暗号化投資マスターの成長の道と取引の心法

ある著名な投資家が暗号通貨分野での台頭は伝説的です。わずか3年で、彼は資産を100倍に増やしました。現在、二次市場投資に転向し、依然として素晴らしいパフォーマンスを見せています。以下は彼のあまり知られていない投資の心得です:

この投資家は2017年に20歳で暗号化分野に入った。彼は大学で経済学を専攻し、起業学を副専攻し、課外活動にも積極的に参加し、投資クラブの副会長を務めてメディアの注目を浴びた。

卒業後、彼は大手石油会社にトレーダーとして参加し、航運、分析、取引などの業務を担当しました。この経験は彼の後の暗号化投資の基礎を築き、厳格な投資基準を確立するのに役立ちました。

ブロックチェーンへの関心が高まる中、彼は石油会社を辞め、暗号通貨の実際の応用に焦点を当てたファンダメンタル投資家となりました。2019年初頭、彼は分散型金融(DeFi)を深く研究し、DeFiサマーの間にチャンスをつかみました。

現在、彼は自分の投資会社を設立し、主に二次市場への投資に焦点を当てており、同時に数十万人のフォロワーを持つインフルエンサーでもあります。

彼は言った："すべての投資家には独自の投資理念があります。一度形成されると、それに合った投資戦略を探し始めます。これらの戦略は市場の変化に応じて調整されますが、核心となる理念は通常変わりません。"

これらの経験を通じて、彼は成功した投資には鋭い洞察力だけでなく、市場に適応し続ける能力も必要であることを認識しました。

投資アイデアの形成

投資家になる過程で、彼は多くの人が投資理念を模索する際に似たような経験をしていることに気づきました。

ほとんどの人は最初に株式投資に触れるとき、ファンダメンタルの観点から始めます。しかし、彼は過去十年以上にわたり、アメリカの株式市場が上昇傾向にあることに気づき、世界で唯一の長期的に大きく上昇している市場となりました。それに対して、ヨーロッパとアジアの市場は平凡なパフォーマンスを示しています。これは、すべての市場が長期的に上昇するわけではなく、鍵は全体のファンダメンタルにあることを示しています。

次に、従来の価値投資の人気が低下しています。近年、高い株価収益率の株式のパフォーマンスは芳しくなく、成長型株(、例えばテクノロジー株)はより良いパフォーマンスを示しています。彼は成長の可能性を持つプロジェクトに投資する傾向があります。

市場を超えるリターンを得るための鍵は、市場よりも早く平均を上回る成長率を持つプロジェクトを見つけることです。これが超過収益を得るための核心です。

彼は暗号貨幣がこのようなグローバルな投資戦略に非常に適していると考えており、なぜならそれはグローバルな資産だからです。もしある暗号プロジェクトが適切な市場ポジショニングを見つければ、世界規模で迅速に拡張することができます。

これは、なぜアメリカと中国の企業が成功できるのかを説明しています。彼らは巨大な国内市場で迅速に拡大することができます。それに対して、東南アジアのような地域では市場の複雑さのために拡大がより困難です。

投資戦略が明らかに

この投資家は、彼のファンドの規模が8桁から9桁の間であることを明らかにしました。彼らは典型的なファンダメンタル指向の選定戦略を採用し、主に中小型の暗号化通貨に注目しています。

ビットコインとイーサリアムは彼らの主要な投資方向ではなく、投資目標はこれらの主流暗号化通貨を上回ることです。ファンド設立当初は主にDeFiプロジェクトに投資し、その後は特定の分野に潜在的な成長の余地があると考えれば投資を検討します。昨年、彼らは多くの人工知能プロジェクトにも投資し、ゲーム分野も常に投資の重点でした。

各分野に深く理解するために必要な時間を投資する必要があると彼は認めました。優れた投資家として、技術者のように深く理解する必要はなく、基本的な理解があれば投資を始めることができます。

新人へのアドバイス

新しい分野を迅速に理解する方法について、彼は三つのステップを提案しました:

まず、その分野と暗号化通貨の結びつきを評価します。時には、人々は特定のアプリケーションをブロックチェーンに無理に結びつけますが、実際の関連性は非常に低い可能性があります。

次に、急速な成長の可能性があるかどうかを判断します。市場が一般的に浮ついているため、効果が出るまでに長い時間がかかる分野は魅力に欠ける可能性があります。

最後に、データサポートに注目してください。特定の分野に対する楽観的な見方を支えるためにデータを準備し、自分自身に3〜6ヶ月の時間をかけて判断を検証してください。6ヶ月後にデータが期待されるトレンドを示さない場合は、自分の見解を再評価する必要があります。

他人の誤りから教訓を得ることは賢明な行動ですが、自分自身の誤りから学ぶことはさらに重要です。

投資レッスン

前回のファンド運用では、一部の不可抗力要因により、2020年から2023年にかけて新たなファンドが開始されました。多くの既存の投資家が新しいファンドに強い支持を示し、次々と資金を投入しました。最新のファンドのパフォーマンスは非常に良好です。

この経験を振り返ると、彼は起業家にとって多くの参考になる教訓があると考えています。彼は、投資業界には多くの機会があり、敷居が比較的低いことを指摘しました。しかし、この業界には課題も存在し、多くの面でまだ成熟しておらず、推測が生じやすいです。

彼は、過去5〜7年の業界の歴史の中で、成功の鍵は「生き残ること」にあると述べました。失敗しなければ、比較的成功した投資家と見なされることができます。

投資プロセスでは、市場リスクに加えて、2つの主要なリスクにも注意する必要があります:

一つは、保管リスクです。彼は強調しました、現在他人の資金を管理する際には、良好な保管運用が必要です。最近いくつかの取引所がハッキング攻撃を受け、数億の資金を失いましたが、これは2024年には受け入れられません。投資家は業界トップクラスの保管サービスを利用してこの問題を解決すべきです。

二つ目は、対抗リスクであり、取引所や投資プロジェクト自体を含みます。一部の人々はこれらのリスクについての認識が不足していますが、一般的に皆が未来に対して楽観的な態度を持っています。しかし、一旦問題が発生すると、例えば借り手のデフォルトや取引所の倒産など、投資家は巨大な損失に直面することになります。彼は皆にリスク評価を行い、プロジェクト側の約束を軽々しく信じないように警告しています。

彼は、保管と対抗リスクの面で損失を被ったことを認めた。2022年から、彼らは市場に不均衡が存在することを発見した: 大量のリスク投資(VC)ファンドが現れたが、市場はこれらの資金を受け入れるのに十分な流動性を欠いている。特にアメリカでは、一部の大型VCファンドの規模は市場の耐容能力をはるかに超えている。

これにより、二次市場に機会が提供されました。二次市場は変動が大きいため、多くの機関投資家は参加を望んでいません。

ますます多くの優れたプロジェクトがトークンを発行した後に無視されるようになっています。なぜなら、VCは通常、初期投資にのみ関心を持ち、後続の運営を無視するからです。したがって、彼はこの市場の隙間を埋め、支援が必要なプロジェクトにサポートを提供したいと考えています。VCの機能もより多様化しています。

業界が成熟したら、個人投資家はどう対処すべきか?

このサイクルと前回のサイクルの違いについて話すと、彼は取引プラットフォームの崩壊清算や、大手取引所がアメリカ政府と和解に達したことなど、いくつかの象徴的な出来事が業界のマイルストーンであると考えている。

彼は言った:"業界にはまだいくつかの非主流な操作が存在するが、このような行為はますます難しくなるだろう。これが、なぜ今年ビットコインが新高値を更新したのに、多くの人々が利益を得られなかったと感じているのかを説明している。なぜなら、みんなが一次市場や小型コインに対するポジションは通常ビットコインよりも大きいからだ。"

"最大の変化は、市場が確かに機関化の方向に向かっているということです。業界最大の取引所は、米国政府と和解し、今後の運営においてより多くの制限を受ける可能性があります。"

どのように正確にエントリーとイグジットのタイミングを判断するか?

リスク投資の友人が尋ねました:"私はよくあなたたちのレポートを見ていますが、非常に素晴らしい成果を上げています。あなたたちは他の人が見逃している多くの機会を見つけており、流動性の悪いトークンにも大きく投資しています。具体的なプロジェクトの入場と退出のタイミングをどのように判断していますか?"

彼は答えた、これは確かに最も把握しづらい部分である。

市場のタイミングはこの業界にとって非常に重要です。彼は完全に正しい答えはないと考えており、市場の状況に応じて常に調整する必要があると述べています。

彼は、このサイクルと以前の最大の違いは、ファンダメンタルズが良好なプロジェクトを見たときに、積極的に利益を確定することだと指摘しました。

"この期間に、本当に良い利益を得るチャンスは2ヶ月を超えません。実際、3月下旬から4月上旬のこの短い1ヶ月が最適な退出時期です。このウィンドウを逃すと、高値から大きく離れてしまうことが簡単です。"

"したがって、マクロの視点から考え、市場の流動性、取引量、市場の感情、資金レートなどの要因に注意を払う必要があります。私たちはまた、より良いマクロ配置を実現するために、分析可能なデータを増やし続けています。"

ファンダメンタルズの面では、彼はオンチェーン取引量に注目し、大規模な買いと売りの状況を観察します。

同時にファンダメンタルの成長にも注目する必要があります。多くのブロックチェーンプロジェクトはしばしば短期間で深刻に過小評価から過大評価に変わることがあるからです。人工知能の分野はその良い例です。

彼は、昨年AIトラックが相対的に過小評価されていたと考えている。なぜなら、その時人々は暗号化AIに対して慎重な態度を持っていたからだ。しかし、牛市が到来すると、皆が熱狂的に投機を始め、多くのプロジェクトが10倍以上の上昇を見せた。

最も成功した投資体験

彼は、最高のリターンを得たプロジェクトはあるゲームプロジェクトであり、ピーク時のリターン率は約2000倍に達し、投資コストは約8セント、最高価格は160ドルを超えたと振り返って言った。もちろん、すべてを最高点で売却することは不可能で、なぜなら一部のトークンはロックアップ期間中であり、またリターン率が非常に高いにもかかわらず、投資額はそれほど大きくなかったからだ。

このプロジェクトの第一次資金調達の際、この分野の投資家はまだ少ないと信じられており、さらにその時はベアマーケットだったため、そのラウンドの総資金調達は100万ドル未満で、彼らの投資額は多くありませんでした。しかし、リターン率から見ると、このプロジェクトは最高です。

トラックの観点から見ると、投資で最も成功したのはDeFi分野です。彼らはこのトラックに早くから参入し、現在成功しているほぼすべてのブルーチップDeFiプロジェクトに投資しました。

彼らの二次市場での投資も非常に成功しています。初期の多くのDeFiプロジェクトにはいわゆるシードラウンドがなかったため、投資するにはトークンを購入するか、流動性マイニングに参加するしかありませんでした。

主要なイベントから学んだ教訓

いくつかの重大な出来事を経て、彼はチームの倫理に対する要求が高くなりました。もし人の品格に問題があれば、プロジェクトがどんなに成功していても、短時間で崩壊する可能性があります。

業界は多くの類似の事件を経験しており、一部のかつて風を呼び雨を呼んでいた個人や機関は、倫理的な問題により急速に倒れました。投資家にとって、このような投資はあまり意味がなく、短期的な利益を追求する場合を除きます。

著名なエンジェル投資家は言った:"ビジネスパートナーを選ぶ際、知恵と活力は確かに重要ですが、誠実さが最も重要です。さもなければ、あなたが得るのは賢く勤勉な詐欺師だけで、最終的にはあなたを騙すことになるでしょう。"

もう一つの考察はリスク管理です。いくつかの失敗したプロジェクトに投資しましたが、大きな損失はありませんでした。

最後、彼は新しいファンドを成功裏に募集し、多くの既存の投資家が引き続き支援を提供しました。

彼が言ったように：「もし人の品格に問題があれば、どんなにプロジェクトが成功しても、すぐに崩壊する可能性がある。」

彼の経験を振り返ると、彼の誠実さが今日の成功をもたらしたのかもしれません。