Ce matin, le rédacteur a vu une nouvelle urgente :
Selon les données d'Alternative.me, l'indice de peur et de cupidité des cryptomonnaies a atteint 66 aujourd'hui (65 hier), ce qui indique que le marché est toujours en « état de cupidité ».
Chaque fois que je vois ce genre de contenu, je ne peux m'empêcher de réfléchir un peu - comment la "cupidité" du marché est-elle quantifiée ?
Ce que l’on appelle « l’indice de cupidité » est en fait un indicateur composite du sentiment. Il prend en compte de multiples dimensions telles que la volatilité, le volume, Google Trends, la popularité des médias sociaux, la part de Bitcoin, etc., et aboutit finalement à une valeur comprise entre 0 et 100. Plus la valeur est élevée, plus le marché est enthousiaste et gourmand ; Sinon, les plus paniqués. Je ne sais pas si vous avez pensé la même chose que l’éditeur :
Ce indicateur a-t-il la possibilité d'être "utilisé" ? Même, peut-il être transformé en une stratégie quantitative ?
Problème réel : ne peut pas être obtenu en temps réel, et difficile à modéliser.
L'éditeur utilise souvent AiCoin pour consulter le marché, les nouvelles enverront rapidement les fluctuations de l'indice de cupidité, par exemple aujourd'hui 66, hier 65. Voici un lien vers une nouvelle, pour que tout le monde puisse rapidement se tenir au courant des événements :
Revenons à l'indice de cupidité, si vous voulez vraiment l'utiliser pour modéliser des stratégies, vous rencontrerez deux problèmes :
Il n'est pas possible d'appeler le flux de données en temps réel, ce qui limite la réactivité des stratégies et leur capacité de backtesting.
L'indice lui-même est un "modèle boîte noire", nous ne pouvons pas connaître précisément le poids de chaque partie, ce qui rend difficile l'ajustement des paramètres et l'optimisation.
Donc, le rédacteur essaie de penser sous un autre angle : plutôt que d'utiliser l'indice de cupidité, autant utiliser directement un indicateur de comportement de prix qui peut refléter les émotions.
Cela nous amène au véritable protagoniste que nous voulons explorer aujourd'hui : l'indicateur BRAR.
BRAR : L'émotion du marché visible
BRAR est un indicateur très old-school mais qui mérite d'être pris en compte. Il est utilisé depuis longtemps dans l'analyse technique des actions A, mais sa logique sous-jacente s'applique également au marché des cryptomonnaies. Il se divise en deux parties :
AR (Indicateur de Popularité) : mesure si le sentiment du marché est actif. Il calcule le rapport entre l'amplitude élevée et l'amplitude basse d'une période, reflétant indirectement la volonté des acheteurs de participer.
BR (Buying and Selling Strength) : Une mesure de la force de l’achat par rapport à la vente du marché, calculée comme le rapport relatif entre le haut-clôt et le clôturant-bas.
En d'autres termes, cet indicateur utilise le comportement des prix pour "déduire" l'état des émotions sur le marché.
Comment choisir les paramètres ? Faites attention à la période et à M.
Les paramètres par défaut de BRAR sont généralement (26, 1), c’est-à-dire 26 chandeliers pour la période d’observation, et BR utilise le cours de clôture précédent comme référence. Mais sur le marché des crypto-monnaies, cette configuration peut ne pas être appropriée. Les réglages spécifiques sont directement conclus ! Si vous voulez vraiment l’utiliser en combat réel, vous devez toujours l’ajuster en fonction de la monnaie et d’autres situations.
Comment choisir la période N ?
Niveau journalier : il est conseillé de conserver 26 ou d'ajuster légèrement à 20, 30 ;
Heures ou périodes plus courtes : il est recommandé d'utiliser 14 à 18, plus en phase avec le rythme du marché des cryptomonnaies ;
Stratégie de trading à très court terme : vous pouvez essayer 7 à 9, mais les signaux sont facilement perturbés.
La configuration de M doit éviter le chevauchement entre BR et AR.
Parce que le marché des cryptomonnaies fonctionne en continu, il est fréquent que le "prix d'ouverture ≈ prix de clôture d'hier", ce qui conduit à des résultats de calcul similaires pour le BR et l'AR, perdant ainsi leur signification de référence. Suggestions :
Stratégie horaire : régler M sur 2 ou 3 ;
Ligne journalière ou période élevée : M = 1 peut toujours être utilisé.
Cela permet de différencier plus efficacement la popularité (AR) de la force d'achat (BR), et facilite également l'identification des changements d'émotion.
Logique pratique : Construire une stratégie de "tendance émotionnelle" avec BRAR
Avec l’aide de la fonction d’indicateur personnalisé d’AiCoin, Xiaobian essaie également d’appliquer BRAR aux stratégies longues et courtes sur le marché tendance. Cet ensemble de logique tourne principalement autour des deux indicateurs de base que sont l’AR et le BR, à travers leur relation relative pour juger de la force du sentiment du marché, et en conséquence aider à la décision d’ouvrir et de fermer des positions.
Dans le domaine du long terme :
Tout d'abord, nous observerons la position de l'AR.
Si l’AR est supérieur à 100, cela signifie que le sentiment du marché est fort, que le sentiment est optimiste et qu’il y a une certaine base haussière. Si le BR croise l’AR à la hausse à ce moment-là, cela signifie que le pouvoir d’achat commence à mener la chaleur de la popularité, ce qui signifie souvent qu’il y a des fonds actifs qui entrent sur le marché, et vous pouvez envisager d’essayer d’ouvrir long.
En ce qui concerne la fermeture de position, je vais observer les variations du BR - si une inversion de tendance se produit (par exemple, après une montée continue, elle commence à se stabiliser ou à descendre), cela signifie que l'élan haussier pourrait commencer à s'affaiblir, donc je considérerai de sortir par lots ou de prendre des bénéfices.
En ce qui concerne la vente à découvert, la logique de jugement sera légèrement différente.
L'éditeur va d'abord observer la structure de BR. Si elle commence à redescendre après une période de hausse (par exemple, BR[1] > BR, et qu'elle avait précédemment une tendance à la hausse), c'est un signal de faiblesse de l'émotion, représentant un retrait de l'achat. À ce moment-là, il peut être envisagé de tenter une position courte.
Ensuite, si l'AR reste en dessous de 100, ou si le BR continue à passer sous l'AR, cela peut confirmer davantage que le marché est dans une phase de refroidissement des émotions, voire de retournement, ce qui est un environnement plus propice aux positions vendeuses. Une fois que le BR se stabilise et que l'AR revient à un niveau relativement élevé, il faut envisager de sortir des positions courtes.
Dans l’ensemble, le cœur de cette stratégie est une combinaison de structure de prix et de changements de sentiment : l’AR se concentre davantage sur le reflet de la « chaleur » du marché, tandis que le BR représente une véritable dynamique d’achat. La combinaison des deux nous aide à identifier les facteurs émotionnels qui sous-tendent la tendance, afin que nous puissions saisir les opportunités d’entrée et de sortie les plus raisonnables sur des marchés complexes. Bien sûr, si vous pouvez superposer certains outils de filtrage des tendances, peut-être que l’identification du signal de la stratégie sera plus précise ! C’est à tout le monde d’essayer !
Résumé
L'indice de cupidité alternative nous fournit un aperçu intuitif des émotions, tandis que le BRAR vous permet de visualiser les émotions sur le graphique et de les appliquer dans les stratégies. Ce n'est pas un indicateur omnipotent, mais ses avantages résident dans :
Transparence logique ;
Structure de données stable ;
Peut participer en temps réel à l'optimisation et à l'exécution des stratégies.
La cupidité et la peur font toujours partie des forces qui animent le marché. Nous ne pouvons pas éliminer les émotions, mais nous pouvons les comprendre, les mesurer, et même - les exploiter.
Le contenu est fourni à titre de référence uniquement, il ne s'agit pas d'une sollicitation ou d'une offre. Aucun conseil en investissement, fiscalité ou juridique n'est fourni. Consultez l'Avertissement pour plus de détails sur les risques.
« La cupidité » peut-elle être échangée ?
Ce matin, le rédacteur a vu une nouvelle urgente :
Selon les données d'Alternative.me, l'indice de peur et de cupidité des cryptomonnaies a atteint 66 aujourd'hui (65 hier), ce qui indique que le marché est toujours en « état de cupidité ».
Chaque fois que je vois ce genre de contenu, je ne peux m'empêcher de réfléchir un peu - comment la "cupidité" du marché est-elle quantifiée ?
Ce que l’on appelle « l’indice de cupidité » est en fait un indicateur composite du sentiment. Il prend en compte de multiples dimensions telles que la volatilité, le volume, Google Trends, la popularité des médias sociaux, la part de Bitcoin, etc., et aboutit finalement à une valeur comprise entre 0 et 100. Plus la valeur est élevée, plus le marché est enthousiaste et gourmand ; Sinon, les plus paniqués. Je ne sais pas si vous avez pensé la même chose que l’éditeur :
Ce indicateur a-t-il la possibilité d'être "utilisé" ? Même, peut-il être transformé en une stratégie quantitative ?
Problème réel : ne peut pas être obtenu en temps réel, et difficile à modéliser.
L'éditeur utilise souvent AiCoin pour consulter le marché, les nouvelles enverront rapidement les fluctuations de l'indice de cupidité, par exemple aujourd'hui 66, hier 65. Voici un lien vers une nouvelle, pour que tout le monde puisse rapidement se tenir au courant des événements :
Revenons à l'indice de cupidité, si vous voulez vraiment l'utiliser pour modéliser des stratégies, vous rencontrerez deux problèmes :
Il n'est pas possible d'appeler le flux de données en temps réel, ce qui limite la réactivité des stratégies et leur capacité de backtesting.
L'indice lui-même est un "modèle boîte noire", nous ne pouvons pas connaître précisément le poids de chaque partie, ce qui rend difficile l'ajustement des paramètres et l'optimisation.
Donc, le rédacteur essaie de penser sous un autre angle : plutôt que d'utiliser l'indice de cupidité, autant utiliser directement un indicateur de comportement de prix qui peut refléter les émotions.
Cela nous amène au véritable protagoniste que nous voulons explorer aujourd'hui : l'indicateur BRAR.
BRAR : L'émotion du marché visible
BRAR est un indicateur très old-school mais qui mérite d'être pris en compte. Il est utilisé depuis longtemps dans l'analyse technique des actions A, mais sa logique sous-jacente s'applique également au marché des cryptomonnaies. Il se divise en deux parties :
AR (Indicateur de Popularité) : mesure si le sentiment du marché est actif. Il calcule le rapport entre l'amplitude élevée et l'amplitude basse d'une période, reflétant indirectement la volonté des acheteurs de participer.
BR (Buying and Selling Strength) : Une mesure de la force de l’achat par rapport à la vente du marché, calculée comme le rapport relatif entre le haut-clôt et le clôturant-bas.
En d'autres termes, cet indicateur utilise le comportement des prix pour "déduire" l'état des émotions sur le marché.
Comment choisir les paramètres ? Faites attention à la période et à M.
Les paramètres par défaut de BRAR sont généralement (26, 1), c’est-à-dire 26 chandeliers pour la période d’observation, et BR utilise le cours de clôture précédent comme référence. Mais sur le marché des crypto-monnaies, cette configuration peut ne pas être appropriée. Les réglages spécifiques sont directement conclus ! Si vous voulez vraiment l’utiliser en combat réel, vous devez toujours l’ajuster en fonction de la monnaie et d’autres situations.
Comment choisir la période N ?
Niveau journalier : il est conseillé de conserver 26 ou d'ajuster légèrement à 20, 30 ;
Heures ou périodes plus courtes : il est recommandé d'utiliser 14 à 18, plus en phase avec le rythme du marché des cryptomonnaies ;
Stratégie de trading à très court terme : vous pouvez essayer 7 à 9, mais les signaux sont facilement perturbés.
La configuration de M doit éviter le chevauchement entre BR et AR.
Parce que le marché des cryptomonnaies fonctionne en continu, il est fréquent que le "prix d'ouverture ≈ prix de clôture d'hier", ce qui conduit à des résultats de calcul similaires pour le BR et l'AR, perdant ainsi leur signification de référence. Suggestions :
Stratégie horaire : régler M sur 2 ou 3 ;
Ligne journalière ou période élevée : M = 1 peut toujours être utilisé.
Cela permet de différencier plus efficacement la popularité (AR) de la force d'achat (BR), et facilite également l'identification des changements d'émotion.
Logique pratique : Construire une stratégie de "tendance émotionnelle" avec BRAR
Avec l’aide de la fonction d’indicateur personnalisé d’AiCoin, Xiaobian essaie également d’appliquer BRAR aux stratégies longues et courtes sur le marché tendance. Cet ensemble de logique tourne principalement autour des deux indicateurs de base que sont l’AR et le BR, à travers leur relation relative pour juger de la force du sentiment du marché, et en conséquence aider à la décision d’ouvrir et de fermer des positions.
Dans le domaine du long terme :
Tout d'abord, nous observerons la position de l'AR.
Si l’AR est supérieur à 100, cela signifie que le sentiment du marché est fort, que le sentiment est optimiste et qu’il y a une certaine base haussière. Si le BR croise l’AR à la hausse à ce moment-là, cela signifie que le pouvoir d’achat commence à mener la chaleur de la popularité, ce qui signifie souvent qu’il y a des fonds actifs qui entrent sur le marché, et vous pouvez envisager d’essayer d’ouvrir long.
En ce qui concerne la fermeture de position, je vais observer les variations du BR - si une inversion de tendance se produit (par exemple, après une montée continue, elle commence à se stabiliser ou à descendre), cela signifie que l'élan haussier pourrait commencer à s'affaiblir, donc je considérerai de sortir par lots ou de prendre des bénéfices.
En ce qui concerne la vente à découvert, la logique de jugement sera légèrement différente.
L'éditeur va d'abord observer la structure de BR. Si elle commence à redescendre après une période de hausse (par exemple, BR[1] > BR, et qu'elle avait précédemment une tendance à la hausse), c'est un signal de faiblesse de l'émotion, représentant un retrait de l'achat. À ce moment-là, il peut être envisagé de tenter une position courte.
Ensuite, si l'AR reste en dessous de 100, ou si le BR continue à passer sous l'AR, cela peut confirmer davantage que le marché est dans une phase de refroidissement des émotions, voire de retournement, ce qui est un environnement plus propice aux positions vendeuses. Une fois que le BR se stabilise et que l'AR revient à un niveau relativement élevé, il faut envisager de sortir des positions courtes.
Dans l’ensemble, le cœur de cette stratégie est une combinaison de structure de prix et de changements de sentiment : l’AR se concentre davantage sur le reflet de la « chaleur » du marché, tandis que le BR représente une véritable dynamique d’achat. La combinaison des deux nous aide à identifier les facteurs émotionnels qui sous-tendent la tendance, afin que nous puissions saisir les opportunités d’entrée et de sortie les plus raisonnables sur des marchés complexes. Bien sûr, si vous pouvez superposer certains outils de filtrage des tendances, peut-être que l’identification du signal de la stratégie sera plus précise ! C’est à tout le monde d’essayer !
Résumé
L'indice de cupidité alternative nous fournit un aperçu intuitif des émotions, tandis que le BRAR vous permet de visualiser les émotions sur le graphique et de les appliquer dans les stratégies. Ce n'est pas un indicateur omnipotent, mais ses avantages résident dans :
Transparence logique ;
Structure de données stable ;
Peut participer en temps réel à l'optimisation et à l'exécution des stratégies.
La cupidité et la peur font toujours partie des forces qui animent le marché. Nous ne pouvons pas éliminer les émotions, mais nous pouvons les comprendre, les mesurer, et même - les exploiter.