمج التمويل والعمليات
غالبا ما يكون التمويل والعمليات بمثابة حجر الزاوية في الاستخدام اليومي وإدارة العملات المشفرة في المؤسسة. إذا كنت تفكر في نوع المدفوعات التي تقوم بها الشركة ، والعملاء والبائعين والبائعين الذين تتفاعل معهم غالبا ، وحجم المعاملات والحاجة إلى السرعة ، فقد تكون شبكة الدفع التي تستخدم العملات المشفرة حلا ماليا وتشغيليا.
ضع في اعتبارك هذا المثال: تعتمد الشركة المصنعة على مكونات من بلدان مختلفة. قد تتعاقد مع طرف ثالث لتصنيع مكونات معينة ، وتجميعها بنفسها في مكان آخر ، واستخدام مزيج من قنوات التوزيع الخاصة بالشركات والجهات الخارجية في جميع أنحاء العالم. بمجرد أن تنشئ الشركة المصنعة شبكة وتدعو أطرافا ثالثة للانضمام ، تكون تكلفة أعمال المعاملات معقولة جدا. عند القيام بذلك ، يمكن للمشاركين (اعتمادا على الشبكة التي يشاركون فيها) الاستفادة من:
2.7 اختيار وتقييم البائعين أو الشركاء المضيفين
كما هو الحال مع الاستثمار في العملات المشفرة ، يتطلب استخدام العملات المشفرة العناية الواجبة المناسبة من قبل البائعين والأوصياء الخارجيين. يبدأ فهم مجموعة واسعة من القضايا بالمخاطر المختلفة التي يحتمل أن ترتبط بالعملات المشفرة نفسها. من المهم للشركات أن تفهم كيفية عمل أصل رقمي معين ، وشروطه وأحكامه ، والتأثير المحتمل لنقاط الضعف والتقلبات المرتبطة بالسوق المرتبطة بالأصل.
3. تحديد مسار تطوير الشركة ووضع خارطة طريق
كما هو الحال مع أي تغيير أو ترقية تكنولوجية ، من المهم أن يكون لديك خطة تنفيذ. يعتبر البعض أن العملات المشفرة جزء أساسي من التطوير المالي. عندما تختار الشركة المشاركة في العملة المشفرة ، فإنها تؤدي إلى تغيير في المنظمة بأكملها وكذلك في العقلية. يجب أن تتضمن خطة التنفيذ ، على سبيل المثال لا الحصر ، الأنواع التالية من القضايا:
هذا يمكن أن يكون وظيفة معقدة. لهذا السبب ، قبل إجراء إطلاق أكثر قوة ، تختار بعض الشركات تجربة استخدام العملات المشفرة بنفس الطريقة التي تقوم بها بتجربة التقنيات الجديدة. يعتمد أحد أنواع البرامج التجريبية على برنامج تجريبي داخل الإدارة في قسم الشؤون المالية ، حيث أن الإدارة المالية مسؤولة عادة عن التمويل الداخلي للشركة وأقسامها والشركات التابعة لها. يمكن أن يبدأ البرنامج التجريبي بشراء بعض العملات المشفرة ، والتي يمكن للإدارة المالية استخدامها بعد ذلك للعديد من المدفوعات الطرفية ، وتتبع عملية الدفع والاستلام وإعادة تقييم العملة المشفرة.