#市场观测指标分享#

На ринку криптовалют я зазвичай фільтрую індикатори за трьома вимірами: «напрямок тренду», «рух капіталу» та «настрої ринку», а також підвищую надійність аналізу за допомогою багатовимірної перехресної перевірки. Ось схема моїх спостережень:

**Класифікація основних індикаторів**
1. **Індикатор цінової динаміки**
- **MA (50/200 денний середній)**：визначення поворотних точок середньострокових і довгострокових трендів, наприклад, прорив 200-денного середнього часто передбачає зміни між бичачим і ведмежим ринком.
- **RSI (денна/тижнева)**: спостерігайте за ефективністю сигналів перепродажу і перекупленості, наприклад, коли тижневий RSI BTC > 70, потрібно бути обережним з ризиком корекції.
- **Індекс волатильності (наприклад, BVOL)**: кількісна оцінка ступеня страху або жадібності на ринку, висока волатильність часто супроводжує зміни тренду.

2. **Показники даних на ланцюгу**
- **Чистий потік на біржі (Glassnode)**: великі активи, що надходять на біржу, можуть сигналізувати про тиск на продаж, тоді як зворотне відображає бажання утримання.
- **Темп зростання ненульових адрес**: визначає ритм входження реальних користувачів, потрібно бути обережними з бульбашками, коли це відхиляється від цінового тренду.
- **Зміни в обсягах володіння китів (Santiment)**: моніторинг розподілу активів у 100 найкращих адресах, зростання концентрації може бути сигналом контролю.

3. **Індикатори ринку деривативів**
- **Фінансова ставка на безстрокові контракти**: екстремально позитивна ставка (бичачі позиції сплачують ведмежим) може вказувати на короткостроковий максимум, негативна ставка навпаки.
- **Опціонний Put/Call коефіцієнт**: різке зростання коефіцієнта відображає стрімке зростання попиту на хеджування, зазвичай пов'язане з чорними лебедями.
- **Обсяг відкритих контрактів (OI)**: оцінка сили суперництва між покупцями та продавцями на основі цінових рухів, зростання OI свідчить про вищу достовірність пробою ціни.

---

Методологія оцінки ефективності
- **Перевірка розбіжностей індикаторів**：
- Ціна досягла нового максимуму, але RSI не перевищив попередній максимум (вершина розбіжності), або онлайнові великі гравці наростили позиції, але запаси на біржі зменшилися (заключення чіпів).
- В ринку деривативів надзвичайно високі ставки фінансування, а OI різко зросло, що може свідчити про ризик реверсії позицій.
- **Незалежність джерела даних**: надавайте перевагу даним, що походять з блокчейну (наприклад, дані про блоки Bitcoin), зменшуючи вплив маніпуляцій обсягу на біржах.
- **Історичне тестування**: Наприклад, після перекупленості RSI на тижневому графіку BTC ймовірність корекції за останні 5 років перевищує 80%.