Foresight Ventures Weekly Market Report : Le marché cherche une direction. La saison des contrefaçons approche-t-elle ?

A. Vue du marché

1. Liquidité macro

La liquidité en devises s'est resserrée. La Réserve fédérale a relevé les taux d'intérêt de 25 points de base comme prévu en juillet. Bien qu'elle n'ait pas indiqué si elle devait les relever à l'avenir, elle s'est montrée généralement accommodante. Cette série de hausses de taux d'intérêt a été relevée 11 fois, avec une augmentation totale de 525 points de base, et le taux d'intérêt est également passé de 0,25 % à 5,5 %, ce qui a pratiquement atteint le niveau de taux d'intérêt le plus élevé depuis ce siècle. L'indice du dollar américain est tombé en dessous de 100 alors que la Fed approchait de la fin de son cycle de hausse des taux. BTC a sous-performé par rapport aux actions technologiques ces dernières semaines.

Deuxièmement, l'ensemble du marché

Les 100 meilleurs gagnants par capitalisation boursière :

Faibles ajustements du marché cette semaine. La domination d'Altcoin est revenue. La liquidité du marché est insuffisante et les opportunités se situent principalement dans les petites pièces et les nouvelles pièces de la chaîne. À la fin du dernier tour de marché baissier, les fonds ont été spéculés, et ce tour a été remplacé par des chiens locaux spéculatifs. La plupart des meilleurs gains de ce cycle sont des projets qui ont un revenu réel et utilisent le revenu pour les dividendes et les rachats. Les hotspots du marché sont les robots de trading et les RWA.

1. WLD : L'objectif est d'émettre des pièces de monnaie pour tout le monde dans le monde, d'établir la première chaîne publique narrative d'identité humaine réelle au niveau mondial et de développer des scénarios de paiement et financiers. Le risque est que les données biométriques pour la reconnaissance de l'iris nécessitent une coopération avec les autorités locales. L'économie des jetons adopte le modèle de la faible circulation et de la valeur marchande élevée. La valeur marchande entre dans le top 10 et la hausse qui en résulte est relativement limitée.
2. MKR : Leader du chaînage d'actifs réels, 70% des revenus proviennent de la piste RWA. Les données récentes sur les nouvelles activités de prêts aux entreprises ont également atteint un niveau record. La réduction de la participation du principal actionnaire A 16 Z touche à sa fin et les facteurs qui ont longtemps pesé sur le prix de la devise ont été éliminés.
3. UNIBOT : C'est le leader de la piste des robots commerciaux, bénéficiant de la grande popularité du marché local du chien sur la chaîne. UNIBOT a certaines innovations, permettant aux utilisateurs de passer des commandes directement sur Telegram plus rapidement qu'Uniswap, avec des revenus et des dividendes réels. Cependant, le modèle de jeton adopte un modèle de taxe sur les transactions similaire à la même monnaie, qui a suscité des critiques.

3. Marché BTC

1) Données sur la chaîne

Le nombre de BTC impliqués dans les transactions diminue. Les investisseurs qui occupent des positions BTC depuis plus de six mois et plus d'un an ont successivement atteint de nouveaux sommets, parmi lesquels 75% n'ont pas bougé leurs positions depuis plus de six mois, et 69% ont occupé des positions depuis plus d'un an .

La valeur marchande des pièces stables sur le marché a légèrement diminué. La capitalisation boursière des quatre principales pièces stables a diminué d'environ 400 millions de dollars. Le BTC est encore plus susceptible de rester volatil jusqu'à ce qu'il n'y ait pas de nouvelles nouvelles de l'ETF au comptant.

L'indicateur de tendance à long terme MVRV-ZScore est basé sur le coût total du marché et reflète la rentabilité globale de le marché. Lorsque l'indice est supérieur à 6, il s'agit de l'intervalle supérieur ; lorsqu'il est inférieur à 2, il s'agit de l'intervalle inférieur. MVRV est tombé en dessous du niveau clé 1, et les détenteurs sont généralement dans le rouge. L'indicateur actuel est de 0,69, entrant dans la phase de récupération.

2) Cotations à terme

Taux de financement des contrats à terme : Le taux est neutre cette semaine. Le taux de frais est de 0,05 à 0,1 %, et l'effet de levier à long terme est supérieur, ce qui est le sommet à court terme du marché ; le taux de frais est de -0,1 à 0 %, et l'effet de levier à court terme est supérieur, ce qui correspond au court terme bas du marché.

Intérêt ouvert sur les contrats à terme : l'intérêt ouvert total de cette semaine a légèrement diminué d'un mois sur l'autre, et la principale force s'est retirée.

Ratio long-short des contrats à terme : 1,3. Le sentiment du marché est neutre. Le sentiment des investisseurs particuliers est principalement un indicateur inverse, en dessous de 0,7, c'est plus de panique, et au-dessus de 2,0, c'est plus gourmand. Les données du ratio long-short fluctuent considérablement et la signification de référence est affaiblie.

3) Marché au comptant

Le marché est faible et volatil cette semaine, mais les bottes de hausse des taux d'intérêt de la Fed devraient être épuisées à court terme. Le BTC est toujours au-dessus de la ligne hebdomadaire, relativement haussier, mais l'espace à la hausse est relativement limité. L'indice altcoin a rebondi plus récemment, et les altcoins qui ont changé peuvent avoir une chance de le rattraper.

B. Données de marché

1. Le montant total de blocage de la chaîne publique

2. Ratio TVL de chaque chaîne publique

Cette semaine, TVL a diminué de 1,1 milliard et la proportion de la chaîne ETH a légèrement diminué de 0,4% cette semaine. L'optimisme a poursuivi la bonne tendance à la hausse de la semaine dernière, affichant une croissance de 4,29%, et ce mois-ci a même connu une croissance de 14,59% . Mais du point de vue des utilisateurs actifs, bien que le nombre d'utilisateurs de la chaîne Op ait augmenté de 50 % la semaine dernière, il est essentiellement retombé au niveau précédent cette semaine, avec 108 011 utilisateurs actifs. Les avalanches ont chuté de manière significative, avec une baisse de 3,17 % et une baisse de 7,9 % ce mois-ci.

3. Le montant de blocage de chaque accord de chaîne

1) Montant bloqué en ETH

2) Montant de blocage BSC

3) Montant de blocage du polygone

4) Montant de blocage de l'arbitrage

5) Montant du blocage de l'optimisme

4. Historique des frais de gaz ETH

Les frais de transfert actuels sur la chaîne sont d'environ 0,79 $, les frais de transaction Uniswap sont d'environ 7,27 $ et les frais de transaction Opensea sont d'environ 2,82 $. Par rapport à la situation du gaz de la semaine dernière, le niveau de gaz de cette semaine est fondamentalement le même que la semaine dernière, mais les frais de transaction d'Uniswap et d'Opensea ont considérablement baissé, ce qui peut indiquer une forte baisse de l'activité de transaction.

Cinq, modifications des données du marché NFT

1) Indice NFT-500 :

2) Conditions de marché NFT :

3) Part de marché de trading NFT :

4) Analyse des acheteurs NFT :

5) Projets actifs :

Cette semaine, la valeur marchande totale du marché NFT est toujours en baisse Du point de vue du volume des transactions, par rapport à la semaine dernière, le volume des transactions des principaux projets de premier ordre a chuté d'environ 10%. Le manque d'activité sur le marché peut être vu à partir de la courbe de volatilité d'Active Project. À en juger par les adresses de portefeuille actives des nouveaux et anciens acheteurs de NFT, la situation des anciens utilisateurs payant pour NFT continue de s'affaiblir et l'entrée de nouveaux utilisateurs continue également de diminuer.

Six, la dernière situation de financement du projet

À propos de Foresight Ventures

Foresight Ventures parie sur l'innovation de la crypto-monnaie dans les prochaines décennies.Il gère plusieurs fonds : fonds de capital-risque, fonds de gestion active secondaire, FOF multi-stratégies, fonds à vocation spéciale S "Foresight Secondary Fund l", avec une échelle totale de gestion d'actifs de plus de 4 Cent millions de dollars américains. Foresight Ventures adhère au concept "Unique, Indépendant, Agressif, Long terme" et fournit un soutien étendu aux projets grâce à de fortes forces écologiques. Son équipe est composée de cadres supérieurs de grandes sociétés financières et technologiques, notamment Sequoia China, CICC, Google, Bitmain, etc.