Phân tích chu kỳ thị trường tiền điện tử: Thị trường tăng này sẽ kết thúc khi nào?
Thị trường tiền điện tử dường như đang bước vào giai đoạn tăng trưởng mạnh mẽ. Giá Bitcoin tăng đã kéo theo sự tăng trưởng của toàn bộ thị trường. Tuy nhiên, các nhà đầu tư đang suy nghĩ về một vấn đề then chốt: Thị trường tăng sẽ kết thúc khi nào, và khi nào là thời điểm tốt nhất để khóa lợi nhuận? Bằng cách phân tích chu kỳ thị trường và các cấp độ thanh khoản, có thể chúng ta sẽ tìm ra một số câu trả lời.
Chu kỳ thị trường là hiện tượng lặp lại trong lĩnh vực tài chính, và thị trường tiền điện tử cũng không phải là ngoại lệ. Những chu kỳ này phản ánh sự thay đổi về tính thanh khoản giữa các loại tài sản khác nhau cũng như hành vi của nhà đầu tư theo thời gian.
Bốn giai đoạn của chu kỳ thị trường tăng tiền điện tử
Giai đoạn 1: Dòng tiền pháp định vào Bitcoin
Mỗi chu kỳ thị trường tăng thường bắt đầu bằng việc nguồn vốn mới vào thị trường tiền điện tử thông qua Bitcoin. Các nhà đầu tư tổ chức, quỹ phòng hộ và các nhà đầu tư cá nhân thận trọng xem Bitcoin là cách an toàn và đáng tin cậy nhất để bước vào lĩnh vực mã hóa. Là tài sản mã hóa được công nhận nhất và có tính thanh khoản cao nhất, Bitcoin trở thành sự lựa chọn hàng đầu cho cả người mới bắt đầu và các quỹ lớn. Sự đổ vào của nguồn vốn này đã đẩy giá Bitcoin lên, tạo ra bầu không khí cho toàn bộ thị trường.
Giai đoạn 2: Vốn từ Bitcoin chảy vào các đồng thay thế lớn
Khi Bitcoin bắt đầu thị trường tăng, các nhà đầu tư bắt đầu chuyển sự chú ý sang các đồng thay thế lớn như ETH, SOL, BNB để tìm kiếm lợi nhuận cao hơn. Địa vị thống trị của Bitcoin trên thị trường bắt đầu giảm, đánh dấu sự khởi đầu của mùa đồng thay thế toàn diện. Ví dụ, trong mùa tăng giá năm 2021, sau khi Bitcoin đạt đỉnh vào tháng 3, tổng vốn hóa thị trường của các đồng thay thế đã tăng 95% trong hai tháng tiếp theo, đạt đỉnh vào tháng 5.
Giai đoạn thứ ba: Dòng tiền vào các mã hóa vốn hóa tầm trung và token phổ biến
Khi niềm tin và sự nhiệt tình của thị trường tăng lên, sự chú ý của nhà đầu tư chuyển sang các token nhỏ hơn, có tính thanh khoản thấp hơn nhưng được coi là có tiềm năng cao. Họ đầu cơ vào các dự án có vốn hóa trung bình, kỳ vọng nhận được lợi nhuận gấp 10 hoặc thậm chí 100 lần. Sự biến động của thị trường gia tăng, tâm lý tham lam và FOMO bắt đầu lan rộng. Mặc dù một số token đã mang lại lợi nhuận khổng lồ, nhưng cũng có một số nhanh chóng biến mất.
Giai đoạn thứ tư: Tiền meme trở thành tâm điểm của thị trường
Khi lý trí nhường chỗ cho sự cuồng nhiệt, những đồng tiền meme như DOGE, SHIB và PEPE trở thành thú cưng mới của thị trường. Các loại token này thường thiếu các yếu tố cơ bản thực sự, và giá của chúng hoàn toàn được điều khiển bởi cảm xúc, sự ủng hộ của người nổi tiếng và độ nóng trên mạng xã hội. Sự gia tăng hoạt động của đồng meme thường báo hiệu đỉnh điểm của sự cuồng nhiệt, cho thấy chu kỳ thị trường đã đạt đến đỉnh điểm và rủi ro đã quá cao.
Theo dữ liệu lịch sử, đỉnh giá trị thị trường của các đồng tiền meme thường đánh dấu sự sụt giảm sắp tới của toàn bộ thị trường tiền điện tử. Ví dụ, vào tháng 10 năm 2021, tổng giá trị thị trường của các đồng tiền meme bắt đầu giảm, và vào đầu tháng 11, Bitcoin đã đạt đỉnh cuối cùng trước khi ngay lập tức bắt đầu giảm.
Đồng tiền meme tại sao lại báo hiệu sự kết thúc của chu kỳ thị trường tăng
Coin meme đánh dấu giai đoạn cuối của thị trường tăng mã hóa, vì chúng phản ánh việc các nhà đầu tư từ quyết định lý trí chuyển sang cảm xúc. Lúc này, phân tích cơ bản nhường chỗ cho tâm lý đầu cơ thuần túy, chủ yếu là lòng tham. Một số token gần như không có giá trị thực dụng bắt đầu thống trị khối lượng giao dịch chỉ vì chúng nổi bật trên mạng xã hội hoặc được cộng đồng ủng hộ.
Từ lịch sử来看, mô hình này lặp lại trong mỗi đợt tăng giá lớn. Năm 2017, đó là những dự án ICO chất lượng thấp thiếu sản phẩm thực chất. Vào nửa cuối năm 2021, SHIB đã tăng 1200% trong đợt tăng giá thứ hai của thị trường tiền điện tử và bắt đầu giảm vào cuối tháng 10. Điều này đã xảy ra trước sự giảm giá của Bitcoin vào đầu tháng 11 hai tuần, cung cấp cho nhà đầu tư một tín hiệu cảnh báo quan trọng.
Mỗi khi một cơn sốt mã hóa mới xuất hiện, đều đi kèm với sự tham gia quá mức của các nhà đầu tư nhỏ lẻ, tỷ lệ thị trường Bitcoin giảm mạnh, cuối cùng dẫn đến sự sụt giảm giá của toàn bộ thị trường. Những đồng coin meme trong các cơn sốt mã hóa trước đây đã thu hút làn sóng thanh khoản mới nhất, những nguồn vốn này thường đến từ các nhà đầu tư thiếu kinh nghiệm, những người theo đuổi lợi nhuận nhanh chóng, điều này cho thấy thị trường đã quá nóng.
Phân tích tình hình thị trường hiện tại
Từ tổng giá trị thị trường tiền điện tử, chúng ta có thể quan sát thấy sự bứt phá của hình dạng cốc và tay cầm, sau đó thành công vượt qua hình dạng đầu và vai. Cả hai đều là hình thái tăng giá, mục tiêu đều ở mức 4,15 nghìn tỷ đô la. Điều này có nghĩa là thị trường mã hóa có thể còn khoảng 15% tiềm năng tăng trưởng. Tình hình của các đồng thay thế (không bao gồm Bitcoin) tương tự, giá đã bứt phá hình dạng cốc và tay cầm, mục tiêu giá trị thị trường đạt 1,8 nghìn tỷ đô la, có thể còn 37% không gian tăng trưởng.
Về giá trị thị trường của đồng tiền meme, chúng ta có thể thấy rằng có một chu kỳ điều chỉnh và tăng trưởng diễn ra mỗi bốn năm. Giá thường sẽ điều chỉnh giảm hơn 80%, sau đó lại tăng hàng nghìn phần trăm. Hiện tại, giá trị thị trường đang thoát khỏi giai đoạn điều chỉnh, vì vậy có thể mong đợi sự tăng trưởng tiếp theo cho đến khi đạt 1 triệu tỷ USD, gần đến bờ vực của chu kỳ cuồng nhiệt. Đây là một tín hiệu tích cực cho thị trường tiền điện tử hiện tại và có thể là thời điểm tốt để xem xét việc khóa lợi nhuận.
Tuy nhiên, trong chu kỳ này, meme coin có thể không trở thành sức mạnh dẫn dắt cơn sốt đầu cơ. Ngược lại, việc mã hóa tài sản thực (RWA) có thể trở thành câu chuyện mới của thị trường. Nhiều nền tảng giao dịch nổi tiếng đang hoặc có kế hoạch ra mắt dịch vụ giao dịch cổ phiếu mã hóa, điều này có thể dẫn dắt một cơn sốt thị trường mới.
Từ góc độ phân tích kỹ thuật, tổng vốn hóa thị trường RWA trước đây đã giảm 86%, sau đó lại tăng vọt 4500%. Hiện tại, mức điều chỉnh đã đạt -93%, giá đang vượt qua giai đoạn này, cho thấy khả năng tăng thêm 300%, đạt tiềm năng vốn hóa thị trường 1 nghìn tỷ đô la. Nếu như đồng meme là đỉnh cao của sự đầu cơ trong chu kỳ trước, thì RWA có thể là tín hiệu chốt lời trong chu kỳ này.
Kết luận
Diễn biến của tiền mã hóa có sự thay đổi theo chu kỳ, những chu kỳ này phần lớn phụ thuộc vào dòng tiền từ các dự án có vốn hóa lớn chuyển sang các dự án có vốn hóa nhỏ. Mặc dù không thể dự đoán chính xác đỉnh và đáy, nhưng việc hiểu cấu trúc của chu kỳ thị trường tăng dựa trên tâm lý con người sẽ giúp nhà đầu tư tìm ra thời điểm vào và ra tốt nhất trong thị trường tiền điện tử. Theo dõi dòng tiền, nhận diện xu hướng và dấu hiệu cuồng nhiệt, và luôn lập kế hoạch chốt lời, đó là những chiến lược quan trọng để thành công trong thị trường tiền điện tử.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
10 thích
Phần thưởng
10
5
Đăng lại
Chia sẻ
Bình luận
0/400
MetaNeighbor
· 7giờ trước
Ai còn đang chờ đợi đỉnh? Dù sao thì tôi cũng đã chạy trước.
Xem bản gốcTrả lời0
LiquidityOracle
· 7giờ trước
Một đống nhà phân tích lại đang nói về đỉnh? Giảm rồi hãy nói!
Xem bản gốcTrả lời0
BrokenYield
· 8giờ trước
lmao một phân tích chu kỳ khác... dòng tiền thông minh đã được định vị từ tuần trước thật ra
Xem bản gốcTrả lời0
Layer2Arbitrageur
· 8giờ trước
meh, đã chạy một số mô phỏng delta-neutral... đỉnh không gần chút nào. bạn đang bỏ lỡ 300-400bps alpha nếu bạn thoát ngay bây giờ
Phân tích thị trường tăng mã hóa: Dòng tiền từ Bitcoin đến RWA và các điểm chuyển đổi chu kỳ
Phân tích chu kỳ thị trường tiền điện tử: Thị trường tăng này sẽ kết thúc khi nào?
Thị trường tiền điện tử dường như đang bước vào giai đoạn tăng trưởng mạnh mẽ. Giá Bitcoin tăng đã kéo theo sự tăng trưởng của toàn bộ thị trường. Tuy nhiên, các nhà đầu tư đang suy nghĩ về một vấn đề then chốt: Thị trường tăng sẽ kết thúc khi nào, và khi nào là thời điểm tốt nhất để khóa lợi nhuận? Bằng cách phân tích chu kỳ thị trường và các cấp độ thanh khoản, có thể chúng ta sẽ tìm ra một số câu trả lời.
Chu kỳ thị trường là hiện tượng lặp lại trong lĩnh vực tài chính, và thị trường tiền điện tử cũng không phải là ngoại lệ. Những chu kỳ này phản ánh sự thay đổi về tính thanh khoản giữa các loại tài sản khác nhau cũng như hành vi của nhà đầu tư theo thời gian.
Bốn giai đoạn của chu kỳ thị trường tăng tiền điện tử
Giai đoạn 1: Dòng tiền pháp định vào Bitcoin
Mỗi chu kỳ thị trường tăng thường bắt đầu bằng việc nguồn vốn mới vào thị trường tiền điện tử thông qua Bitcoin. Các nhà đầu tư tổ chức, quỹ phòng hộ và các nhà đầu tư cá nhân thận trọng xem Bitcoin là cách an toàn và đáng tin cậy nhất để bước vào lĩnh vực mã hóa. Là tài sản mã hóa được công nhận nhất và có tính thanh khoản cao nhất, Bitcoin trở thành sự lựa chọn hàng đầu cho cả người mới bắt đầu và các quỹ lớn. Sự đổ vào của nguồn vốn này đã đẩy giá Bitcoin lên, tạo ra bầu không khí cho toàn bộ thị trường.
Giai đoạn 2: Vốn từ Bitcoin chảy vào các đồng thay thế lớn
Khi Bitcoin bắt đầu thị trường tăng, các nhà đầu tư bắt đầu chuyển sự chú ý sang các đồng thay thế lớn như ETH, SOL, BNB để tìm kiếm lợi nhuận cao hơn. Địa vị thống trị của Bitcoin trên thị trường bắt đầu giảm, đánh dấu sự khởi đầu của mùa đồng thay thế toàn diện. Ví dụ, trong mùa tăng giá năm 2021, sau khi Bitcoin đạt đỉnh vào tháng 3, tổng vốn hóa thị trường của các đồng thay thế đã tăng 95% trong hai tháng tiếp theo, đạt đỉnh vào tháng 5.
Giai đoạn thứ ba: Dòng tiền vào các mã hóa vốn hóa tầm trung và token phổ biến
Khi niềm tin và sự nhiệt tình của thị trường tăng lên, sự chú ý của nhà đầu tư chuyển sang các token nhỏ hơn, có tính thanh khoản thấp hơn nhưng được coi là có tiềm năng cao. Họ đầu cơ vào các dự án có vốn hóa trung bình, kỳ vọng nhận được lợi nhuận gấp 10 hoặc thậm chí 100 lần. Sự biến động của thị trường gia tăng, tâm lý tham lam và FOMO bắt đầu lan rộng. Mặc dù một số token đã mang lại lợi nhuận khổng lồ, nhưng cũng có một số nhanh chóng biến mất.
Giai đoạn thứ tư: Tiền meme trở thành tâm điểm của thị trường
Khi lý trí nhường chỗ cho sự cuồng nhiệt, những đồng tiền meme như DOGE, SHIB và PEPE trở thành thú cưng mới của thị trường. Các loại token này thường thiếu các yếu tố cơ bản thực sự, và giá của chúng hoàn toàn được điều khiển bởi cảm xúc, sự ủng hộ của người nổi tiếng và độ nóng trên mạng xã hội. Sự gia tăng hoạt động của đồng meme thường báo hiệu đỉnh điểm của sự cuồng nhiệt, cho thấy chu kỳ thị trường đã đạt đến đỉnh điểm và rủi ro đã quá cao.
Theo dữ liệu lịch sử, đỉnh giá trị thị trường của các đồng tiền meme thường đánh dấu sự sụt giảm sắp tới của toàn bộ thị trường tiền điện tử. Ví dụ, vào tháng 10 năm 2021, tổng giá trị thị trường của các đồng tiền meme bắt đầu giảm, và vào đầu tháng 11, Bitcoin đã đạt đỉnh cuối cùng trước khi ngay lập tức bắt đầu giảm.
Đồng tiền meme tại sao lại báo hiệu sự kết thúc của chu kỳ thị trường tăng
Coin meme đánh dấu giai đoạn cuối của thị trường tăng mã hóa, vì chúng phản ánh việc các nhà đầu tư từ quyết định lý trí chuyển sang cảm xúc. Lúc này, phân tích cơ bản nhường chỗ cho tâm lý đầu cơ thuần túy, chủ yếu là lòng tham. Một số token gần như không có giá trị thực dụng bắt đầu thống trị khối lượng giao dịch chỉ vì chúng nổi bật trên mạng xã hội hoặc được cộng đồng ủng hộ.
Từ lịch sử来看, mô hình này lặp lại trong mỗi đợt tăng giá lớn. Năm 2017, đó là những dự án ICO chất lượng thấp thiếu sản phẩm thực chất. Vào nửa cuối năm 2021, SHIB đã tăng 1200% trong đợt tăng giá thứ hai của thị trường tiền điện tử và bắt đầu giảm vào cuối tháng 10. Điều này đã xảy ra trước sự giảm giá của Bitcoin vào đầu tháng 11 hai tuần, cung cấp cho nhà đầu tư một tín hiệu cảnh báo quan trọng.
Mỗi khi một cơn sốt mã hóa mới xuất hiện, đều đi kèm với sự tham gia quá mức của các nhà đầu tư nhỏ lẻ, tỷ lệ thị trường Bitcoin giảm mạnh, cuối cùng dẫn đến sự sụt giảm giá của toàn bộ thị trường. Những đồng coin meme trong các cơn sốt mã hóa trước đây đã thu hút làn sóng thanh khoản mới nhất, những nguồn vốn này thường đến từ các nhà đầu tư thiếu kinh nghiệm, những người theo đuổi lợi nhuận nhanh chóng, điều này cho thấy thị trường đã quá nóng.
Phân tích tình hình thị trường hiện tại
Từ tổng giá trị thị trường tiền điện tử, chúng ta có thể quan sát thấy sự bứt phá của hình dạng cốc và tay cầm, sau đó thành công vượt qua hình dạng đầu và vai. Cả hai đều là hình thái tăng giá, mục tiêu đều ở mức 4,15 nghìn tỷ đô la. Điều này có nghĩa là thị trường mã hóa có thể còn khoảng 15% tiềm năng tăng trưởng. Tình hình của các đồng thay thế (không bao gồm Bitcoin) tương tự, giá đã bứt phá hình dạng cốc và tay cầm, mục tiêu giá trị thị trường đạt 1,8 nghìn tỷ đô la, có thể còn 37% không gian tăng trưởng.
Về giá trị thị trường của đồng tiền meme, chúng ta có thể thấy rằng có một chu kỳ điều chỉnh và tăng trưởng diễn ra mỗi bốn năm. Giá thường sẽ điều chỉnh giảm hơn 80%, sau đó lại tăng hàng nghìn phần trăm. Hiện tại, giá trị thị trường đang thoát khỏi giai đoạn điều chỉnh, vì vậy có thể mong đợi sự tăng trưởng tiếp theo cho đến khi đạt 1 triệu tỷ USD, gần đến bờ vực của chu kỳ cuồng nhiệt. Đây là một tín hiệu tích cực cho thị trường tiền điện tử hiện tại và có thể là thời điểm tốt để xem xét việc khóa lợi nhuận.
Tuy nhiên, trong chu kỳ này, meme coin có thể không trở thành sức mạnh dẫn dắt cơn sốt đầu cơ. Ngược lại, việc mã hóa tài sản thực (RWA) có thể trở thành câu chuyện mới của thị trường. Nhiều nền tảng giao dịch nổi tiếng đang hoặc có kế hoạch ra mắt dịch vụ giao dịch cổ phiếu mã hóa, điều này có thể dẫn dắt một cơn sốt thị trường mới.
Từ góc độ phân tích kỹ thuật, tổng vốn hóa thị trường RWA trước đây đã giảm 86%, sau đó lại tăng vọt 4500%. Hiện tại, mức điều chỉnh đã đạt -93%, giá đang vượt qua giai đoạn này, cho thấy khả năng tăng thêm 300%, đạt tiềm năng vốn hóa thị trường 1 nghìn tỷ đô la. Nếu như đồng meme là đỉnh cao của sự đầu cơ trong chu kỳ trước, thì RWA có thể là tín hiệu chốt lời trong chu kỳ này.
Kết luận
Diễn biến của tiền mã hóa có sự thay đổi theo chu kỳ, những chu kỳ này phần lớn phụ thuộc vào dòng tiền từ các dự án có vốn hóa lớn chuyển sang các dự án có vốn hóa nhỏ. Mặc dù không thể dự đoán chính xác đỉnh và đáy, nhưng việc hiểu cấu trúc của chu kỳ thị trường tăng dựa trên tâm lý con người sẽ giúp nhà đầu tư tìm ra thời điểm vào và ra tốt nhất trong thị trường tiền điện tử. Theo dõi dòng tiền, nhận diện xu hướng và dấu hiệu cuồng nhiệt, và luôn lập kế hoạch chốt lời, đó là những chiến lược quan trọng để thành công trong thị trường tiền điện tử.