Un article pour comprendre ce qui s’est passé lors de la première semaine du procès du dossier SBF ?

Auteur : Daniel Kuhn, CoinDesk

Compilé par : Félix, PANews

Le consensus général semble suggérer que les premiers jours du procès de SBF (Sam Bankman-Fried) ne vont pas en sa faveur.

Les procureurs du ministère américain de la Justice (DOJ) établissent que SBF était profondément impliquée dans un stratagème à long terme visant à frauder des clients et des investisseurs, compliquant ainsi la défense juridique de SBF. Bien que SBF soit nominalement à la tête de l'entreprise, il n'a pas remarqué la corruption qui se déroulait au sein de sa bourse FTX et du fonds spéculatif Alameda Research.

Le SBF a toujours été confronté à un combat difficile dans ce procès très médiatisé. L'actuel PDG de FTX est John Jay Ray III, responsable de la faillite d'Enron. Sous la direction de Ray, FTX a publié des documents et porté des accusations contre SBF. SBF, qui était autrefois aimé des crypto-monnaies, a lancé une « tournée d'excuses » et a complètement changé le la perception du public à l'égard de SBF.

La défense de SBF devant le tribunal par les avocats du cabinet Cohen & Gresser semble avoir peu d'effet. Le juge de district Lewis Kaplan était visiblement agacé par les avocats de la défense du SBF. Certains spectateurs ont déclaré que "80 pour cent" des questions posées par l'avocat de la défense Chris Everdell lors de certains interrogatoires avaient été rejetées. En fait, il est devenu courant que les procureurs écartent les questions trompeuses.

Mais il est encore tôt pour le procès, qui pourrait durer six semaines. On ne sait pas si SBF, qui a une nouvelle coiffure, témoignera devant le tribunal. Renato Mariotti, associé chez Bryan Cave Leighton Paisner LLP qui suit l'affaire, et apparemment la plupart des avocats, affirment qu'il s'agit au mieux d'un pari et qu'il pourrait être désastreux. Gary Wang, co-fondateur de FTX et vieil ami de SBF, a plaidé coupable de fraude et a mentionné le « privilège » accordé par FTX à Alameda, qui permettait à Alameda de retirer des fonds de manière illimitée. Alors que l’ancien développeur de FTX, Adam Yedidia, a déclaré avoir démissionné en novembre 2022 après avoir pris connaissance des projets de FTX visant à « frauder » les clients, ce point a déjà été retiré du dossier.

Voici les principaux faits saillants et détails du procès jusqu'à présent, ainsi que ce qui s'est passé en dehors de la salle d'audience, comme les révélations de l'auteur de "The Big Short", Michael Lewis, sur SBF dans son nouveau livre "Going Infinite".

• Le co-fondateur de FTX, Gary Wang, a déclaré devant le tribunal le 6 octobre (heure de Pékin) qu'il était le quatrième témoin du ministère américain de la Justice. Il a reconnu que FTX accordait des « privilèges » au fonds spéculatif de la SBF, Alameda Research. Alameda dispose d'une limite de crédit importante, permet une exécution plus rapide des ordres sur la plateforme FTX et des retraits de fonds illimités. Gary Wang a déclaré qu'Alameda Research était autorisée à maintenir un solde négatif. Lorsque FTX s'est effondré, Alameda avait retiré 8 milliards de dollars de la plateforme et 65 milliards de dollars de sa ligne de crédit. Gary Wang a également témoigné que des dirigeants de FTX et d'Alameda, dont Caroline Ellison et Nishad Singh, avaient sciemment commis une fraude électronique, une fraude en matière de valeurs mobilières et une fraude sur les matières premières.
• Le co-fondateur de la société de capital-risque Paradigm, Matt Huang, a déclaré lors du procès SBF que son investissement de 278 millions de dollars dans FTX avait été « marqué » comme « zéro ». Matt Huang a décrit comment Paradigm a investi à deux reprises un total d'environ 278 millions de dollars dans FTX. Matt Huang s'est dit enthousiasmé par la croissance rapide de la part de marché de FTX, mais il était préoccupé par l'absence de structure de gouvernance formelle ou même de conseil d'administration de FTX. SBF lui a indiqué qu'Alameda Research ne bénéficie pas de traitement de faveur chez FTX.
• Selon le témoignage d'Adam Yedidia, ancien ingénieur senior chez FTX, qui a rencontré SBF en juin 2022 et a interrogé SBF sur le statut de FTX, SBF a déclaré que « l'année dernière nous étions invulnérables, mais cette année nous ne le sommes pas. Cela peut prendre six à trois mois. Il faudra des années pour corriger ce problème. Plus tard, SBF a également déclaré à Adam Yedidia que SBF avait tenté de lever des fonds auprès des Émirats arabes unis pour renforcer les réserves de liquidités de la plateforme de trading, mais sans succès.
• Deux avions de luxe valant plusieurs millions de dollars appartenant à SBF mais qui n'auraient jamais été utilisés par SBF pourraient être confisqués alors que les procureurs américains continuent de recouvrer leurs avoirs. Dans des documents déposés dans la soirée du 4 octobre, le projet de loi de confiscation émis par le ministère américain de la Justice répertorie deux avions (Bombardier Global et Embraer Legacy) comme actifs de SBF qu'il entend confisquer.
• Selon le nouveau livre de Michael Lewis "Going Infinite", après la forte hausse du jeton SRM en 2021, atteignant un sommet historique de 13,72 $, la SBF a modifié la période de blocage du jeton SRM parce qu'elle craignait que les employés ne deviennent trop riche pour se concentrer sur le travail. Dans les détails du contrat Serum, SBF se réservait le droit de prolonger le délai de blocage du Serum, bloquant ainsi les tokens Serum de tous les salariés pendant sept ans.
• Douze jurés pour le procès SBF ont été confirmés, ainsi que six suppléants supplémentaires. Ce sont eux qui décident en fin de compte si SBF a commis une fraude. Tout au long de la semaine, les journalistes et les spectateurs ont déclaré que le jury semblait parfois ennuyé par le procès, et qu'au moins un juré se serait assoupi. (La liste des 12 jurés est la suivante : ① Assistante médicale de 39 ans, enceinte de 10 semaines, formation médicale, son mari fait du développement Web ; ② Infirmière de 33 ans, vivant seule à Westchester, New York ; ③ Travailleuse sociale de 40 ans ④ Femme de 53 ans, diplômée de l'Université Duke, divorcée, mère de deux enfants au foyer, qui dirigeait auparavant des activités de collecte de fonds dans une organisation à but non lucratif ; ⑤ 59 ans homme, marié, père de 3 enfants, l'un des enfants travaille dans une banque ; ⑥ Femme de 50 ans, conductrice de Metro North, mère de cinq enfants, dont trois vivent à la maison et deux à l'université ; ⑦ Femme de 47 ans. bibliothécaire scolaire, célibataire, vit ensemble avec son chat, sa sœur et sa mère malade ; ⑧ Femme de 65 ans, gardienne de prison à la retraite, mère de trois enfants ; ⑨ Homme de 61 ans, employé du service postal des États-Unis, sans épouse et pas d'enfants ; ⑩ Femme ukrainienne de 43 ans, travaillant dans l'informatique chez Bloomberg, vit aux États-Unis depuis 15 ans, divorcée, mère de deux enfants ; ⑪Éducatrice spécialisée de 55* ans , originaire de Bank of Bermuda, a étudié le premier cycle à l'Université de Waterloo et a obtenu une maîtrise* de l'Université de New York et de l'Université Seton Hall * ;⑫Homme de 69** ans, banquier d'investissement à la retraite de Hong Kong , a étudié à l'Université Rice et à l'Université Stanford, a une femme et pas d'enfants, diagnostiqué avec un lymphome non hodgkinien)*
• Dans leurs déclarations liminaires, les procureurs américains ont qualifié l’empire cryptographique de SBF de « château de cartes » « construit sur des mensonges ». Au cours du procès, mentir est devenu monnaie courante, et le cofondateur de FTX, Gary Wang, a également déclaré que SBF avait « menti » sur la capacité d'Alameda à accroître sa dette et son effet de levier, mettant ainsi en danger les fonds des clients de FTX.
• L'avocat de la défense de SBF a soutenu au cours du procès que SBF avait agi de « bonne foi », et les avocats ont travaillé pour prouver que les erreurs commerciales – même les plus graves comme le détournement de 8 milliards de dollars – n'étaient pas nécessairement des crimes. Ce n'est pas la faute de SBF si l'entreprise a connu une croissance trop rapide et s'est effondrée brutalement. Les avocats ont imputé une partie de la responsabilité à Caroline Ellison et ont déclaré qu'elle n'avait pas pris de mesures de protection. Ellison a plaidé coupable et pourrait témoigner au procès SBF mardi prochain
• Les procureurs américains ont réitéré le 4 octobre que le cadre juridique existant est suffisant pour accuser SBF de violations liées à la fraude et ont rejeté l'argument précédent de SBF selon lequel « il y a un manque évident de lois ou de directives pertinentes directement liées à l'utilisation présumée des clients ». le dépôt constitue un détournement et n'est pas une pratique commerciale autorisée.
• Selon le nouveau livre de Michael Lewis "Going Infinite", Alameda Research a perdu la quasi-totalité des 170 millions de dollars levés lors de sa première ronde de financement, principalement soutenue par la "communauté de l'altruisme efficace". En plus de la stratégie d'arbitrage consistant à acheter du Bitcoin bon marché aux États-Unis et à le vendre au Japon pour réaliser un profit, sa stratégie de trading à haute fréquence a également rencontré des problèmes, mais elle a perdu des millions de dollars au cours des premiers mois, dont plus de 500 000 perdus. par jour en dollars d'un mois, tandis que certains fonds négociés en bourse « ont tout simplement disparu » en raison d'une mauvaise gestion de l'argent.
• SBF a poursuivi sa compagnie d'assurance CNA, affirmant qu'elle n'avait pas payé les frais juridiques liés à la défense contre les accusations de fraude. La plainte de la SBF cite plus d’une douzaine de poursuites civiles et réglementaires liées à FTX, ce qui indique que les frais de justice augmentent.
• L'ancien porte-parole de FTX, Kevin O'Leary (un homme d'affaires canadien bien connu), a déclaré qu'à mesure que l'industrie du cryptage s'oriente vers l'acceptation de la réglementation, l'ère des « cowboys de la cryptographie » est révolue. Selon le livre « Going Infinite », FTX a payé 15,7 millions de dollars au célèbre homme d'affaires canadien pour « 20 heures de service, 20 publications sur les réseaux sociaux, un déjeuner virtuel et 50 signatures ». Mais tous les dirigeants de FTX ne sont pas d’accord avec la valeur de l’accord. SBF a cependant déclaré que les fans écouteraient les conseils financiers. Parce qu’investir est une sorte d’interaction sociale, cela n’a aucun sens, mais c’est un fait. Selon le livre, SBF a également tenté d'embaucher l'animateur de CNBC, Jim Cramer.