出典: ウォールストリートニュース著者: 趙英精力的な AI ブームは衰えることなく続き、「支配的な」Nvidia の株価は上昇を続けていますが、この傾向は来週、「Nvidia の第 2 四半期の業績はどうなるか」という重要な試練に直面することになります。今週、NVIDIA の株価は 2.80% 上昇し、年初からの累積上昇率は 198% となりました。金曜日の終値時点では、1 株あたり 432 ドルでした。この上昇は恐怖の匂いです。 来週の水曜日、NVIDIA は米国株式市場の閉場後に第 2 四半期の財務報告を発表する予定ですが、これは今回の AI 熱狂の「最大の試練」となるでしょう。今のところ、アナリストはNVIDIAの収益に非常に高い期待を寄せているが、同社が的を外した場合、AIブームを深刻に妨げ、MicrosoftやGoogleからMetaやAMDに至るテクノロジー大手に衝撃を与える可能性がある。## 需要は爆発的に増加しており、アナリストは大きな期待を抱いています現在、大小のテクノロジー企業が Nvidia チップの入手に努めており、注文は 2024 年まで予定されていると言われており、マスクからサウジアラビアに至るまでの大企業が、できるだけ多くの Nvidia チップを手に入れようとしています。メディアの推計によると、今年だけで Nvidia はハイエンド人工知能 GPU H100 を約 550,000 個販売し、数百億ドル相当になると予想されています。Nvidia の各ハイ パフォーマンス コンピューティング (HPC) アクセラレータ (最も安価な PCIe バージョン) の市場価格は米ドルで約 25,000 ～ 30,000 米ドル (約 183,000 ～ 219,000 元) であり、これは同社の各チップと周辺機器のコストにほぼ相当します。 . 3320ドルの10倍。この需要の急増により、Nvidia が前回の決算発表でアナリストが 72 億ドルの売上高を予想していたが、第 2 四半期の売上高は約 110 億ドルになると予想していたが、NVIDIA が第 2 四半期の見通しを上回ったのはそのためである。 、現在、ウォール街のアナリストらは来週会合を開くと予想している。ウォール街もEPSは2.07ドルと、前年比306％増と予想している。 Nvidia は膨大な数字には慣れていますが、これらの数字は来週のレポートに大きな期待をもたらします。Forresterのアナリスト、グレン・オドネル氏は次のように説明した。Nvidia が今後の収益報告書で明らかにすることは、AI の誇大宣伝全体のバロメーターとなるでしょう。需要が非常に高いため、Nvidia は非常に好調に推移するでしょう。つまり、Nvidia は他の方法よりも高い利益率を獲得できることになります。## ウォール街はもっと積極的に歌っている、ヘッジファンドは急いで車に乗り込むウォール街の複数の声は、半導体大手に対して強気の見方を表明した。ローゼンブラット証券のアナリスト、ハンス・モーゼスマン氏は目標株価を800ドルという驚異的な水準に引き上げ、株価が現在価格の80％上昇することを示唆した。モーゼスマン氏は次のように指摘する。Nvidia が競合他社を置き去りにして AI ハイウェイを疾走していることは疑いの余地がありません。コンパイラ、ライブラリ、ソフトウェア ツールにおける比類のない強みにより、NVIDIA はハードウェア仕様の課題を克服し、ソフトウェアの定期的な収益源を促進することができます。さらにウェルズ・ファーゴはエヌビディアの目標株価を450ドルから500ドルに引き上げた。ベアードのアナリスト、トリスタン・ゲラ氏は、株価目標株価を475ドルから570ドルに引き上げた。同様に、モルガン・スタンレーも同様に楽観的な見方を示し、「人工知能への多額の投資であるエヌビディアが依然としてわれわれの第一選択である」と述べ、UBSもエヌビディアの目標株価を引き上げ、「同社は単に王様であり、大きな資本と新たな資金の波だ」と述べた。車両は新しい AI ソフトウェアと特化したクラウド インフラストラクチャを追い求めています。」一部の大手ヘッジファンドも株価急騰後もエヌビディアへの投資を急いでおり、ローン・パイン、サード・ポイント、バイキング、D1キャピタルなどのファンドが第2四半期にこの人工知能企業に初めて出資した。いくつかのファンドは第2四半期までエヌビディアの「高速列車」に乗れなかったが、第2四半期に新たにヘッジファンドを保有したファンドの中には、ローン・パイン・キャピタルやサード・ポイントなど多くの著名なファンドが含まれており、前者は現在エヌビディアの株式を保有している。 Nvidiaのシェアは110億ドルの公開株式ポートフォリオの2.5%を占め、後者のNVIDIAのシェアは68億ドルの公開株式ポートフォリオの3%を占めます。## 隠れた懸念: 供給が追いつかない、競争が激しいしかし、楽観的な見方の裏には依然として懸念が隠れている。需要がさらに急増すると、Nvidia は供給不足に陥り、顧客が要求するほど多くのチップを供給することができなくなりました。 Nvidia の優先製造チップサプライヤーである SMIC は、Nvidia の注文ニーズを満たすために多大な労力を費やしてきました。 UBSのアナリスト、ティモシー・アークリ氏によると、需要の急増により、エヌビディアの主要チップ「H100」の納入が6～9カ月に延期されたという。供給が追いつかないという問題に加え、エヌビディアは半導体業界での激しい競争にも直面する必要がある。 Nvidia は人工知能への初期投資でリードを築いてきましたが、業界の動向に絶対的な安全はありません。インテルは、業界のリーダーは安全ではない、と警告している。
AI 熱狂のこのラウンドの「最大の試練」: ちょうど来週の木曜日、Nvidia の財務報告書で「結果が分かる」でしょう!
出典: ウォールストリートニュース
著者: 趙英
精力的な AI ブームは衰えることなく続き、「支配的な」Nvidia の株価は上昇を続けていますが、この傾向は来週、「Nvidia の第 2 四半期の業績はどうなるか」という重要な試練に直面することになります。 今週、NVIDIA の株価は 2.80% 上昇し、年初からの累積上昇率は 198% となりました。金曜日の終値時点では、1 株あたり 432 ドルでした。この上昇は恐怖の匂いです。
今のところ、アナリストはNVIDIAの収益に非常に高い期待を寄せているが、同社が的を外した場合、AIブームを深刻に妨げ、MicrosoftやGoogleからMetaやAMDに至るテクノロジー大手に衝撃を与える可能性がある。
需要は爆発的に増加しており、アナリストは大きな期待を抱いています
現在、大小のテクノロジー企業が Nvidia チップの入手に努めており、注文は 2024 年まで予定されていると言われており、マスクからサウジアラビアに至るまでの大企業が、できるだけ多くの Nvidia チップを手に入れようとしています。
メディアの推計によると、今年だけで Nvidia はハイエンド人工知能 GPU H100 を約 550,000 個販売し、数百億ドル相当になると予想されています。
Nvidia の各ハイ パフォーマンス コンピューティング (HPC) アクセラレータ (最も安価な PCIe バージョン) の市場価格は米ドルで約 25,000 ～ 30,000 米ドル (約 183,000 ～ 219,000 元) であり、これは同社の各チップと周辺機器のコストにほぼ相当します。 . 3320ドルの10倍。
この需要の急増により、Nvidia が前回の決算発表でアナリストが 72 億ドルの売上高を予想していたが、第 2 四半期の売上高は約 110 億ドルになると予想していたが、NVIDIA が第 2 四半期の見通しを上回ったのはそのためである。 、現在、ウォール街のアナリストらは来週会合を開くと予想している。
ウォール街もEPSは2.07ドルと、前年比306％増と予想している。 Nvidia は膨大な数字には慣れていますが、これらの数字は来週のレポートに大きな期待をもたらします。
Forresterのアナリスト、グレン・オドネル氏は次のように説明した。
Nvidia が今後の収益報告書で明らかにすることは、AI の誇大宣伝全体のバロメーターとなるでしょう。需要が非常に高いため、Nvidia は非常に好調に推移するでしょう。つまり、Nvidia は他の方法よりも高い利益率を獲得できることになります。
ウォール街はもっと積極的に歌っている、ヘッジファンドは急いで車に乗り込む
ウォール街の複数の声は、半導体大手に対して強気の見方を表明した。
ローゼンブラット証券のアナリスト、ハンス・モーゼスマン氏は目標株価を800ドルという驚異的な水準に引き上げ、株価が現在価格の80％上昇することを示唆した。モーゼスマン氏は次のように指摘する。
Nvidia が競合他社を置き去りにして AI ハイウェイを疾走していることは疑いの余地がありません。コンパイラ、ライブラリ、ソフトウェア ツールにおける比類のない強みにより、NVIDIA はハードウェア仕様の課題を克服し、ソフトウェアの定期的な収益源を促進することができます。
さらにウェルズ・ファーゴはエヌビディアの目標株価を450ドルから500ドルに引き上げた。ベアードのアナリスト、トリスタン・ゲラ氏は、株価目標株価を475ドルから570ドルに引き上げた。
同様に、モルガン・スタンレーも同様に楽観的な見方を示し、「人工知能への多額の投資であるエヌビディアが依然としてわれわれの第一選択である」と述べ、UBSもエヌビディアの目標株価を引き上げ、「同社は単に王様であり、大きな資本と新たな資金の波だ」と述べた。車両は新しい AI ソフトウェアと特化したクラウド インフラストラクチャを追い求めています。」
一部の大手ヘッジファンドも株価急騰後もエヌビディアへの投資を急いでおり、ローン・パイン、サード・ポイント、バイキング、D1キャピタルなどのファンドが第2四半期にこの人工知能企業に初めて出資した。
いくつかのファンドは第2四半期までエヌビディアの「高速列車」に乗れなかったが、第2四半期に新たにヘッジファンドを保有したファンドの中には、ローン・パイン・キャピタルやサード・ポイントなど多くの著名なファンドが含まれており、前者は現在エヌビディアの株式を保有している。 Nvidiaのシェアは110億ドルの公開株式ポートフォリオの2.5%を占め、後者のNVIDIAのシェアは68億ドルの公開株式ポートフォリオの3%を占めます。
隠れた懸念: 供給が追いつかない、競争が激しい
しかし、楽観的な見方の裏には依然として懸念が隠れている。
需要がさらに急増すると、Nvidia は供給不足に陥り、顧客が要求するほど多くのチップを供給することができなくなりました。 Nvidia の優先製造チップサプライヤーである SMIC は、Nvidia の注文ニーズを満たすために多大な労力を費やしてきました。 UBSのアナリスト、ティモシー・アークリ氏によると、需要の急増により、エヌビディアの主要チップ「H100」の納入が6～9カ月に延期されたという。
供給が追いつかないという問題に加え、エヌビディアは半導体業界での激しい競争にも直面する必要がある。 Nvidia は人工知能への初期投資でリードを築いてきましたが、業界の動向に絶対的な安全はありません。インテルは、業界のリーダーは安全ではない、と警告している。