Яка недавня ситуація з Ethereum в умовах подвійних очікувань ф’ючерсного ETF і оновлення Cancun?

Автор: Ебункер

Підхід до оновлення в Канкуні та ф’ючерсний ETF Ethereum роблять поточну тенденцію Ethereum трохи кращою, ніж біткойн, що може стати важливою підтримкою для тенденції Ethereum.

Кількість щоденних знищень ETH досягла нового мінімуму за рік

Після оновлення в Лондоні в серпні 2021 року блокчейн Ethereum запустив механізм спалювання ETH, щоб оптимізувати комісію за транзакції. EIP-1559 ділить початкову комісію за газ, яку потрібно сплатити майнерам на Ethereum, на дві частини: базову комісію та чайові майнеру. Основна комісія — це комісія, яку має сплатити користувач, і вона буде знищена та не належить майнеру; тоді як підказка майнера — це динамічна комісія, яка використовується для мотивації майнера першим запакувати транзакцію користувача, коли транзакція завершується. перевантажений.

Згідно зі статистичними даними The Block, щоденна кількість спаленого ETH 18 серпня 2023 року становила 946,63 ETH, що є новим мінімумом з цього року та відносно низьким рівнем через два роки після впровадження EIP-1559.

Оскільки знищення ETH запускається, коли транзакція відбувається в основній мережі ETH, нещодавнє зниження знищення ETH вказує на послаблення активності Ethereum L1. Це пояснюється тим, що гравці ринку переключають свою увагу на більш масштабований L2. Діяльність Base у ланцюзі та відволікання L2, наприклад Optimism, є важливими причинами нещодавнього зменшення кількості спалених ETH. Крім того, такі проекти, як zkSync і StarkNet, які знаходяться на стадії розробки, також опосередковано спричинили зменшення кількості спалених ETH.

Нещодавно спільнота шифрувальників привітала Coinbase Base L2. З моменту запуску криптоактиви на суму 236 мільйонів доларів США перейшли до Base, у тому числі ETH на 144 мільйони доларів.

9 серпня Base запустила понад 100 Dapps, і дані досягли рівня, порівнянного з іншими основними мережами Ethereum L2. Згідно зі статистичними даними Dune Analytics, 10 серпня кількість щоденних активних користувачів Base перевищила 136 000, що більше, ніж 114 700 Optimism за той самий період.

Згідно з даними L2 Beat, Base наразі обробляє в середньому 5 транзакцій на секунду, не перевантажений і далекий від піку. Ці дані можна порівняти з Optimism, поступаючись лише Zksync ERA та Arbitrum One у L2.

Два інших нещодавніх відходу L2 від основної мережі Ethereum включають zkSync і StarkNet, які знаходяться на стадії розробки. zkSync використовує технологію нульового знання, щоб зробити транзакції в Ethereum швидшими та дешевшими, тоді як StarkNet — це децентралізований зведений пакет без дозволу, призначений для масштабування децентралізованих програм у блокчейні Ethereum. Згідно з повідомленнями, два проекти, які все ще перебувають на стадії розробки, привертають увагу через можливість airdrops для стимулювання їх перших користувачів, коли вони офіційно запущені. Таким чином, відповідні тестові мережі Zksync і Starknet мають великий приплив активних користувачів.

Підвищення L2 може зменшити кількість ETH, знищеного в короткостроковій перспективі, але в середньостроковій і довгостроковій перспективі особливо важливо підтримувати розширення та екологію ETH, особливо після впровадження EIP-4844, вартість L2 буде значно скорочено, так що мережа Ethereum буде використовуватися в більших масштабах.

Зміна даних застави ETH

Судячи з поточних даних про заставу, оновлення в Шанхаї мало великий вплив на сферу застав ETH, і одним із найбільш помітних показників є значне збільшення кількості застав ETH. Згідно зі статистикою Token Terminal, станом на 20 серпня кількість застав ETH досягла 23,72 мільйона, що еквівалентно приблизно 19,44% від загального обігу.

З моменту оновлення Shanghai (відкрите зняття застави) чисте збільшення кількості застав ETH досягло 6,28 мільйона, що показує, що оновлення Shanghai розвіяло сумніви для інвесторів щодо застави ETH.

З даних, наданих Token Unlocks, можна побачити, що кількість валідаторів ETH неухильно зростає, досягнувши наразі 740 000, а річна норма прибутку від застави залишається на рівні 4,97%. Варто зазначити, що кількість щоденних вилучень ETH продовжує зменшуватися після нещодавнього падіння ринку криптовалюти.

Прогрес розвитку Ethereum

17 серпня розробники Ethereum провели зустріч на цю тему та оголосили, що наступного місяця буде запущено нову тестову мережу Holesky. Holesky може надати більше 1 мільярда ETH для тестової мережі, полегшуючи розробникам доступ до тестової мережі та роботу відповідно до цілей тестування.

Тестові мережі, у свою чергу, визначаються як клоновані блокчейни, де розробники можуть тестувати програми та смарт-контракти перед розгортанням їх у основній мережі. Зараз Ethereum має дві основні тестові мережі: Goerli та Sepolia. Проте незабаром Goerli буде замінено тестовою мережею Holesky, згідно з деталями, визначеними на зустрічі розробників Ethereum. Тим не менш, Holesky буде тестовою мережею, розробленою для стекінгу, інфраструктури та протоколів Ethereum. І Sepolia продовжить служити мережею для тестування Dapps, смарт-контрактів та інших функцій EVM.

Очікується ф'ючерс ETF на Ethereum

18 серпня, як повідомляє Bloomberg, Комісія з цінних паперів і бірж США (SEC) планує схвалити лістинг першого ф'ючерсного ETF Ethereum. Не відразу вдалося визначити, які кошти будуть затверджені. За словами людей, обізнаних з цим питанням, кілька ETF можуть бути зареєстровані до жовтня. Раніше майже дюжина компаній, включаючи Volatility Shares, Bitwise, Roundhill і ProShares, подали заявку на запуск ф'ючерсних ETF Ethereum.

Крім того, за даними Wall Street Journal, SEC може дозволити розміщення кількох ф’ючерсних ETF на Ethereum одночасно. Компанія з управління активами Volatility Shares планує запустити ф’ючерсний ETF Ethereum 12 жовтня, який стане першим у своєму роді в Сполучених Штатах. Після подання липневої заявки SEC не просила керуючих активами відкликати свої заявки, припускаючи, що восени запуск таких фондів є можливим.

Гігантські кити ETH скорочують свої запаси

Як показано на графіку вище, із середини липня кити Ethereum, що володіють 10 000–100 000 ETH, зазнали значного розпродажу. У період з 14 липня по 18 серпня позиції адрес гігантських китів знизилися на 1,12 мільйона ETH.

Наразі дані в ланцюжку показують, що гігантські кити Ethereum не здійснювали жодних дій з купівлі через очікування ф’ючерсного ETF на Ethereum. Після сильного розпродажу ETH 18 серпня, незважаючи на деяке відновлення ціни на ETH, кити в цілому продовжували скорочувати свої активи. З 14 липня по 18 серпня запаси ETH гігантських китів зменшилися на 4%, тоді як ціна ETH також впала на 18%.

Наразі індикатор RSI ETH опустився нижче 30, що означає, що він увійшов у стадію технічної перепроданості, і стратегічні інвестори можуть використовувати його як еталонний індикатор, щоб почати купувати.

Наприклад, після того, як ринок впав, 3 адреси, позначені як «розумні кити» (усі з торговельною історією купівель за низькими цінами та високих продажів у попередніх торгових циклах ETH), здійснили купівлю. Одна з адрес прокинулася після 5 місяців бездіяльності та купила 907,4 ETH за 1680 доларів за 1,52 мільйона доларів.

Інша адреса, яка починається з 0x ee 2, витратила 11,15 мільйонів доларів, купивши 5120 WETH і 1506 ETH за 1683 долари. До цієї покупки адреса інвестувала 6676 ETH і 2747 Steth, а також позичила 8 мільйонів доларів з платформи децентралізованого кредитування AAVE.

Третій лейбл, адреса якого починається з 0x 828, придбав 2600 ETH за середньою ціною 1682 долари, що на загальну суму склало 4,38 мільйона доларів. Ця адреса принесла 14,17 мільйонів доларів прибутку за останні два цикли торгівлі ETH. Наразі адреса містить 22 601 ETH на суму 37,8 мільйона доларів.

Є коментарі, що ці гігантські кити, можливо, чекають, поки SEC офіційно підтвердить і затвердить ф’ючерсний ETF на Ethereum.

Загалом, підхід оновлення в Канкуні та ф’ючерсний ETF Ethereum роблять поточну тенденцію Ethereum трохи кращою, ніж біткойн, що може стати важливою підтримкою для тенденції Ethereum.