Минулого тижня Сенат ухвалив Закон про (Guiding та встановлення національних інновацій для стейблкоїнів США Act), або GENIUS Act. Ухвалення цього законопроекту є важливим кроком вперед у регулюванні стейблкоїнів у Сполучених Штатах. У Visa ми підтримуємо це і вважаємо, що законодавство про стабільні монети може стати поворотним моментом в історії платіжної індустрії. Однак я кажу «можливо», тому що потрібно подолати ще багато проблем, перш ніж стабільні монети зможуть бути широко прийняті. Поява стейблкоїнів принесла надію на нову еру цифрових програмованих грошей, але до справжньої зрілості ще далеко.
Стимулювання впровадження нових платіжних технологій – завдання не з легких. Це вимагає побудови довіри між покупцями та продавцями, платниками та одержувачами платежів у глобальному масштабі. Побудова цієї довіри не відбувається за одну ніч і покладається на складний і цілісний набір можливостей, таких як безпека, надійність, безпека транзакцій, захист від шахрайства, вирішення спорів, простота використання та постійні технологічні інновації.
Щоб стейблкоїни могли стати основною інфраструктурою наступного покоління глобальних цифрових платежів, необхідно виконати три ключові умови:
Перший рівень: технічна основа
Потрібна надійна, масштабована, гнучка та відкрита технологічна архітектура, яка може безпечно виконувати транзакції з дуже високою швидкістю та масштабом, а також гарантувати нульові помилки, нульові вразливості та нульові ризики безпеки. У останні роки швидкий розвиток технології блокчейн надав практичне рішення для цієї потреби.
Другий рівень: Резервна підтримка
Ядром стейблкоїнів є їхня довіра до вартості та стабільності. Стейблкоїни, які затверджені регуляторами та підтримуються резервними активами, надають надійне рішення для цієї проблеми.
Третій рівень: інтерфейсний рівень
Щоб стабільні монети стали справжнім основним способом платежу, необхідно створити універсальний та привабливий для активної участі користувачів інтерфейс.
Цей рівень має забезпечити довіру, правила, стандарти, безпеку та реальну цінність для обох сторін угоди.
Воно повинно мати достатню масштабованість, щоб охопити мільярди користувачів по всьому світу.
Водночас, він також повинен надати користувачам простий і зручний спосіб конвертації цифрових активів у вибрану ними фіатну валюту (тобто, користувачі можуть легко використовувати отриману вартість у будь-якому необхідному місці).
Однак, лише на основі інфраструктури стабільних монет не можна повністю вирішити цю ключову проблему. Якщо відсутня вдосконалена підтримка інтерфейсу, стабільним монетам буде важко досягти цілі стати основним платіжним інструментом. Вони можуть відігравати роль у деяких специфічних сценаріях, таких як вирішення проблеми платежів у малих масштабах, підтримка закритих систем або виступати як інфраструктура для оптових фінансових потоків і капітальних ринків... але їм буде важко досягти широкого застосування в основній платіжній сфері.
Visa працює над вирішенням цього питання. Як лідер у світовій індустрії платежів, Visa створила один із найбільших у світі рівнів інтерфейсу для безпеки, безпеки та довіри. Протягом багатьох років ми інвестували мільярди доларів у оптимізацію цього рівня, щоб пристосувати різні форми оплати та спростити інтеграцію всіх користувачів в екосистему Visa. Інтегруючи нашу інфраструктуру, послуги та можливості підключення, ми забезпечуємо безперебійний і безпечний досвід цифрових платежів мільярдам покупців і продавців у всьому світі. Ця унікальна комбінація відома як стек Visa as a Service (Visa як Service stack). Незалежно від того, чи це невеликий торговий пункт, чи великий банк і підприємство, стек Visa стане їхнім вибором, коли прийде час розширити свої платіжні рішення. Те ж саме стосується і партнерів у криптовалютному просторі. Останніми роками ми співпрацюємо з провідними платформами криптовалют і стейблкоїнів, щоб надати їм доступ до стека Visa та допомогти їм гіпермасштабувати свої платежі. З 2020 року ми сприяли транзакціям купівлі криптовалюти на суму майже 95 мільярдів доларів США та понад 25 мільярдів доларів США витрат на криптовалюту, що загалом становить понад 100 мільярдів доларів США потоків коштів.
Багато людей запитають: «Що саме вирішують стейблкоїни?». "Це дуже хороше питання. Споживачі та компанії в усьому світі звикли використовувати 4,8 мільярда фізичних карток Visa та майже 14 мільярдів цифрових токенів Visa, які вони вважають найзручнішим та найнадійнішим способом оплати та отримання грошей. Платіжна система Visa забезпечує найкращий платіжний досвід, і ми продовжуємо інвестувати в те, щоб зробити її найбільш просунутою, безпечною та зручною опцією. Користувачам Visa не потрібно турбуватися про наступне при здійсненні платежів:
Чи приймуть продавці мою оплату?
Чи потрібен мені спеціальний гаманець?
Чи є у моєму гаманці правильна валюта? Чи я на правильному блокчейні?
Яка плата за газ для цієї угоди?
Чи буде захищено мою приватність? Чи може хтось без дозволу побачити мої торгові записи та адресу?
Чи можу я отримати бали або винагороди?
Як отримати доступ до мого кредитного ліміту?
Якщо виникнуть проблеми, до кого я можу звернутися?
Чи безпечна ця угода?
Завдяки платіжній мережі Visa ці проблеми більше не є перешкодою для користувачів, і саме в цьому полягає наша основна цінність для глобальних користувачів.
Переважна більшість споживачів та підприємств все ще обирає використовувати фіатні валюти для оплати та насолоджуватися зручністю, яку надає система Visa. А для тих, хто використовує платіжні рішення на основі стейблкоїнів, якщо вони підключені до платіжної мережі Visa, вони також можуть забезпечити користувачам той же досвід.
Отже, які саме проблеми можуть вирішити стейблкоіни? У деяких специфічних сценаріях, особливо на нових ринках, стейблкоіни продемонстрували важливий потенціал, що в основному проявляється в наступних аспектах:
Користувачі хочуть володіти доларами, але їм не вистачає зручних каналів для їх отримання.
Регіони з великою волатильністю місцевої законної валюти, що призводить до економічної нестабільності
Деякі потреби в міжкордонних фінансових потоках, такі як міжнародні перекази або платежі між підприємствами (B2B платежі)
Ці сценарії надають Visa нову можливість для розширення бізнесу, оскільки вони стосуються сфер фінансових потоків, які ми наразі ще не повністю охопили. У цих сферах ми плануємо максимально використати переваги платіжної мережі Visa, співпрацюючи зі стабільними монетними платформами та партнерами, а також з глобальними фінансовими установами, щоб запропонувати інноваційні рішення.
Проте, у розвинених ринках (таких як США) не так вже й певно, чи виберуть споживачі та підприємства використовувати стейблкоїни для платежів. Це пов'язано з тим, що розвинені ринки вже мають широкий вибір платіжних варіантів, таких як прямі платежі через банківські рахунки з використанням "цифрових доларів", які також є зручними та конкурентоспроможними.
Прийняття законопроекту GENIUS забезпечило чітку структуру регулювання стейблкоїнів, що створює можливості для їх подальшого впровадження. Visa вже активно займається кількома напрямками в сфері стейблкоїнів, зокрема:
Впровадження сертифікації Visa та Visa Token, що з'єднує платформу оплати стабільними монетами та її користувачів з фіатними валютами та глобальною платіжною мережею Visa;
Надає підтримку рідних розрахункових послуг зі стабільними монетами, що робить торгівлю більш ефективною;
На основі технології стейблкоїнів розробити рішення для перетворення коштів через кордони, спростити міжнародні платіжні процеси;
Надання клієнтам програмованих валютних рішень, дослідження нових можливостей платежів;
Крім того, є багато інноваційних функцій, які наразі розробляються.
Звісно, для того щоб стабільні монети повністю впровадилися в сфері платежів, ще потрібен час — і це лише початок.
Контент має виключно довідковий характер і не є запрошенням до участі або пропозицією. Інвестиційні, податкові чи юридичні консультації не надаються. Перегляньте Відмову від відповідальності , щоб дізнатися більше про ризики.
Головний продукт-офіцер Visa: скільки ще залишилося до наступної генерації платіжної інфраструктури після закону GENIUS щодо стейблкоїнів?
Автор: Джек Форрестел
Упорядкування & компіляція: Shenchao TechFlow
Минулого тижня Сенат ухвалив Закон про (Guiding та встановлення національних інновацій для стейблкоїнів США Act), або GENIUS Act. Ухвалення цього законопроекту є важливим кроком вперед у регулюванні стейблкоїнів у Сполучених Штатах. У Visa ми підтримуємо це і вважаємо, що законодавство про стабільні монети може стати поворотним моментом в історії платіжної індустрії. Однак я кажу «можливо», тому що потрібно подолати ще багато проблем, перш ніж стабільні монети зможуть бути широко прийняті. Поява стейблкоїнів принесла надію на нову еру цифрових програмованих грошей, але до справжньої зрілості ще далеко.
Стимулювання впровадження нових платіжних технологій – завдання не з легких. Це вимагає побудови довіри між покупцями та продавцями, платниками та одержувачами платежів у глобальному масштабі. Побудова цієї довіри не відбувається за одну ніч і покладається на складний і цілісний набір можливостей, таких як безпека, надійність, безпека транзакцій, захист від шахрайства, вирішення спорів, простота використання та постійні технологічні інновації.
Щоб стейблкоїни могли стати основною інфраструктурою наступного покоління глобальних цифрових платежів, необхідно виконати три ключові умови:
Перший рівень: технічна основа
Потрібна надійна, масштабована, гнучка та відкрита технологічна архітектура, яка може безпечно виконувати транзакції з дуже високою швидкістю та масштабом, а також гарантувати нульові помилки, нульові вразливості та нульові ризики безпеки. У останні роки швидкий розвиток технології блокчейн надав практичне рішення для цієї потреби.
Другий рівень: Резервна підтримка
Ядром стейблкоїнів є їхня довіра до вартості та стабільності. Стейблкоїни, які затверджені регуляторами та підтримуються резервними активами, надають надійне рішення для цієї проблеми.
Третій рівень: інтерфейсний рівень
Щоб стабільні монети стали справжнім основним способом платежу, необхідно створити універсальний та привабливий для активної участі користувачів інтерфейс.
Цей рівень має забезпечити довіру, правила, стандарти, безпеку та реальну цінність для обох сторін угоди.
Воно повинно мати достатню масштабованість, щоб охопити мільярди користувачів по всьому світу.
Водночас, він також повинен надати користувачам простий і зручний спосіб конвертації цифрових активів у вибрану ними фіатну валюту (тобто, користувачі можуть легко використовувати отриману вартість у будь-якому необхідному місці).
Однак, лише на основі інфраструктури стабільних монет не можна повністю вирішити цю ключову проблему. Якщо відсутня вдосконалена підтримка інтерфейсу, стабільним монетам буде важко досягти цілі стати основним платіжним інструментом. Вони можуть відігравати роль у деяких специфічних сценаріях, таких як вирішення проблеми платежів у малих масштабах, підтримка закритих систем або виступати як інфраструктура для оптових фінансових потоків і капітальних ринків... але їм буде важко досягти широкого застосування в основній платіжній сфері.
Visa працює над вирішенням цього питання. Як лідер у світовій індустрії платежів, Visa створила один із найбільших у світі рівнів інтерфейсу для безпеки, безпеки та довіри. Протягом багатьох років ми інвестували мільярди доларів у оптимізацію цього рівня, щоб пристосувати різні форми оплати та спростити інтеграцію всіх користувачів в екосистему Visa. Інтегруючи нашу інфраструктуру, послуги та можливості підключення, ми забезпечуємо безперебійний і безпечний досвід цифрових платежів мільярдам покупців і продавців у всьому світі. Ця унікальна комбінація відома як стек Visa as a Service (Visa як Service stack). Незалежно від того, чи це невеликий торговий пункт, чи великий банк і підприємство, стек Visa стане їхнім вибором, коли прийде час розширити свої платіжні рішення. Те ж саме стосується і партнерів у криптовалютному просторі. Останніми роками ми співпрацюємо з провідними платформами криптовалют і стейблкоїнів, щоб надати їм доступ до стека Visa та допомогти їм гіпермасштабувати свої платежі. З 2020 року ми сприяли транзакціям купівлі криптовалюти на суму майже 95 мільярдів доларів США та понад 25 мільярдів доларів США витрат на криптовалюту, що загалом становить понад 100 мільярдів доларів США потоків коштів.
Багато людей запитають: «Що саме вирішують стейблкоїни?». "Це дуже хороше питання. Споживачі та компанії в усьому світі звикли використовувати 4,8 мільярда фізичних карток Visa та майже 14 мільярдів цифрових токенів Visa, які вони вважають найзручнішим та найнадійнішим способом оплати та отримання грошей. Платіжна система Visa забезпечує найкращий платіжний досвід, і ми продовжуємо інвестувати в те, щоб зробити її найбільш просунутою, безпечною та зручною опцією. Користувачам Visa не потрібно турбуватися про наступне при здійсненні платежів:
Чи приймуть продавці мою оплату?
Чи потрібен мені спеціальний гаманець?
Чи є у моєму гаманці правильна валюта? Чи я на правильному блокчейні?
Яка плата за газ для цієї угоди?
Чи буде захищено мою приватність? Чи може хтось без дозволу побачити мої торгові записи та адресу?
Чи можу я отримати бали або винагороди?
Як отримати доступ до мого кредитного ліміту?
Якщо виникнуть проблеми, до кого я можу звернутися?
Чи безпечна ця угода?
Завдяки платіжній мережі Visa ці проблеми більше не є перешкодою для користувачів, і саме в цьому полягає наша основна цінність для глобальних користувачів.
Переважна більшість споживачів та підприємств все ще обирає використовувати фіатні валюти для оплати та насолоджуватися зручністю, яку надає система Visa. А для тих, хто використовує платіжні рішення на основі стейблкоїнів, якщо вони підключені до платіжної мережі Visa, вони також можуть забезпечити користувачам той же досвід.
Отже, які саме проблеми можуть вирішити стейблкоіни? У деяких специфічних сценаріях, особливо на нових ринках, стейблкоіни продемонстрували важливий потенціал, що в основному проявляється в наступних аспектах:
Користувачі хочуть володіти доларами, але їм не вистачає зручних каналів для їх отримання.
Регіони з великою волатильністю місцевої законної валюти, що призводить до економічної нестабільності
Деякі потреби в міжкордонних фінансових потоках, такі як міжнародні перекази або платежі між підприємствами (B2B платежі)
Ці сценарії надають Visa нову можливість для розширення бізнесу, оскільки вони стосуються сфер фінансових потоків, які ми наразі ще не повністю охопили. У цих сферах ми плануємо максимально використати переваги платіжної мережі Visa, співпрацюючи зі стабільними монетними платформами та партнерами, а також з глобальними фінансовими установами, щоб запропонувати інноваційні рішення.
Проте, у розвинених ринках (таких як США) не так вже й певно, чи виберуть споживачі та підприємства використовувати стейблкоїни для платежів. Це пов'язано з тим, що розвинені ринки вже мають широкий вибір платіжних варіантів, таких як прямі платежі через банківські рахунки з використанням "цифрових доларів", які також є зручними та конкурентоспроможними.
Прийняття законопроекту GENIUS забезпечило чітку структуру регулювання стейблкоїнів, що створює можливості для їх подальшого впровадження. Visa вже активно займається кількома напрямками в сфері стейблкоїнів, зокрема:
Впровадження сертифікації Visa та Visa Token, що з'єднує платформу оплати стабільними монетами та її користувачів з фіатними валютами та глобальною платіжною мережею Visa;
Надає підтримку рідних розрахункових послуг зі стабільними монетами, що робить торгівлю більш ефективною;
На основі технології стейблкоїнів розробити рішення для перетворення коштів через кордони, спростити міжнародні платіжні процеси;
Надання клієнтам програмованих валютних рішень, дослідження нових можливостей платежів;
Крім того, є багато інноваційних функцій, які наразі розробляються.
Звісно, для того щоб стабільні монети повністю впровадилися в сфері платежів, ще потрібен час — і це лише початок.