Nguồn: Cointelegraph
Nguyên văn: 《 Thị trường tăng hay thị trường giảm? Cách phân biệt sự khác biệt giữa hai loại thị trường 》
Bạn không chắc mình đang ở trong thị trường bò hay thị trường gấu? Hướng dẫn này phân tích cách phân biệt hai loại thị trường thông qua xu hướng giá, khối lượng giao dịch, tâm lý thị trường và dữ liệu trên chuỗi. Học cách nhận diện chu kỳ thị trường, chú ý đến những tín hiệu nào, và cách điều chỉnh chiến lược cho từng giai đoạn, giúp giao dịch của bạn trở nên thông minh hơn.
Thị trường tiền điện tử giống như một chiếc tàu lượn siêu tốc của cảm xúc, giá tăng vọt trong tháng này và giảm mạnh trong tháng sau. Nếu bạn từng bối rối không biết mình đang ở trong thị trường bò hay thị trường gấu, hãy yên tâm, bạn không đơn độc.
Nói ngắn gọn:
Thị trường tăng giá là khi giá tiếp tục tăng, tâm lý nhà đầu tư cao và thị trường nói chung tràn ngập bầu không khí của một tương lai tươi sáng. Nhìn lại cuối năm 2020 đến đầu năm 2021; Bitcoin (BTC) tăng vọt từ khoảng 10.000 đô la lên gần 70.000 đô la. Các dự án mới đang mọc lên, như thể mọi người từ anh họ đến tài xế Uber của bạn đang đầu tư vào tiền điện tử.
Ngược lại, thị trường gấu là giai đoạn mà giá liên tục giảm, các nhà đầu tư rút vốn ồ ạt, và tâm lý thị trường xấu đi một cách nhanh chóng. Trường hợp điển hình? Năm 2022. Sau khi đạt mức cao kỷ lục, thị trường đã quay ngoắt. Bitcoin giảm xuống dưới 20000 USD, các dự án liên tiếp sụp đổ (còn nhớ Terra không?), thậm chí các nhà giao dịch dày dạn kinh nghiệm cũng bắt đầu thảo luận về chủ đề "xây dựng trong thị trường gấu".
Việc hiểu rõ trạng thái thị trường hiện tại sẽ giúp bạn đưa ra những quyết định thông minh hơn, điều này chính là tầm quan trọng của nó. Bạn sẽ không muốn đầu tư mù quáng vào các đồng coin meme trong xu hướng giảm, và bạn cũng sẽ không muốn bán tháo một cách hoảng loạn trước khi thị trường sắp phục hồi.
Việc nhận diện chu kỳ thị trường có thể giúp bạn đầu tư một cách chiến lược hơn, quản lý rủi ro hiệu quả, và quan trọng nhất là duy trì sự ổn định về cảm xúc. Trong lĩnh vực tiền điện tử, việc kiểm soát cảm xúc chiếm một nửa thành công.
Bạn có biết không? Các "thương nhân da gấu" ở Anh thế kỷ 18 là những người bán khống sớm nhất, họ bán những chiếc da gấu chưa sở hữu, đặt cược rằng giá sẽ giảm. Câu châm ngôn "Đừng bao giờ bán da gấu trước khi bắt được gấu" đã được truyền lại từ đó, và cũng mang ý nghĩa tương tự. Thuật ngữ "bò" xuất hiện muộn hơn, không chỉ là đối lập với "gấu", mà còn được đặt tên vì hành động của bò tấn công khi sừng hướng lên trên.
Chắc chắn, tiền điện tử về bề mặt chỉ là "các con số trong biểu đồ". Nhưng phía sau nó chứa đựng những câu chuyện, tin tức và cảm xúc đang thay đổi của toàn bộ cộng đồng. Dưới đây là cách hiểu về chu kỳ tăng và giảm.
a) Giá liên tục tăng
Giá cả tăng lên trong thị trường bò là điều tất yếu. Điều quan trọng hơn là sự tăng trưởng này có tính bền vững, thường kéo dài hàng tuần hoặc hàng tháng. Bạn sẽ thấy các đồng coin chính tăng trưởng ổn định, và các đồng altcoin cũng theo đó mà tăng lên.
Ví dụ điển hình? Sự tăng vọt của Bitcoin từ khoảng 10.000 đô la lên 69.000 đô la trong năm 2020-2021. Đằng sau đợt tăng giá này là động lực mạnh mẽ, sự hỗ trợ của các tổ chức (Tesla, Strategy, v.v.), và tâm lý sợ bỏ lỡ đáng kể từ các nhà đầu tư nhỏ lẻ (FOMO).
Ví dụ như đồng Dogecoin đã tăng vọt nhờ vào meme vào đầu năm 2021, từ một sự chế nhạo lên đến 0,45 đô la, điều này là nhờ vào các tweet của Elon và sự ủng hộ nhiệt tình từ cộng đồng Reddit.
b) tâm lý nhà đầu tư tích cực
Khi nền tảng X tràn ngập bầu không khí vui vẻ, mọi người dự đoán BTC sẽ "bay lên mặt trăng", các dự án mới với định giá trên trời ngày càng xuất hiện, bạn có thể cảm nhận được tâm lý thị trường đã thực sự tăng cao. Vốn đang gia tăng nhanh chóng, thậm chí cả những khoản đầu tư rủi ro cao cũng được coi là cơ hội rõ ràng. Đây chính là dấu hiệu rõ ràng cho thấy tâm lý đầu tư tích cực đang tràn ngập thị trường.
c) Các chỉ số kinh tế có lợi
Thị trường bò thường đi kèm với môi trường lãi suất thấp, kênh tiếp cận tín dụng thuận tiện và điều kiện kinh tế thân thiện với công nghệ tổng thể. Ví dụ, trong thời kỳ thị trường bò năm 2020, các phiếu kích thích kinh tế trong thời kỳ đại dịch và việc vay mượn với chi phí thấp đã cung cấp cho cả nhà đầu tư cá nhân và tổ chức nhiều vốn hơn để đầu tư vào lĩnh vực tài sản số.
a) giá dài hạn giảm
Thị trường gấu thường kéo dài trong một khoảng thời gian dài. Giá giảm, sau đó tiếp tục giảm, mỗi lần hồi phục nhỏ đều bị cơn sóng bán tháo nuốt chửng. Nhớ lại "mùa đông tiền điện tử" năm 2018, Bitcoin đã giảm từ 20000 đô la xuống khoảng 3000 đô la.
Hoặc sự sụt giảm khốc liệt vào năm 2022, BTC đã giảm từ 69.000 USD xuống dưới 20.000 USD. Vụ sụp đổ lần đó không chỉ liên quan đến giá cả; nó được thúc đẩy bởi một loạt sự kiện sụp đổ như vụ scandal Terra-Luna, Celsius và FTX. Hiệu ứng domino tiếp tục lan rộng.
Không khí thị trường gấu thường khiến người ta cảm thấy như bữa tiệc đã kết thúc.
b) tâm lý nhà đầu tư tiêu cực
Trong giai đoạn thị trường gấu, tâm lý sợ hãi hoàn toàn chi phối. Các tiêu đề tin tức trở nên bi quan, mức độ hoạt động trên mạng xã hội giảm sút, ngay cả những người tin tưởng kiên định cũng bắt đầu nghi ngờ quan điểm đầu tư của mình. Các kênh huy động vốn co hẹp lại, đội ngũ phát triển biến mất, và những câu đùa về "rút lui thanh khoản" bắt đầu lan truyền trong cộng đồng.
c) Môi trường kinh tế bất lợi
Sự cản trở của kinh tế vĩ mô càng trở nên tồi tệ hơn. Lãi suất cao, lo ngại về lạm phát hoặc chính sách tiền tệ thắt chặt thường làm tình hình thị trường trở nên xấu hơn. Lấy năm 2022 làm ví dụ, chính sách tăng lãi suất mạnh mẽ của Cục Dự trữ Liên bang đã làm giảm đáng kể sức hấp dẫn của các tài sản rủi ro, bao gồm cả tiền điện tử.
Các chỉ số quan trọng để nhận diện giai đoạn thị trường Mặc dù không có chỉ số đơn lẻ nào có thể cung cấp độ chắc chắn 100%, nhưng các nhà giao dịch và nhà phân tích trong ngành vẫn dựa vào một số chỉ số quan trọng đã được kiểm chứng qua thời gian. Ngoài giá cả rõ ràng, hãy cùng phân tích các chỉ số khác mà bạn có thể tham khảo.
Khối lượng giao dịch tiết lộ sự tự tin đứng sau sự biến động giá.
Trong thị trường bò, giá tăng thường đi kèm với sự hỗ trợ mạnh mẽ từ khối lượng giao dịch. Nhiều người mua tham gia, tính thanh khoản của thị trường tăng lên, giúp xu hướng tăng trưởng được hỗ trợ mạnh mẽ.
Trong thời kỳ thị trường gấu, khối lượng giao dịch thường giảm đáng kể. Giá giảm đối mặt với áp lực mua yếu, thị trường thể hiện trạng thái không ai quan tâm.
Khối lượng giao dịch thấp cộng với giá giảm? Nếu bạn mong đợi một sự phục hồi của thị trường, đây chắc chắn không phải là tín hiệu tốt.
Dữ liệu ngành: Trong thời gian thị trường tăng giá năm 2021, Dogecoin đã trải qua sự bùng nổ về khối lượng giao dịch, khi giá của nó tăng lên 0,45 USD, quy mô giao dịch trong một ngày gần đạt 70 tỷ USD.
Công cụ quan trọng mà nhiều nhà đầu tư phụ thuộc là chỉ số sợ hãi và tham lam trong tiền điện tử. Chỉ số này đánh giá tâm lý của các nhà đầu tư là lạc quan ( tham lam ) hay bi quan ( sợ hãi ) thông qua việc theo dõi mức độ hoạt động trên mạng xã hội, sự biến động giá cả, xu hướng tìm kiếm trên Google và các yếu tố khác.
Tham lam cực độ thường xuất hiện ở khu vực đỉnh thị trường.
Nỗi sợ hãi cực độ có xu hướng xuất hiện gần đáy thị trường, nhưng có thể kéo dài trong một thời gian dài trong giai đoạn điều chỉnh sâu.
Hãy theo dõi diễn biến thị trường hàng ngày, nhưng đừng để nó hoàn toàn chi phối chiến lược đầu tư của bạn. Chỉ số tâm lý thị trường chỉ có thể phản ánh trạng thái hiện tại, chứ không phải là công cụ dự đoán chính xác cho tương lai.
Ngay cả khi không phải là chuyên gia phân tích kỹ thuật, bạn vẫn có thể nhận diện một số tín hiệu thị trường có giá trị.
Đường trung bình động: Khi giá ổn định trên đường trung bình động 200 ngày, thường được coi là tín hiệu tăng. Khi giá giảm xuống dưới đường trung bình này, thường báo hiệu rằng thị trường có thể đảo chiều. Xin lưu ý, đây là các công cụ đánh giá xu hướng dài hạn, không phải là chỉ báo được thiết kế cho giao dịch trong ngày.
Chỉ số sức mạnh tương đối ( RSI ): Chỉ số này được sử dụng để đo lường xem tài sản có đang trong trạng thái quá mua hay quá bán hay không: Khi chỉ số RSI vượt quá 70, điều này cho thấy thị trường có thể đã quá nóng và đối mặt với rủi ro điều chỉnh, trong khi khi chỉ số thấp hơn 30, điều này có thể có nghĩa là tài sản đã bị bán quá mức nghiêm trọng, có tiềm năng phục hồi cao.
Những điều này không phải là chân lý tuyệt đối, nhưng chúng giúp bạn cảm nhận được động lực của thị trường.
Đôi khi, động lực lớn nhất của thị trường không xuất hiện trên biểu đồ.
Các tín hiệu tăng giá có thể bao gồm:
Sự chấp nhận của các tổ chức lớn (chẳng hạn như BlackRock xin cấp ETF Bitcoin).
Tin tức về quy định thân thiện với doanh nghiệp tiền điện tử hoặc chiến thắng tại tòa.
Cột mốc công nghệ quan trọng (ví dụ như nâng cấp Ethereum hoặc ra mắt mạng lớp hai).
Đồng thời, tín hiệu giảm thường biểu hiện như sau:
Các biện pháp quản lý (SEC nhắm đến các sàn giao dịch chính).
Lỗ hổng bảo mật hoặc sự cố giao thức nổi bật.
Sự bất ổn toàn cầu - lạm phát, chiến tranh hoặc lây lan tài chính.
Một khi bạn đã hiểu các chỉ số cần chú ý, bước tiếp theo là xác định nơi để lấy những thông tin này. May mắn thay, trong lĩnh vực tiền điện tử có rất nhiều công cụ miễn phí, miễn là bạn biết cách tận dụng chúng.
Nếu bạn muốn hiểu sâu về xu hướng giá, các công cụ biểu đồ đáng tin cậy là không thể thiếu.
TradingView nổi bật với các biểu đồ có thể tùy chỉnh cao và nhiều chỉ báo kỹ thuật phong phú.
Cointelegraph cung cấp cái nhìn tổng quan rõ ràng về giá cả, vốn hóa thị trường và xu hướng khối lượng giao dịch, điều này đặc biệt hữu ích cho việc theo dõi các mã thông báo mới nổi hoặc có vốn hóa nhỏ.
Bạn có biết không? Công cụ biểu đồ của TradingView đã được tích hợp trực tiếp vào nhiều sàn giao dịch tiền điện tử hàng đầu toàn cầu, bao gồm Binance, Bybit, OKX và Bitget.
Thị trường tiền điện tử bị ảnh hưởng nhiều hơn bởi cảm xúc chứ không phải chỉ là các mô hình toán học thuần túy.
Các công cụ như LunarCrush chuyên theo dõi hoạt động trên mạng xã hội, động thái của các nhà lãnh đạo tư tưởng và xu hướng token nóng. Nếu Dogecoin lại tăng nhiệt độ, bạn rất có khả năng sẽ phát hiện dấu hiệu đầu tiên trên các nền tảng như vậy.
Bạn muốn tìm hiểu về xu hướng của các nhà đầu tư cá voi? Các nền tảng chuyên nghiệp như Glassnode và CryptoQuant có thể trình bày các dữ liệu quan trọng như dòng tiền trong ví, hoạt động của thợ đào và số dư trên sàn giao dịch. Những chỉ số này giống như "điện tâm đồ" của blockchain, giúp các nhà đầu tư có thể nắm bắt tín hiệu di chuyển vốn trước khi biến động giá xảy ra.
Hiểu thị trường là một chuyện, biết cách hành động dựa trên đó lại là một chuyện khác. Chiến lược đầu tư của bạn nên được điều chỉnh linh hoạt tùy thuộc vào việc đang trong giai đoạn tăng trưởng của thị trường hay đang phải sống sót trong giai đoạn giảm.
Theo dõi xu hướng: Khi nhiệt độ thị trường tăng cao, việc đi theo xu hướng thường là một quyết định khôn ngoan, nhưng phải duy trì kỷ luật nghiêm ngặt. Tập trung vào các tài sản trong kênh tăng trưởng mạnh, không bao giờ mù quáng theo đuổi xu hướng tăng mà không có kế hoạch hoàn chỉnh.
Chốt lời: Đặt mục tiêu rõ ràng và kiên quyết thực hiện. Khi thị trường chung có xu hướng tăng, dễ nảy sinh tâm lý tham lam, nhưng trong quá trình tăng giá, việc chốt lời từng phần có thể hiệu quả trong việc tránh trải nghiệm "tàu lượn cảm xúc" đáng tiếc: nhìn thấy lợi nhuận của mình nhanh chóng biến mất trong đợt điều chỉnh tiếp theo.
Quản lý rủi ro: Ngay cả trong thị trường bò cũng có thể xuất hiện sự điều chỉnh. Sử dụng lệnh dừng lỗ hoặc lệnh dừng lỗ theo dõi để khóa lợi nhuận và phòng ngừa những biến động bất ngờ. Biện pháp phòng ngừa này cuối cùng sẽ chứng minh giá trị của nó.
Bố trí phòng ngừa: Đôi khi, quyết định giao dịch thông minh nhất chính là không giao dịch. Chuyển một phần danh mục đầu tư sang stablecoin, hoặc tập trung nắm giữ các tài sản có độ biến động thấp như Bitcoin và Ethereum (ETH) có thể bảo toàn vốn một cách hiệu quả trong thời điểm thị trường hoảng loạn.
Phương pháp trung bình chi phí đô la (DCA): Cố gắng bắt đúng đáy thị trường? Rất khó khăn. Chiến lược DCA thông qua việc phân bổ thời gian khác nhau có thể giảm chi phí trung bình, giúp nhà đầu tư duy trì sự tham gia vào thị trường mà không phải gánh chịu quá nhiều rủi ro.
Tập trung vào cơ bản: Thị trường gấu sẽ loại bỏ tiếng ồn của thị trường. Những dự án có thể sống sót trong khó khăn thường có giá trị ứng dụng thực sự, đội ngũ mạnh mẽ và tầm nhìn phát triển lâu dài. Nếu bạn quyết định tiếp tục nắm giữ trong giai đoạn thị trường suy thoái, hãy đảm bảo rằng quyết định của bạn dựa trên những cơ sở hợp lý và đầy đủ.
Dù thị trường tiền điện tử không ngừng nghỉ trong các giai đoạn tăng giảm, nhưng điều đó không có nghĩa là bạn phải phản ứng với mỗi biến động. Xu hướng giá, tâm lý thị trường, sự thay đổi khối lượng giao dịch và phân tích cơ bản đều có thể giúp bạn xác định giai đoạn hiện tại của chu kỳ. Trang bị các công cụ phân tích phù hợp và giữ bình tĩnh, bạn có thể lọc bỏ tiếng ồn của thị trường và đưa ra quyết định rõ ràng.
Thị trường luôn ưu ái những nhà đầu tư đã chuẩn bị, và việc hiểu rõ mình đang ở trong lĩnh vực thị trường bò hay quốc gia thị trường gấu là một trong những công cụ đầu tư mạnh mẽ nhất mà bạn có.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
Là thị trường tăng hay Thị trường Bear? Làm thế nào để phân biệt sự khác nhau giữa hai loại?
Nguồn: Cointelegraph Nguyên văn: 《 Thị trường tăng hay thị trường giảm? Cách phân biệt sự khác biệt giữa hai loại thị trường 》
Bạn không chắc mình đang ở trong thị trường bò hay thị trường gấu? Hướng dẫn này phân tích cách phân biệt hai loại thị trường thông qua xu hướng giá, khối lượng giao dịch, tâm lý thị trường và dữ liệu trên chuỗi. Học cách nhận diện chu kỳ thị trường, chú ý đến những tín hiệu nào, và cách điều chỉnh chiến lược cho từng giai đoạn, giúp giao dịch của bạn trở nên thông minh hơn.
Thị trường tiền điện tử giống như một chiếc tàu lượn siêu tốc của cảm xúc, giá tăng vọt trong tháng này và giảm mạnh trong tháng sau. Nếu bạn từng bối rối không biết mình đang ở trong thị trường bò hay thị trường gấu, hãy yên tâm, bạn không đơn độc.
Nói ngắn gọn:
Thị trường tăng giá là khi giá tiếp tục tăng, tâm lý nhà đầu tư cao và thị trường nói chung tràn ngập bầu không khí của một tương lai tươi sáng. Nhìn lại cuối năm 2020 đến đầu năm 2021; Bitcoin (BTC) tăng vọt từ khoảng 10.000 đô la lên gần 70.000 đô la. Các dự án mới đang mọc lên, như thể mọi người từ anh họ đến tài xế Uber của bạn đang đầu tư vào tiền điện tử.
Ngược lại, thị trường gấu là giai đoạn mà giá liên tục giảm, các nhà đầu tư rút vốn ồ ạt, và tâm lý thị trường xấu đi một cách nhanh chóng. Trường hợp điển hình? Năm 2022. Sau khi đạt mức cao kỷ lục, thị trường đã quay ngoắt. Bitcoin giảm xuống dưới 20000 USD, các dự án liên tiếp sụp đổ (còn nhớ Terra không?), thậm chí các nhà giao dịch dày dạn kinh nghiệm cũng bắt đầu thảo luận về chủ đề "xây dựng trong thị trường gấu".
Việc hiểu rõ trạng thái thị trường hiện tại sẽ giúp bạn đưa ra những quyết định thông minh hơn, điều này chính là tầm quan trọng của nó. Bạn sẽ không muốn đầu tư mù quáng vào các đồng coin meme trong xu hướng giảm, và bạn cũng sẽ không muốn bán tháo một cách hoảng loạn trước khi thị trường sắp phục hồi.
Việc nhận diện chu kỳ thị trường có thể giúp bạn đầu tư một cách chiến lược hơn, quản lý rủi ro hiệu quả, và quan trọng nhất là duy trì sự ổn định về cảm xúc. Trong lĩnh vực tiền điện tử, việc kiểm soát cảm xúc chiếm một nửa thành công.
Bạn có biết không? Các "thương nhân da gấu" ở Anh thế kỷ 18 là những người bán khống sớm nhất, họ bán những chiếc da gấu chưa sở hữu, đặt cược rằng giá sẽ giảm. Câu châm ngôn "Đừng bao giờ bán da gấu trước khi bắt được gấu" đã được truyền lại từ đó, và cũng mang ý nghĩa tương tự. Thuật ngữ "bò" xuất hiện muộn hơn, không chỉ là đối lập với "gấu", mà còn được đặt tên vì hành động của bò tấn công khi sừng hướng lên trên.
Chắc chắn, tiền điện tử về bề mặt chỉ là "các con số trong biểu đồ". Nhưng phía sau nó chứa đựng những câu chuyện, tin tức và cảm xúc đang thay đổi của toàn bộ cộng đồng. Dưới đây là cách hiểu về chu kỳ tăng và giảm.
a) Giá liên tục tăng
Giá cả tăng lên trong thị trường bò là điều tất yếu. Điều quan trọng hơn là sự tăng trưởng này có tính bền vững, thường kéo dài hàng tuần hoặc hàng tháng. Bạn sẽ thấy các đồng coin chính tăng trưởng ổn định, và các đồng altcoin cũng theo đó mà tăng lên.
Ví dụ điển hình? Sự tăng vọt của Bitcoin từ khoảng 10.000 đô la lên 69.000 đô la trong năm 2020-2021. Đằng sau đợt tăng giá này là động lực mạnh mẽ, sự hỗ trợ của các tổ chức (Tesla, Strategy, v.v.), và tâm lý sợ bỏ lỡ đáng kể từ các nhà đầu tư nhỏ lẻ (FOMO).
Ví dụ như đồng Dogecoin đã tăng vọt nhờ vào meme vào đầu năm 2021, từ một sự chế nhạo lên đến 0,45 đô la, điều này là nhờ vào các tweet của Elon và sự ủng hộ nhiệt tình từ cộng đồng Reddit.
b) tâm lý nhà đầu tư tích cực
Khi nền tảng X tràn ngập bầu không khí vui vẻ, mọi người dự đoán BTC sẽ "bay lên mặt trăng", các dự án mới với định giá trên trời ngày càng xuất hiện, bạn có thể cảm nhận được tâm lý thị trường đã thực sự tăng cao. Vốn đang gia tăng nhanh chóng, thậm chí cả những khoản đầu tư rủi ro cao cũng được coi là cơ hội rõ ràng. Đây chính là dấu hiệu rõ ràng cho thấy tâm lý đầu tư tích cực đang tràn ngập thị trường.
c) Các chỉ số kinh tế có lợi
Thị trường bò thường đi kèm với môi trường lãi suất thấp, kênh tiếp cận tín dụng thuận tiện và điều kiện kinh tế thân thiện với công nghệ tổng thể. Ví dụ, trong thời kỳ thị trường bò năm 2020, các phiếu kích thích kinh tế trong thời kỳ đại dịch và việc vay mượn với chi phí thấp đã cung cấp cho cả nhà đầu tư cá nhân và tổ chức nhiều vốn hơn để đầu tư vào lĩnh vực tài sản số.
a) giá dài hạn giảm
Thị trường gấu thường kéo dài trong một khoảng thời gian dài. Giá giảm, sau đó tiếp tục giảm, mỗi lần hồi phục nhỏ đều bị cơn sóng bán tháo nuốt chửng. Nhớ lại "mùa đông tiền điện tử" năm 2018, Bitcoin đã giảm từ 20000 đô la xuống khoảng 3000 đô la.
Hoặc sự sụt giảm khốc liệt vào năm 2022, BTC đã giảm từ 69.000 USD xuống dưới 20.000 USD. Vụ sụp đổ lần đó không chỉ liên quan đến giá cả; nó được thúc đẩy bởi một loạt sự kiện sụp đổ như vụ scandal Terra-Luna, Celsius và FTX. Hiệu ứng domino tiếp tục lan rộng.
Không khí thị trường gấu thường khiến người ta cảm thấy như bữa tiệc đã kết thúc.
b) tâm lý nhà đầu tư tiêu cực
Trong giai đoạn thị trường gấu, tâm lý sợ hãi hoàn toàn chi phối. Các tiêu đề tin tức trở nên bi quan, mức độ hoạt động trên mạng xã hội giảm sút, ngay cả những người tin tưởng kiên định cũng bắt đầu nghi ngờ quan điểm đầu tư của mình. Các kênh huy động vốn co hẹp lại, đội ngũ phát triển biến mất, và những câu đùa về "rút lui thanh khoản" bắt đầu lan truyền trong cộng đồng.
c) Môi trường kinh tế bất lợi
Sự cản trở của kinh tế vĩ mô càng trở nên tồi tệ hơn. Lãi suất cao, lo ngại về lạm phát hoặc chính sách tiền tệ thắt chặt thường làm tình hình thị trường trở nên xấu hơn. Lấy năm 2022 làm ví dụ, chính sách tăng lãi suất mạnh mẽ của Cục Dự trữ Liên bang đã làm giảm đáng kể sức hấp dẫn của các tài sản rủi ro, bao gồm cả tiền điện tử.
Các chỉ số quan trọng để nhận diện giai đoạn thị trường Mặc dù không có chỉ số đơn lẻ nào có thể cung cấp độ chắc chắn 100%, nhưng các nhà giao dịch và nhà phân tích trong ngành vẫn dựa vào một số chỉ số quan trọng đã được kiểm chứng qua thời gian. Ngoài giá cả rõ ràng, hãy cùng phân tích các chỉ số khác mà bạn có thể tham khảo.
Khối lượng giao dịch tiết lộ sự tự tin đứng sau sự biến động giá.
Trong thị trường bò, giá tăng thường đi kèm với sự hỗ trợ mạnh mẽ từ khối lượng giao dịch. Nhiều người mua tham gia, tính thanh khoản của thị trường tăng lên, giúp xu hướng tăng trưởng được hỗ trợ mạnh mẽ.
Trong thời kỳ thị trường gấu, khối lượng giao dịch thường giảm đáng kể. Giá giảm đối mặt với áp lực mua yếu, thị trường thể hiện trạng thái không ai quan tâm.
Khối lượng giao dịch thấp cộng với giá giảm? Nếu bạn mong đợi một sự phục hồi của thị trường, đây chắc chắn không phải là tín hiệu tốt.
Dữ liệu ngành: Trong thời gian thị trường tăng giá năm 2021, Dogecoin đã trải qua sự bùng nổ về khối lượng giao dịch, khi giá của nó tăng lên 0,45 USD, quy mô giao dịch trong một ngày gần đạt 70 tỷ USD.
Công cụ quan trọng mà nhiều nhà đầu tư phụ thuộc là chỉ số sợ hãi và tham lam trong tiền điện tử. Chỉ số này đánh giá tâm lý của các nhà đầu tư là lạc quan ( tham lam ) hay bi quan ( sợ hãi ) thông qua việc theo dõi mức độ hoạt động trên mạng xã hội, sự biến động giá cả, xu hướng tìm kiếm trên Google và các yếu tố khác.
Tham lam cực độ thường xuất hiện ở khu vực đỉnh thị trường.
Nỗi sợ hãi cực độ có xu hướng xuất hiện gần đáy thị trường, nhưng có thể kéo dài trong một thời gian dài trong giai đoạn điều chỉnh sâu.
Hãy theo dõi diễn biến thị trường hàng ngày, nhưng đừng để nó hoàn toàn chi phối chiến lược đầu tư của bạn. Chỉ số tâm lý thị trường chỉ có thể phản ánh trạng thái hiện tại, chứ không phải là công cụ dự đoán chính xác cho tương lai.
Ngay cả khi không phải là chuyên gia phân tích kỹ thuật, bạn vẫn có thể nhận diện một số tín hiệu thị trường có giá trị.
Đường trung bình động: Khi giá ổn định trên đường trung bình động 200 ngày, thường được coi là tín hiệu tăng. Khi giá giảm xuống dưới đường trung bình này, thường báo hiệu rằng thị trường có thể đảo chiều. Xin lưu ý, đây là các công cụ đánh giá xu hướng dài hạn, không phải là chỉ báo được thiết kế cho giao dịch trong ngày.
Chỉ số sức mạnh tương đối ( RSI ): Chỉ số này được sử dụng để đo lường xem tài sản có đang trong trạng thái quá mua hay quá bán hay không: Khi chỉ số RSI vượt quá 70, điều này cho thấy thị trường có thể đã quá nóng và đối mặt với rủi ro điều chỉnh, trong khi khi chỉ số thấp hơn 30, điều này có thể có nghĩa là tài sản đã bị bán quá mức nghiêm trọng, có tiềm năng phục hồi cao.
Những điều này không phải là chân lý tuyệt đối, nhưng chúng giúp bạn cảm nhận được động lực của thị trường.
Đôi khi, động lực lớn nhất của thị trường không xuất hiện trên biểu đồ.
Các tín hiệu tăng giá có thể bao gồm:
Sự chấp nhận của các tổ chức lớn (chẳng hạn như BlackRock xin cấp ETF Bitcoin).
Tin tức về quy định thân thiện với doanh nghiệp tiền điện tử hoặc chiến thắng tại tòa.
Cột mốc công nghệ quan trọng (ví dụ như nâng cấp Ethereum hoặc ra mắt mạng lớp hai).
Đồng thời, tín hiệu giảm thường biểu hiện như sau:
Các biện pháp quản lý (SEC nhắm đến các sàn giao dịch chính).
Lỗ hổng bảo mật hoặc sự cố giao thức nổi bật.
Sự bất ổn toàn cầu - lạm phát, chiến tranh hoặc lây lan tài chính.
Một khi bạn đã hiểu các chỉ số cần chú ý, bước tiếp theo là xác định nơi để lấy những thông tin này. May mắn thay, trong lĩnh vực tiền điện tử có rất nhiều công cụ miễn phí, miễn là bạn biết cách tận dụng chúng.
Nếu bạn muốn hiểu sâu về xu hướng giá, các công cụ biểu đồ đáng tin cậy là không thể thiếu.
TradingView nổi bật với các biểu đồ có thể tùy chỉnh cao và nhiều chỉ báo kỹ thuật phong phú.
Cointelegraph cung cấp cái nhìn tổng quan rõ ràng về giá cả, vốn hóa thị trường và xu hướng khối lượng giao dịch, điều này đặc biệt hữu ích cho việc theo dõi các mã thông báo mới nổi hoặc có vốn hóa nhỏ.
Bạn có biết không? Công cụ biểu đồ của TradingView đã được tích hợp trực tiếp vào nhiều sàn giao dịch tiền điện tử hàng đầu toàn cầu, bao gồm Binance, Bybit, OKX và Bitget.
Thị trường tiền điện tử bị ảnh hưởng nhiều hơn bởi cảm xúc chứ không phải chỉ là các mô hình toán học thuần túy.
Các công cụ như LunarCrush chuyên theo dõi hoạt động trên mạng xã hội, động thái của các nhà lãnh đạo tư tưởng và xu hướng token nóng. Nếu Dogecoin lại tăng nhiệt độ, bạn rất có khả năng sẽ phát hiện dấu hiệu đầu tiên trên các nền tảng như vậy.
Bạn muốn tìm hiểu về xu hướng của các nhà đầu tư cá voi? Các nền tảng chuyên nghiệp như Glassnode và CryptoQuant có thể trình bày các dữ liệu quan trọng như dòng tiền trong ví, hoạt động của thợ đào và số dư trên sàn giao dịch. Những chỉ số này giống như "điện tâm đồ" của blockchain, giúp các nhà đầu tư có thể nắm bắt tín hiệu di chuyển vốn trước khi biến động giá xảy ra.
Hiểu thị trường là một chuyện, biết cách hành động dựa trên đó lại là một chuyện khác. Chiến lược đầu tư của bạn nên được điều chỉnh linh hoạt tùy thuộc vào việc đang trong giai đoạn tăng trưởng của thị trường hay đang phải sống sót trong giai đoạn giảm.
Theo dõi xu hướng: Khi nhiệt độ thị trường tăng cao, việc đi theo xu hướng thường là một quyết định khôn ngoan, nhưng phải duy trì kỷ luật nghiêm ngặt. Tập trung vào các tài sản trong kênh tăng trưởng mạnh, không bao giờ mù quáng theo đuổi xu hướng tăng mà không có kế hoạch hoàn chỉnh.
Chốt lời: Đặt mục tiêu rõ ràng và kiên quyết thực hiện. Khi thị trường chung có xu hướng tăng, dễ nảy sinh tâm lý tham lam, nhưng trong quá trình tăng giá, việc chốt lời từng phần có thể hiệu quả trong việc tránh trải nghiệm "tàu lượn cảm xúc" đáng tiếc: nhìn thấy lợi nhuận của mình nhanh chóng biến mất trong đợt điều chỉnh tiếp theo.
Quản lý rủi ro: Ngay cả trong thị trường bò cũng có thể xuất hiện sự điều chỉnh. Sử dụng lệnh dừng lỗ hoặc lệnh dừng lỗ theo dõi để khóa lợi nhuận và phòng ngừa những biến động bất ngờ. Biện pháp phòng ngừa này cuối cùng sẽ chứng minh giá trị của nó.
Bố trí phòng ngừa: Đôi khi, quyết định giao dịch thông minh nhất chính là không giao dịch. Chuyển một phần danh mục đầu tư sang stablecoin, hoặc tập trung nắm giữ các tài sản có độ biến động thấp như Bitcoin và Ethereum (ETH) có thể bảo toàn vốn một cách hiệu quả trong thời điểm thị trường hoảng loạn.
Phương pháp trung bình chi phí đô la (DCA): Cố gắng bắt đúng đáy thị trường? Rất khó khăn. Chiến lược DCA thông qua việc phân bổ thời gian khác nhau có thể giảm chi phí trung bình, giúp nhà đầu tư duy trì sự tham gia vào thị trường mà không phải gánh chịu quá nhiều rủi ro.
Tập trung vào cơ bản: Thị trường gấu sẽ loại bỏ tiếng ồn của thị trường. Những dự án có thể sống sót trong khó khăn thường có giá trị ứng dụng thực sự, đội ngũ mạnh mẽ và tầm nhìn phát triển lâu dài. Nếu bạn quyết định tiếp tục nắm giữ trong giai đoạn thị trường suy thoái, hãy đảm bảo rằng quyết định của bạn dựa trên những cơ sở hợp lý và đầy đủ.
Dù thị trường tiền điện tử không ngừng nghỉ trong các giai đoạn tăng giảm, nhưng điều đó không có nghĩa là bạn phải phản ứng với mỗi biến động. Xu hướng giá, tâm lý thị trường, sự thay đổi khối lượng giao dịch và phân tích cơ bản đều có thể giúp bạn xác định giai đoạn hiện tại của chu kỳ. Trang bị các công cụ phân tích phù hợp và giữ bình tĩnh, bạn có thể lọc bỏ tiếng ồn của thị trường và đưa ra quyết định rõ ràng.
Thị trường luôn ưu ái những nhà đầu tư đã chuẩn bị, và việc hiểu rõ mình đang ở trong lĩnh vực thị trường bò hay quốc gia thị trường gấu là một trong những công cụ đầu tư mạnh mẽ nhất mà bạn có.
Giao dịch vui vẻ!