Análisis de la tendencia del mercado de criptomonedas: 2024 podría traer un cambio.
Después de la baja de mayo y junio, el mercado de criptomonedas en julio no logró rebotar como se esperaba. La venta del gobierno alemán y las noticias negativas sobre el reembolso de Mt.Gox aumentaron el pánico entre los inversores, lo que llevó a una caída en el precio de Bitcoin y a un descenso generalizado del mercado de criptomonedas. A pesar de que el mercado sufrió un duro golpe, el plan de reembolso de 16 mil millones de dólares, el aumento de las expectativas de recortes de tasas y las elecciones en Estados Unidos, entre otros factores positivos, podrían sentar las bases para un cambio en el mercado en el cuarto trimestre de 2024.
Principales factores negativos del mercado actual
La compensación de Mt. Gox provoca turbulencias en el mercado.
El problema de la compensación del evento Mt. Gox ha atraído mucha atención, la presión de venta potencial de 142,000 BTC y 143,000 BCH provocó pánico en el mercado el 24 de junio, lo que llevó el precio de BTC a alrededor de 60,000 dólares.
Después de que Mt. Gox iniciara oficialmente el proceso de compensación el 5 de julio, el BTC cayó por debajo del nivel de soporte de 60,000 dólares. Durante este tiempo, los mineros de BTC mostraron signos de rendición, lo que generalmente se considera una señal de que los precios han tocado fondo. La última vez que ocurrió una disminución similar en la potencia de cálculo fue en 2022, cuando el precio de negociación de Bitcoin era de 17,000 dólares.
Los expertos de la industria creen que la mayoría de los participantes del mercado subestiman la gravedad de la posible caída del rango de fluctuación de Bitcoin en los próximos cuatro meses. Actualmente, el apalancamiento en el mercado de criptomonedas está cerca de su nivel más alto histórico (excluyendo CME). Es posible que el mínimo inicialmente estimado de 50,000 dólares sea demasiado conservador, y podría haber una corrección más extrema hacia el rango de 40,000 dólares. Esta corrección podría causar un gran impacto en el mercado, y después de varios meses de tendencia de oscilación/a la baja (período de recuperación), podría haber una reversión hacia una tendencia alcista.
acción de venta del gobierno alemán
El gobierno alemán transferirá más de 10,000 bitcoins en lotes a las plataformas de encriptación y a los creadores de mercado, lo que provocó que el precio de bitcoin cayera brevemente por debajo de los 55,000 dólares. Sin embargo, según la plataforma de datos, durante el período de cierre de la bolsa estadounidense, la dirección del gobierno alemán recuperó 2,898 bitcoins, por un valor aproximado de 163 millones de dólares, principalmente de varias casas de cambio importantes.
Los datos muestran que el plan de venta del gobierno alemán se ha completado en casi la mitad. Desde que comenzó a vender el mes pasado, su cantidad de bitcoins se ha reducido de cerca de 50000 a 27461, y el valor actual de su tenencia es de aproximadamente 1500 millones de dólares.
A pesar de la caída del mercado, el monto de entradas en productos de inversión en activos digitales alcanzó los 441 millones de dólares la semana pasada. Entre ellos, los productos de inversión en Bitcoin representaron la mayor parte de la entrada total de productos encriptados (398 millones de dólares), con una participación del 90%. Desde el punto de vista regional, los fondos entrantes provienen principalmente de Estados Unidos, con un monto de 384 millones de dólares.
el mercado de minería de Bitcoin enfrenta desafíos
Recientemente, el precio de Bitcoin cayó a 54,000 dólares (ahora se ha recuperado a 57,000 dólares), lo que ha causado una gran presión a los mineros cuya rentabilidad se ha visto drásticamente afectada por la reducción a la mitad. Las encuestas muestran que si el precio de Bitcoin cae a 54,000 dólares, solo las máquinas mineras ASIC con una eficiencia superior a 23W/T podrán ser rentables, y solo unos pocos modelos de máquinas mineras pueden apenas sostenerse.
El comportamiento de venta de los mineros también se considera una de las razones de la caída de precios. Para hacer frente a los problemas de flujo de efectivo después de la reducción a la mitad, las empresas mineras continúan vendiendo, y solo en junio, 30,000 bitcoins de los mineros ingresaron al mercado.
Afortunadamente, con la caída del precio de Bitcoin, las pequeñas y medianas minas han ido cerrando gradualmente, y la dificultad de la minería de Bitcoin ha disminuido rápidamente, lo que podría poner fin a la rendición de los mineros. El 9 de julio, los datos mostraron que la dificultad de la minería de Bitcoin se redujo un 5% a 79.5T, y el hash rate promedio de toda la red en los últimos siete días fue de 586.72EH/s. Desde mayo, la cantidad de Bitcoin enviada por los mineros a los intercambios para su venta ha disminuido drásticamente, y el volumen de operaciones fuera de bolsa ha caído notablemente.
Factores positivos que merecen atención
El plan de reembolso a gran escala promete impulsar nuevos máximos en el mercado.
Según el plan de reestructuración revisado y la declaración de divulgación que una empresa presentó ante el tribunal de quiebras de Delaware, EE. UU., se espera que el valor total de los activos que ha recopilado y convertido en efectivo y que están disponibles para distribución esté entre 14.5 y 16.3 mil millones de dólares, superando los 11 mil millones de dólares que se deben a los clientes y otros acreedores no gubernamentales. El exceso de efectivo se utilizará para pagar los intereses de más de 2 millones de clientes de la empresa.
Actualmente, la empresa ha obtenido la aprobación del tribunal, los acreedores pueden optar por votar sobre el plan de compensación de encriptación en efectivo o en especie. Los acreedores deben votar antes del 16 de agosto, el juez decidirá el 7 de octubre si aprueba el plan. Una vez aprobado, la empresa reembolsará a los acreedores en un plazo de dos meses, con un tiempo estimado entre el cuarto trimestre de 2024 y el primer trimestre de 2025.
A pesar de que el método de compensación final aún no se ha determinado, los analistas de encriptación creen que, dado que la mayoría de los clientes son entusiastas de las criptomonedas, estos fondos de hasta 16 mil millones de dólares ingresarán al mercado de criptomonedas y se convertirán en un catalizador principal para el aumento de precios. Se espera que el Bitcoin supere los 120 mil dólares, el Ethereum supere los 12 mil dólares y otras altcoins aumenten entre 10 y 50 veces.
Expectativas de reducción de tasas claras
Las decisiones de la Reserva Federal sobre el aumento y la disminución de tasas de interés son uno de los factores importantes que afectan el precio de Bitcoin, y una disminución de tasas suele impulsar el mercado.
Recientemente, el presidente de la Reserva Federal señaló que la presión inflacionaria en Estados Unidos ha disminuido, pero la Reserva Federal necesita más datos para demostrar que el riesgo de inflación ha pasado antes de decidir bajar las tasas de interés. Si se bajan las tasas demasiado pronto, la inflación podría resurgir; si se bajan demasiado tarde, podría provocar una desaceleración del crecimiento económico e incluso causar una recesión.
A pesar de que el momento de una reducción de tasas aún no se ha determinado, con los últimos datos económicos de EE. UU. que muestran una desaceleración del crecimiento económico, como la importante revisión a la baja de los datos de empleo no agrícola de junio y una tasa de desempleo que ha aumentado al 4.1%, alcanzando su nivel más alto desde noviembre de 2021, las expectativas del mercado sobre una reducción de tasas están en aumento. Según la herramienta de observación de tasas, hasta el 9 de julio, el mercado espera que la probabilidad de que la Reserva Federal reduzca las tasas en la reunión de septiembre haya aumentado al 73.6%, mientras que la probabilidad de que se mantenga sin cambios es del 22.9%.
el sistema de contabilidad encriptación entrará en vigor
En diciembre del año pasado, el Consejo de Normas de Contabilidad Financiera de EE. UU. publicó la primera versión de las reglas contables para criptomonedas, exigiendo a las empresas que poseen Bitcoin o Ethereum que registren las fluctuaciones de su valor monetario a valor razonable y que lo reflejen en sus ingresos netos. Las nuevas normas entrarán en vigor para los ejercicios fiscales que comiencen después del 15 de diciembre de 2024, aplicándose a empresas cotizadas y no cotizadas en 2025.
Para los activos encriptados, este cambio en los principios contables significa que algunas empresas que cotizan en bolsa podrán registrar los puntos altos y bajos de sus tenencias de criptomonedas. Esto impulsará una mayor conformidad en el mercado de criptomonedas y permitirá la inyección de liquidez en los mercados financieros tradicionales.
Evolución del precio de Bitcoin después de cada halving
El movimiento del mercado se puede clasificar en tres tipos: alza, caída y consolidación. Si el mercado supera el nivel de resistencia actual y se mantiene por encima de los 69000 puntos, se puede considerar como el inicio de una tendencia alcista.
Dos situaciones en las que podría haber un aumento:
Impacto en el máximo anterior pero sin superarlo: el mercado puede estar cerca del máximo anterior pero no ha podido superarlo, o solo ha superado ligeramente y luego ha retrocedido. En este momento, no persigas precios altos, considera reducir parte de tu posición.
Romper el máximo anterior y mantener nuevos máximos: Si el mercado rompe el máximo anterior y mantiene nuevos máximos, y se estabiliza durante al menos más de 3 días. En este momento, hay que prestar atención a la fuerza de la ruptura, observando si en un plazo de 3 días a 1 semana hay un fuerte impulso al alza o un movimiento ascendente en forma de oscilación.
En la actualidad, la probabilidad de que continúe subiendo es baja. Si se presenta la segunda situación y el movimiento posterior no es lo suficientemente fuerte, hay que estar alerta ante el riesgo de una caída significativa.
Referencias del mercado antes y después de las últimas reducciones a la mitad:
Segunda reducción a la mitad (2016.07.10)
Antes de esta reducción a la mitad, el Bitcoin aumentó un 78% en un mes. Después de que se implementara la reducción a la mitad, hubo una fuerte corrección, cayendo un 30% en una semana, con una caída máxima que alcanzó incluso el 40%. Luego comenzó a subir, pasando de menos de 500 dólares a cerca de 20,000 dólares. Después de la reducción a la mitad, el precio de la criptomoneda se corrigió un 30%.
Tercera reducción a la mitad (2020.05.12)
En 2020, debido a eventos especiales, el mercado cayó drásticamente antes de la reducción a la mitad. Si no se considera esta mala noticia, el Bitcoin también experimentó un retroceso del 20% en la semana anterior a la reducción a la mitad. Después de la reducción a la mitad, hubo un rebote, pero no alcanzó nuevos máximos, y el mercado pasó por un período de consolidación. Desde el pico anterior a la reducción a la mitad a principios de mayo, estuvo en consolidación hasta que superó hacia arriba a finales de julio, habiendo estado en consolidación durante 3 meses, y en el medio también hubo dos retrocesos del 10% o más.
A partir de las dos últimas reducciones a la mitad, se puede ver que el Bitcoin tiende a experimentar una corrección antes y después de la reducción. Actualmente, en el mercado se espera generalmente que el Bitcoin suba después de la reducción, pero ¿cómo será esta vez? Es posible que aún necesitemos observar más.
Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.
13 me gusta
Recompensa
13
7
Republicar
Compartir
Comentar
0/400
BearMarketBro
· hace5h
caída de más profundo, más agradable será en el futuro
Ver originalesResponder0
failed_dev_successful_ape
· 08-10 15:54
Todo el día tomando a la gente por tonta está bien, pero es mejor quedarse en la billetera Ledger.
Ver originalesResponder0
LiquidityWitch
· 08-10 13:34
Después de tantos años, de nuevo va a repetirse la misma historia.
Ver originalesResponder0
MEVSupportGroup
· 08-10 13:23
¿Te asustaste con 6w? Olvidaste 12w después de tanto tiempo.
Ver originalesResponder0
nft_widow
· 08-10 13:13
¿Quién dijo que siempre hay una Gran caída? ¡A por ello!
Se espera que el mercado de criptomonedas se recupere en 2024, múltiples Información favorable podrían impulsar a Bitcoin a alcanzar nuevos máximos.
Análisis de la tendencia del mercado de criptomonedas: 2024 podría traer un cambio.
Después de la baja de mayo y junio, el mercado de criptomonedas en julio no logró rebotar como se esperaba. La venta del gobierno alemán y las noticias negativas sobre el reembolso de Mt.Gox aumentaron el pánico entre los inversores, lo que llevó a una caída en el precio de Bitcoin y a un descenso generalizado del mercado de criptomonedas. A pesar de que el mercado sufrió un duro golpe, el plan de reembolso de 16 mil millones de dólares, el aumento de las expectativas de recortes de tasas y las elecciones en Estados Unidos, entre otros factores positivos, podrían sentar las bases para un cambio en el mercado en el cuarto trimestre de 2024.
Principales factores negativos del mercado actual
La compensación de Mt. Gox provoca turbulencias en el mercado.
El problema de la compensación del evento Mt. Gox ha atraído mucha atención, la presión de venta potencial de 142,000 BTC y 143,000 BCH provocó pánico en el mercado el 24 de junio, lo que llevó el precio de BTC a alrededor de 60,000 dólares.
Después de que Mt. Gox iniciara oficialmente el proceso de compensación el 5 de julio, el BTC cayó por debajo del nivel de soporte de 60,000 dólares. Durante este tiempo, los mineros de BTC mostraron signos de rendición, lo que generalmente se considera una señal de que los precios han tocado fondo. La última vez que ocurrió una disminución similar en la potencia de cálculo fue en 2022, cuando el precio de negociación de Bitcoin era de 17,000 dólares.
Los expertos de la industria creen que la mayoría de los participantes del mercado subestiman la gravedad de la posible caída del rango de fluctuación de Bitcoin en los próximos cuatro meses. Actualmente, el apalancamiento en el mercado de criptomonedas está cerca de su nivel más alto histórico (excluyendo CME). Es posible que el mínimo inicialmente estimado de 50,000 dólares sea demasiado conservador, y podría haber una corrección más extrema hacia el rango de 40,000 dólares. Esta corrección podría causar un gran impacto en el mercado, y después de varios meses de tendencia de oscilación/a la baja (período de recuperación), podría haber una reversión hacia una tendencia alcista.
acción de venta del gobierno alemán
El gobierno alemán transferirá más de 10,000 bitcoins en lotes a las plataformas de encriptación y a los creadores de mercado, lo que provocó que el precio de bitcoin cayera brevemente por debajo de los 55,000 dólares. Sin embargo, según la plataforma de datos, durante el período de cierre de la bolsa estadounidense, la dirección del gobierno alemán recuperó 2,898 bitcoins, por un valor aproximado de 163 millones de dólares, principalmente de varias casas de cambio importantes.
Los datos muestran que el plan de venta del gobierno alemán se ha completado en casi la mitad. Desde que comenzó a vender el mes pasado, su cantidad de bitcoins se ha reducido de cerca de 50000 a 27461, y el valor actual de su tenencia es de aproximadamente 1500 millones de dólares.
A pesar de la caída del mercado, el monto de entradas en productos de inversión en activos digitales alcanzó los 441 millones de dólares la semana pasada. Entre ellos, los productos de inversión en Bitcoin representaron la mayor parte de la entrada total de productos encriptados (398 millones de dólares), con una participación del 90%. Desde el punto de vista regional, los fondos entrantes provienen principalmente de Estados Unidos, con un monto de 384 millones de dólares.
el mercado de minería de Bitcoin enfrenta desafíos
Recientemente, el precio de Bitcoin cayó a 54,000 dólares (ahora se ha recuperado a 57,000 dólares), lo que ha causado una gran presión a los mineros cuya rentabilidad se ha visto drásticamente afectada por la reducción a la mitad. Las encuestas muestran que si el precio de Bitcoin cae a 54,000 dólares, solo las máquinas mineras ASIC con una eficiencia superior a 23W/T podrán ser rentables, y solo unos pocos modelos de máquinas mineras pueden apenas sostenerse.
El comportamiento de venta de los mineros también se considera una de las razones de la caída de precios. Para hacer frente a los problemas de flujo de efectivo después de la reducción a la mitad, las empresas mineras continúan vendiendo, y solo en junio, 30,000 bitcoins de los mineros ingresaron al mercado.
Afortunadamente, con la caída del precio de Bitcoin, las pequeñas y medianas minas han ido cerrando gradualmente, y la dificultad de la minería de Bitcoin ha disminuido rápidamente, lo que podría poner fin a la rendición de los mineros. El 9 de julio, los datos mostraron que la dificultad de la minería de Bitcoin se redujo un 5% a 79.5T, y el hash rate promedio de toda la red en los últimos siete días fue de 586.72EH/s. Desde mayo, la cantidad de Bitcoin enviada por los mineros a los intercambios para su venta ha disminuido drásticamente, y el volumen de operaciones fuera de bolsa ha caído notablemente.
Factores positivos que merecen atención
El plan de reembolso a gran escala promete impulsar nuevos máximos en el mercado.
Según el plan de reestructuración revisado y la declaración de divulgación que una empresa presentó ante el tribunal de quiebras de Delaware, EE. UU., se espera que el valor total de los activos que ha recopilado y convertido en efectivo y que están disponibles para distribución esté entre 14.5 y 16.3 mil millones de dólares, superando los 11 mil millones de dólares que se deben a los clientes y otros acreedores no gubernamentales. El exceso de efectivo se utilizará para pagar los intereses de más de 2 millones de clientes de la empresa.
Actualmente, la empresa ha obtenido la aprobación del tribunal, los acreedores pueden optar por votar sobre el plan de compensación de encriptación en efectivo o en especie. Los acreedores deben votar antes del 16 de agosto, el juez decidirá el 7 de octubre si aprueba el plan. Una vez aprobado, la empresa reembolsará a los acreedores en un plazo de dos meses, con un tiempo estimado entre el cuarto trimestre de 2024 y el primer trimestre de 2025.
A pesar de que el método de compensación final aún no se ha determinado, los analistas de encriptación creen que, dado que la mayoría de los clientes son entusiastas de las criptomonedas, estos fondos de hasta 16 mil millones de dólares ingresarán al mercado de criptomonedas y se convertirán en un catalizador principal para el aumento de precios. Se espera que el Bitcoin supere los 120 mil dólares, el Ethereum supere los 12 mil dólares y otras altcoins aumenten entre 10 y 50 veces.
Expectativas de reducción de tasas claras
Las decisiones de la Reserva Federal sobre el aumento y la disminución de tasas de interés son uno de los factores importantes que afectan el precio de Bitcoin, y una disminución de tasas suele impulsar el mercado.
Recientemente, el presidente de la Reserva Federal señaló que la presión inflacionaria en Estados Unidos ha disminuido, pero la Reserva Federal necesita más datos para demostrar que el riesgo de inflación ha pasado antes de decidir bajar las tasas de interés. Si se bajan las tasas demasiado pronto, la inflación podría resurgir; si se bajan demasiado tarde, podría provocar una desaceleración del crecimiento económico e incluso causar una recesión.
A pesar de que el momento de una reducción de tasas aún no se ha determinado, con los últimos datos económicos de EE. UU. que muestran una desaceleración del crecimiento económico, como la importante revisión a la baja de los datos de empleo no agrícola de junio y una tasa de desempleo que ha aumentado al 4.1%, alcanzando su nivel más alto desde noviembre de 2021, las expectativas del mercado sobre una reducción de tasas están en aumento. Según la herramienta de observación de tasas, hasta el 9 de julio, el mercado espera que la probabilidad de que la Reserva Federal reduzca las tasas en la reunión de septiembre haya aumentado al 73.6%, mientras que la probabilidad de que se mantenga sin cambios es del 22.9%.
el sistema de contabilidad encriptación entrará en vigor
En diciembre del año pasado, el Consejo de Normas de Contabilidad Financiera de EE. UU. publicó la primera versión de las reglas contables para criptomonedas, exigiendo a las empresas que poseen Bitcoin o Ethereum que registren las fluctuaciones de su valor monetario a valor razonable y que lo reflejen en sus ingresos netos. Las nuevas normas entrarán en vigor para los ejercicios fiscales que comiencen después del 15 de diciembre de 2024, aplicándose a empresas cotizadas y no cotizadas en 2025.
Para los activos encriptados, este cambio en los principios contables significa que algunas empresas que cotizan en bolsa podrán registrar los puntos altos y bajos de sus tenencias de criptomonedas. Esto impulsará una mayor conformidad en el mercado de criptomonedas y permitirá la inyección de liquidez en los mercados financieros tradicionales.
Evolución del precio de Bitcoin después de cada halving
El movimiento del mercado se puede clasificar en tres tipos: alza, caída y consolidación. Si el mercado supera el nivel de resistencia actual y se mantiene por encima de los 69000 puntos, se puede considerar como el inicio de una tendencia alcista.
Dos situaciones en las que podría haber un aumento:
Impacto en el máximo anterior pero sin superarlo: el mercado puede estar cerca del máximo anterior pero no ha podido superarlo, o solo ha superado ligeramente y luego ha retrocedido. En este momento, no persigas precios altos, considera reducir parte de tu posición.
Romper el máximo anterior y mantener nuevos máximos: Si el mercado rompe el máximo anterior y mantiene nuevos máximos, y se estabiliza durante al menos más de 3 días. En este momento, hay que prestar atención a la fuerza de la ruptura, observando si en un plazo de 3 días a 1 semana hay un fuerte impulso al alza o un movimiento ascendente en forma de oscilación.
En la actualidad, la probabilidad de que continúe subiendo es baja. Si se presenta la segunda situación y el movimiento posterior no es lo suficientemente fuerte, hay que estar alerta ante el riesgo de una caída significativa.
Referencias del mercado antes y después de las últimas reducciones a la mitad:
Segunda reducción a la mitad (2016.07.10)
Antes de esta reducción a la mitad, el Bitcoin aumentó un 78% en un mes. Después de que se implementara la reducción a la mitad, hubo una fuerte corrección, cayendo un 30% en una semana, con una caída máxima que alcanzó incluso el 40%. Luego comenzó a subir, pasando de menos de 500 dólares a cerca de 20,000 dólares. Después de la reducción a la mitad, el precio de la criptomoneda se corrigió un 30%.
Tercera reducción a la mitad (2020.05.12)
En 2020, debido a eventos especiales, el mercado cayó drásticamente antes de la reducción a la mitad. Si no se considera esta mala noticia, el Bitcoin también experimentó un retroceso del 20% en la semana anterior a la reducción a la mitad. Después de la reducción a la mitad, hubo un rebote, pero no alcanzó nuevos máximos, y el mercado pasó por un período de consolidación. Desde el pico anterior a la reducción a la mitad a principios de mayo, estuvo en consolidación hasta que superó hacia arriba a finales de julio, habiendo estado en consolidación durante 3 meses, y en el medio también hubo dos retrocesos del 10% o más.
A partir de las dos últimas reducciones a la mitad, se puede ver que el Bitcoin tiende a experimentar una corrección antes y después de la reducción. Actualmente, en el mercado se espera generalmente que el Bitcoin suba después de la reducción, pero ¿cómo será esta vez? Es posible que aún necesitemos observar más.