WOOFi là một sàn giao dịch phi tập trung xuyên chuỗi, nơi người dùng có thể hoán đổi, kiếm thu nhập và đặt cọc tài sản trên 10 chuỗi khác nhau. Sàn giao dịch sử dụng thuật toán tạo thị trường hoạt động tổng hợp mới (sPMM) để định giá tài sản, hoạt động như một nhà tạo lập thị trường bằng cách truy xuất dữ liệu sổ đặt hàng từ các sàn giao dịch tập trung cũng như cơ chế phòng ngừa rủi ro tinh vi. Điều này cho phép định giá chính xác hơn, thanh khoản hiệu quả hơn, giảm thiểu tổn thất và bảo vệ chống lại các giao dịch đấu giá so với các cơ chế tạo thị trường tự động truyền thống (AMM).
Trong năm qua, WOOFi đã tích cực theo đuổi các chiến lược mở rộng chuỗi chéo tích cực và thường là một trong những sàn giao dịch phi tập trung không phải bản địa đầu tiên trên các chuỗi tương thích EVM mới ra mắt.
Thông qua khai thác WOOFi, WOOFi cung cấp Supercharger Earn Vaults, một sản phẩm năng suất một chiều không gây ra tổn thất vô thường. Supercharger Earn Vaults, về cơ bản là một sản phẩm cho vay thấp, tương tự như cho vay Maple, có thể tạo ra lợi nhuận thực sự.
Chủ sở hữu mã thông báo WOO có thể hưởng lợi từ các khoản phí giao thức này thông qua đặt cược WOOFi. Đặt cọc WOOFi cho phép người dùng đặt cược WOO trên nhiều chuỗi và kiếm phí giao thức, lợi suất của người đặt cọc WOO vẫn ở mức khoảng 4% và phần thưởng được phân phối bằng USDC.
Trong tháng qua, WOOFi đã đạt khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày là 13,63 triệu đô la, khiến nó trở thành sàn giao dịch phi tập trung lớn thứ 20 trong không gian blockchain theo khối lượng giao dịch. Ngoài ra, WOOFi có trung bình khoảng 7.000 nhà giao dịch hoạt động hàng ngày trong giai đoạn này.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095912/v4pyol6wud3pemkc!webp)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://upload.techflowpost.com/upload/images/20231011/2023101112494446883057.jpg)
Cơ chế giao dịch
Sàn giao dịch WOOFi sử dụng thuật toán sPMM, được thiết kế để mô phỏng báo giá, chênh lệch giá mua-bán và độ sâu thị trường trên các sàn giao dịch tập trung! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100114/jb6wu4h8syjiupfw!webp)
Ngược lại, hầu hết các sàn giao dịch phi tập trung hoạt động như các nhà tạo lập thị trường tự động (AMM) và sử dụng mô hình tạo lập thị trường sản phẩm không đổi. Các mô hình này dựa vào hàm xy = k để tính giá giữa hai mã thông báo dựa trên số dư dự trữ có sẵn (x và y) của mỗi mã thông báo. Đường cong này dựa trên nguyên tắc giao dịch không được thay đổi tích (k) của một cặp số dư dự trữ (x và y). Theo công thức sản phẩm không đổi, giá của mã thông báo x được tính bằng giá x = mã thông báo dự trữ y / mã thông báo dự trữ x.
Mặt khác, thuật toán sPMM nhận dữ liệu sổ lệnh từ các sàn giao dịch tập trung và sử dụng giá trung bình (P0) (trung bình của giá mua và giá bán), (các) chênh lệch giá mua-bán (tỷ lệ chênh lệch giữa giá bán và giá mua và giá trung bình) và trượt giá để xác định giá giao dịch.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095912/kysfag2g47fje04k!webp)
Các sàn giao dịch tập trung nơi các nguồn dữ liệu sổ đặt hàng được lựa chọn bởi nhà tạo lập thị trường, tùy thuộc vào nơi nhà tạo lập thị trường chọn để phòng ngừa rủi ro. Sử dụng oracle giá on-chain tùy chỉnh để nhận dữ liệu. Nhà tiên tri tích cực đẩy mạnh cập nhật giá; Điều này có nghĩa là khi giá của một sàn giao dịch tập trung thay đổi, giá mới sẽ thay thế giá cũ. Khi người dùng thực hiện trao đổi, họ nhận được giá dựa trên các thông số hợp lệ mới nhất trên chuỗi. Dữ liệu on-chain được cập nhật theo quyết định của nhà tạo lập thị trường dựa trên độ lệch giá, thường là khoảng 0,1% (tức là được cập nhật khi giá thay đổi 0,1%).
Ngoài dữ liệu chênh lệch giá trung bình và giá mua-bán, WOOFi sử dụng hệ số trượt giá (k) để mô phỏng tính thanh khoản của các sàn giao dịch tập trung trích xuất dữ liệu sổ lệnh. Nó được sử dụng để đảm bảo rằng trượt giá trên chuỗi khớp với trượt giá trên sổ lệnh trao đổi tập trung, tức là người dùng thực hiện cùng một giao dịch trên cả sàn giao dịch tập trung và sàn giao dịch WOOFi gặp phải trượt giá tương tự.
Hệ số trượt giá đảm bảo rằng báo giá trên chuỗi đủ cạnh tranh để thu hút lưu lượng truy cập tổng hợp, đồng thời quản lý rủi ro liên quan đến bảo hiểm rủi ro lưu lượng truy cập trên chuỗi để duy trì tính trung lập và lợi nhuận của thị trường.
Giá của tài sản X:
AMM:
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095913/4am2e4t85qogb6n4!webp)
Trong đó: y là số dư của token y trong pool và x là số dư của token x trong pool
Hoán đổi WOOFi:
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/9ncxwj4hjqldeoxg!webp)
Dưới đây là tổng quan về công việc của WOOFi Swap:
Ví dụ: người dùng muốn mua ETH bằng USDC:
Người dùng bắt đầu giao dịch mua ETH bằng USDC.
Thuật toán sPMM thu thập dữ liệu chênh lệch giá trung bình và giá mua-bán từ sổ lệnh của các sàn giao dịch tập trung thông qua một nhà tiên tri giá trên chuỗi tùy chỉnh.
Ước tính số lượng người dùng ETH sẽ nhận được dựa trên chênh lệch giá mua-bán và tính thanh khoản để khớp với các sàn giao dịch tập trung.
Người dùng nhận ETH thông qua nhóm thanh khoản và thanh toán USDC.
Người quản lý hồ bơi sPMM phòng ngừa, đảm nhận vị trí tương tự như người dùng để duy trì tính trung lập của thị trường. (tức là vì nhà tạo lập thị trường bán ETH để lấy USDC, họ mua ETH để thanh toán USDC hoặc sử dụng các công cụ khác như hợp đồng vĩnh viễn để tăng vị thế ETH của họ).
Thông tin cơ bản về sàn giao dịch WOOFi
Giảm thiểu tổn thất vô thường
Người dùng cung cấp thanh khoản cho các AMM truyền thống phải đối mặt với tổn thất vô thường đáng kể. Các nhóm AMM được tái cân bằng bởi các nhà giao dịch chênh lệch giá mua các mã thông báo được định giá thấp hơn và bán các mã thông báo được định giá quá cao cho đến khi giá AMM khớp với thị trường rộng lớn hơn. Phần lợi nhuận này được rút từ các nhà cung cấp thanh khoản, những người chịu tổn thất vô thường, chịu được trượt giá âm để điều chỉnh lại số dư trong nhóm.
Trong mô hình sPMM, tiền gửi của người dùng được quản lý bởi người quản lý sPMM. Không có luồng chênh lệch giá độc hại, tức là không có nhà giao dịch chênh lệch giá nào rút lợi nhuận từ các nhà cung cấp thanh khoản. Người quản lý sPMM bảo vệ các vị thế của mình để duy trì tính trung lập của thị trường, vì vậy ngay cả khi nhóm hoán đổi mất cân bằng, nó có thể bao gồm tài sản bằng cách thực hiện các vị trí trên WOO X.
Chẳng hạn:
Người dùng mua 20.000 ETH từ WOOFi Swap với giá 10 USDC.
Về mặt lý thuyết, các pool sẽ không cân bằng, với ít ETH hơn và nhiều USDC hơn.
Các nhà quản lý sPMM phòng ngừa vị thế của họ bằng cách mua 10 ETH ngoài chuỗi để bù đắp sự mất cân bằng.
Phòng chống MEV
Vì WOOFi Swap không sử dụng mô hình định giá AMM, tức là giá không đến từ nhóm tài sản cơ bản, nó không bị ảnh hưởng bởi các bot giao dịch đấu giá, người dùng được bảo vệ khỏi các cuộc tấn công bánh sandwich và các nhà cung cấp thanh khoản (và người dùng) được bảo vệ khỏi các cuộc tấn công thanh khoản tức thì.
Đầu tiên, cách thức hoạt động của các cuộc tấn công sandwich dẫn đến giá thực hiện kém cho người dùng:
Người dùng gửi giao dịch mua tài sản X thông qua AMM.
Robot giao dịch đấu giá nhìn thấy các giao dịch đang chờ xử lý trong nhóm giao dịch, đặt một giao dịch trước và một giao dịch sau giao dịch của người dùng.
Vì giá của một tài sản trong AMM được lấy từ số dư trong nhóm thanh khoản AMM, robot giao dịch giao ngay có thể đẩy giá của nó lên bằng cách mua tài sản X.
Người dùng cuối cùng mua tài sản X với giá tăng cao.
Robot bán tài sản X với giá tăng cao.
Các cuộc tấn công thanh khoản tức thì tinh vi hơn một chút. Trong hầu hết các trường hợp, thanh khoản tức thì thực sự cung cấp cho người dùng các sàn giao dịch tốt hơn. Quy trình làm việc như sau:
Người dùng gửi các giao dịch đổi quà quy mô lớn bằng DEX có giá AMM. Thường là một AMM với thanh khoản tập trung.
Robot / người tìm kiếm giao dịch đấu giá nhìn thấy giao dịch này trong nhóm giao dịch với mục đích thu lợi nhuận từ phí giao dịch trao đổi của các nhà cung cấp thanh khoản trong nhóm này.
Trước khi trao đổi xảy ra, robot đấu giá sẽ thêm tính thanh khoản vào nhóm cụ thể sẽ xử lý giao dịch. Tính thanh khoản này thường tập trung ở những nơi biến động giá riêng lẻ (trong thanh khoản tập trung) có liên quan nhất để trao đổi.
Sau đó trao đổi và kiếm phí cung cấp tính thanh khoản cần thiết cho giao dịch.
Rút thanh khoản và mọi khoản phí tích lũy ngay sau khi hoàn tất việc mua lại.
Robot giao dịch giao ngay có thể phòng ngừa rủi ro hàng tồn kho của mình trên một nền tảng giao dịch khác và lợi nhuận cuối cùng của robot sẽ là chênh lệch giữa phí giao dịch liên quan đến bảo hiểm rủi ro, phí giao dịch để thêm / xóa thanh khoản và phí LP kiếm được.
Điều này thường dẫn đến giá hối đoái tốt hơn cho các sàn giao dịch khi họ trao đổi với các nhà cung cấp thanh khoản sâu hơn. Tuy nhiên, các nhà cung cấp thanh khoản thụ động bị ảnh hưởng vì thanh khoản tức thì chủ động làm loãng thu nhập phí giao dịch của họ. Họ không được bồi thường tương xứng với những rủi ro mà họ phải chịu.
Gần đây người ta đã phát hiện ra rằng thanh khoản tức thì thực sự có thể dẫn đến giá hối đoái tồi tệ hơn cho các sàn giao dịch nếu các cuộc tấn công bánh sandwich được thực hiện cùng một lúc.
Chuỗi chéo
Trong năm qua, WOOFi đã tích cực theo đuổi các chiến lược mở rộng chuỗi chéo tích cực và thường là một trong những sàn giao dịch phi tập trung không phải bản địa đầu tiên trên các chuỗi tương thích EVM mới ra mắt như Linea và Base. Động thái này được thúc đẩy bởi các giao dịch hoán đổi chuỗi chéo của họ. Với giao thức nhắn tin chuỗi chéo của LayerZero và tính thanh khoản của Stargate, Giao dịch WOOFi có thể thực hiện các giao dịch chuỗi chéo bằng cách sử dụng một giao dịch chữ ký duy nhất.
Tuy nhiên, điều đáng chú ý là WOOFi Swap dựa vào Stargate để bắc cầu mã thông báo, có xu hướng đắt hơn so với các giải pháp bắc cầu khác. Để giải quyết vấn đề này, WOOFi đã công bố hỗ trợ tiếp theo cho tiêu chuẩn OFT (Cross-Chain Fungible Token) của LayerZero và CCTP của Chainlink. [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100221/qvj2ecu3sz371rsk!webp)
Có một số lượng hạn chế trong số họ
Các sàn giao dịch WOOFi không thể cung cấp trao đổi cho nhiều đồng tiền vì mô hình sPMM của họ dựa vào các sàn giao dịch tập trung để định giá. Quyết định thêm danh sách tiền xu mới cần xem xét khả năng áp dụng phòng ngừa rủi ro, vì vậy nền tảng ưu tiên các mã thông báo có tính thanh khoản mạnh trên các sàn giao dịch tập trung - đặc biệt là các mã thông báo có tính thanh khoản mạnh trong thị trường hợp đồng vĩnh viễn. Cho đến nay, sàn giao dịch WOOFi chỉ hỗ trợ 11 cặp giao dịch: USDC, USDT, WOO, ETH, BTC, ARB, AVAX, BNB, MATIC, FTM và OP.
Thật không may, trong khi mô hình sPMM có những lợi thế như giảm thiểu tổn thất vô thường và giảm giao dịch đấu giá, một trong những nhược điểm chính của nó là các đồng tiền mới không thể được niêm yết nhanh chóng vì các yêu cầu thanh khoản, đặc biệt là thanh khoản vĩnh viễn, cần phải được đáp ứng.
Ngoài ra, số lượng danh sách hiện bị hạn chế vì việc thêm nhiều tài sản hơn sẽ làm tăng rủi ro của tất cả các tài sản nếu một tài sản giảm xuống 0. Điều này là do WOOFi sử dụng một thiết kế hồ bơi duy nhất. WOOFi đang khám phá việc cung cấp các nhóm riêng biệt cho các tài sản đuôi dài để hỗ trợ nhiều danh sách hơn. WOOFi đã tích hợp 1inch để đối phó với số lượng danh sách hạn chế: tài sản không thể giao dịch trên WOOFi sẽ được chuyển qua 1inch.
Ví dụ: nếu người dùng đang giao dịch tài sản A (không có sẵn trên WOOFi):
Người dùng trao đổi tài sản A lấy ARB trên chuỗi khối Arbitrum trên chuỗi khối Ethereum.
1inch thực hiện hoán đổi tài sản A sang USDC.
WOOFi thực hiện hoán đổi chuỗi chéo USDC và ARB.
Hiệu quả sử dụng vốn
AMM truyền thống đòi hỏi nhiều tính thanh khoản và tương đối kém hiệu quả vì hầu hết các giao dịch được thực hiện trong một phạm vi giá hẹp. Sàn giao dịch WOOFi yêu cầu tổng giá trị bị khóa ít hơn nhưng có thể đạt được mức giá tương tự do sử dụng dữ liệu sổ đặt hàng để định giá và các nhà tạo lập thị trường chuyên biệt thay vì "thanh khoản lười biếng" không được sử dụng.
Đào WOOFi
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100301/b05y9z7r98wo3uup!webp) WOOFi cung cấp Supercharger Earn Vaults, một sản phẩm năng suất một chiều không có tổn thất vô thường, thông qua giao diện khai thác WOOFi. Supercharger Earn Vaults, cho phép người dùng cho các nhà quản lý nhóm sPMM vay token với lãi suất cho vay cố định bằng cách đưa tài sản vào kho bảo hiểm. Điều quan trọng cần lưu ý là người quản lý nhóm sPMM không cung cấp tài sản thế chấp cho khoản vay của họ. Về cơ bản, WOOFi xây dựng một sản phẩm cho vay không có bảo đảm và chứng khoán được đảm bảo bằng tài sản tương tự như cho vay Maple.
Người quản lý nhóm sPMM vay từ người dùng gửi tiền và gửi nó vào nhóm thanh khoản. Người dùng chỉ tương tác với nhóm thanh khoản, nơi diễn ra các khu thanh toán.
Lãi suất vay được tính bằng cách ước tính lãi suất cho các khoản vay phi stablecoin có tài sản thế chấp và áp dụng hệ số nhân dựa trên tỷ lệ tài sản thế chấp.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/7vuqy52r5pwatljv!webp)
trong đó: B \ _i là lãi suất vay của một nền tảng duy nhất i, X \ _i là lãi suất cho vay thế chấp quá mức của các tài sản phi stablecoin trên nền tảng i và hệ số nhân tỷ lệ tài sản thế chấp được lấy từ nền tảng cho vay.
Lãi suất cho vay cuối cùng B được tính bằng nhiều nền tảng cho vay và sử dụng đường trung bình động hàm mũ của Bi.
Ví dụ: giả sử lãi suất vay của ETH chỉ xem xét ba nền tảng: Aave, Compound và Radiant:
AAVE: Lãi suất vay: 3%, Tỷ lệ tài sản thế chấp: 105%
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/6lcgxa16b2vcsa29!webp)
Lãi kép: Lãi suất vay: 3,2%, Tỷ lệ tài sản đảm bảo: 102%
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/ji4c3klohdyd6gti!webp)
Rạng rỡ: Lãi suất vay: 2,8%, Tỷ lệ tài sản đảm bảo: 110%
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/6me1kev36xq8r5k0!webp)
Sau đó, lãi suất vay cuối cùng cho ETH là:
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095912/2e9t7tf8zmlgxq5z!webp)
Người quản lý nhóm sPMM có thể cho vay tới 90% tài sản trong kho tiền. Kho tiền hoạt động trong 7 ngày và trong vòng 24 giờ qua, người quản lý phải thanh toán khoản vay với người dùng. Người dùng có thể rút tiền gửi của họ miễn phí trong thời gian thanh toán 24 giờ này. Ngoài ra, người dùng có thể chọn rút tiền ngay lập tức, với phí rút tiền là 0,3%.
Với Supercharger Earn Vaults, người dùng cho các nhà quản lý sPMM vay tài sản có thể kiếm được phí vay trong khi chấp nhận rủi ro đối tác. Ngoài ra, Supercharger Earn Vaults giảm thiểu tổn thất vô thường.
Cơ chế đặt cọc WOOFi
Đặt cọc WOOFi 1,0
Giao thức WOOFi cung cấp tiện ích cho mã thông báo WOO thông qua cơ chế đặt cọc lợi suất thực, với những người đặt cọc WOO duy trì lợi suất 4% và phần thưởng được trả bằng USDC. Ban đầu, WOOFi triển khai staking token WOO vào tháng 12/2021, sử dụng các hợp đồng đặt cọc theo chuỗi duy nhất phân phối 80% tổng phí hoán đổi trên mỗi chuỗi cho các staker WOO trên chuỗi đó. Người đặt cọc WOO có thời gian đổi là 7 ngày hoặc trả phí 5% để đổi ngay lập tức. Trong phiên bản này, người dùng có thể đặt cược vào Polygon, Arbitrum, BNB Chain và Avalanche.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095922/xj1lmvdk6mzaf1nx!webp)
Trong phiên bản đầu tiên của cơ chế đặt cọc, giao thức WOO đã sử dụng 80% phí hoán đổi do WOOFi tạo ra để mua lại mã thông báo WOO và phân phối chúng cho những người đặt cọc WOO. Điều này thành công đến mức hơn 100 triệu mã thông báo đã được đặt cọc trên nhiều chuỗi và những người đặt cọc đã kiếm được tổng cộng 4,6 triệu mã thông báo WOO! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100329/f5vul5wytalejbrw!webp)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095917/q0rmdckncue8tiol!webp)
Tuy nhiên, WOOFi được triển khai trên nhiều chuỗi, mỗi chuỗi có một hợp đồng đặt cọc duy nhất, dẫn đến sự khác biệt trong việc đặt cọc APR giữa các chuỗi khác nhau. Điều này có nghĩa là người dùng đặt cược WOO trên các chuỗi có khối lượng hoán đổi cao hơn và số lượng WOO được đặt cọc có thể kiếm được APR cao hơn. Thiết kế này không lý tưởng, dẫn đến sự ra đời của WOOFi Staking 2.0.
Đặt cọc WOOFi 2.0
Sau khi cải thiện một số thiếu sót của WOOFi Staking 1.0, WOOFi đã giới thiệu WOOFi Staking 2.0 hoặc cross-chain staking. Thông qua tích hợp với giao thức nhắn tin chuỗi chéo của Layerzero, WOOFi cho phép người dùng đặt cược WOO trên nhiều chuỗi được hỗ trợ và kiếm được cùng một lợi nhuận, bất kể WOO đang đặt cược ở đâu. Tất cả các khoản phí WOOFi trên mỗi chuỗi được tính bằng đơn vị tiền tệ báo giá của chuỗi (USDC ngoại trừ BSC sử dụng USDT) và sau đó số tiền thu được được thanh toán bằng USDC thay vì mua lại và phân phối token WOO trước đó.
Một tính năng chọn tham gia "tự động ghép kênh" mới đã được thêm vào trang đặt cọc, nơi người dùng cần xác nhận thu nhập USDC của họ, sau đó đổi mã thông báo WOO và đặt cược mã thông báo WOO. Đây là nơi mua lại WOO trong Staking 2.0, công ty đã mua lại hơn 1 triệu WOO kể từ khi ra mắt.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095920/8canom2vsy0a8rkh!webp)
Cơ chế chuỗi chéo:
Người dùng có thể đặt cược WOO trên các chuỗi sau: Polygon, Arbitrum, BSC, Avalanche, Optimism và Ethereum.
WOOFi tính 80% phí trao đổi cho mỗi lần triển khai WOOFi trên chuỗi.
Thứ Năm hàng tuần, các khoản phí hoán đổi này được chuyển đến Arbitrum thông qua giao thức của Layerzero và sau đó chuyển đến các staker WOO trong 7 ngày tiếp theo.
Lợi ích này được tính toán có tính đến toàn bộ số dư WOO (và điểm hệ số nhân) mà người dùng đặt cọc trên tất cả các chuỗi.
số nhân
Trong Staking 1.0, người đặt cược WOO có thời gian đổi là 7 ngày hoặc có thể chọn đổi ngay lập tức bằng cách trả phí 5%. WOOFi Staking 2.0 loại bỏ các hạn chế đổi thưởng này và thay vào đó khuyến khích đặt cọc WOO dài hạn thông qua hệ thống điểm nhân (MP) giống như GMX. Hệ thống điểm nhân này thưởng cho những người đặt cọc WOO dài hạn mà không làm tăng lạm phát.
Hệ thống hệ số nhân hoạt động như sau:
Người dùng đặt cọc mã thông báo WOO của họ trên bất kỳ chuỗi được hỗ trợ nào.
Tất cả những người đặt cược WOO đều kiếm được MP ở mức 50% tỷ lệ cơ bản hàng năm (ví dụ: nếu bạn đặt cược 1000 WOO trong một năm, bạn sẽ tích lũy được 500 MP).
Bản thân các nghị sĩ này cũng có thể được đặt cọc và mỗi MP có tiềm năng kiếm tiền tương đương với 1 mã thông báo WOO được đặt cọc (1 MP được đặt cọc kiếm được thu nhập USDC tương tự như 1 mã thông báo WOO đã đặt cọc).
Nếu người dùng quyết định đổi một phần token WOO của họ, một lượng MP tương đương sẽ bị đốt cháy, có nghĩa là họ sẽ mất tiềm năng kiếm tiền của các nghị sĩ đó. Ví dụ: nếu người dùng đặt cược 1000 WOO và 1000 MP, anh ta sẽ kiếm được USDC tương đương với 2000 WOO được đặt cọc. Nếu sau đó họ quyết định đổi 100 WOO (10% tổng số WOO đã đặt cược), thì 10% MP (100 nghị sĩ) sẽ bị phá hủy vĩnh viễn.
Thử thách (MP APR Boost)
Như đã đề cập trước đó, lợi suất cơ bản hàng năm cho MP là 50%. Tuy nhiên, bằng cách hoàn thành các tác vụ dành riêng cho giao thức "Thử thách" hoặc WOOFi, người dùng có thể tăng tỷ lệ MP kiếm được lên tỷ lệ hoàn vốn tối đa hàng năm là 109,85%.
Có 3 cách để tăng lợi suất MP: hoán đổi WOOFi, thanh toán hàng tồn kho bảo hiểm siêu nạp tiền và sử dụng tự động tái đầu tư. Để hoàn thành những thử thách này, những người đặt cược WOO cần đặt cược ít nhất 1800 WOO và có một hệ thống chấm điểm dựa trên số lượng WOO mà người dùng đặt cọc. Nếu người dùng hoàn thành tất cả các thử thách tương ứng với cấp đặt cọc của họ, họ sẽ nhận được mức tăng lợi suất 1,3 MP trong mỗi danh mục được thảo luận. Để kiếm được những khoản tăng lợi suất này từ MP của họ, MP của họ phải được đặt cọc.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095924/wpy9qptmdqdyn3mt!webp)
Ví dụ: Người dùng đặt cược 2000 WOO sẽ ở mức đặt cọc hợp lệ thấp nhất. Để có được mức tăng lợi suất 1,3x MP từ khối lượng giao dịch, người dùng cần tích lũy giao dịch ít nhất 200 đô la khối lượng giao dịch (bao gồm cả hoán đổi chuỗi chéo) trong khoảng thời gian 30 ngày quan sát được. Tương tự, họ cần gửi ít nhất 100 đô la vào một kho tiền siêu nạp tiền trong 30 ngày. Để có được mức tăng 1,3x cuối cùng, người đặt cọc WOO phải bật tính năng ghép kênh tự động.
WOOFi NFT nâng cao thu nhập
Trong tương lai, WOOFi sẽ giới thiệu những cách mới để tăng thu nhập đặt cọc thông qua NFT. Có hai loại NFT trong chương trình có thể được sử dụng để tăng thu nhập đặt cọc WOO:
NFT tiêu hao - Những NFT này thu được thông qua các nhiệm vụ hoặc thử thách và sau đó có thể được đặt cọc để tăng lợi suất tạm thời. Mức độ tăng lợi suất dựa trên độ hiếm của NFT có được.
NFT hình đại diện - Những NFT này sẽ cung cấp sự gia tăng vĩnh viễn trong thu nhập đặt cược.
Chỉ báo WOOFi Staking 2.0
Kể từ khi đặt cọc WOOFi chuyển từ 1.0, chúng tôi đã thấy tổng cộng 132 triệu WOOFi được đặt trong WOOFi. Các mã thông báo WOO này đã kiếm được hơn 300.000 đô la thu nhập USDC kể từ ngày 18 tháng 5, với lợi suất trung bình hàng năm là 4,15%.
Mặc dù người dùng có thể đặt cọc trên 7 chuỗi khác nhau, nhưng việc đặt cọc tập trung ở Arbitrum (36,8%), Avalanche (24,5%) và Ethereum (16,3%).
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095924/mt6nu6anys3ccg9r!webp)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100419/f6n0162a1s8vsg9j!webp)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://upload.techflowpost.com/upload/images/20231011/2023101112501814130610.jpg)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100432/wv03a794fixt7ovn!webp)
WOOFi Pro
Ngoài việc triển khai sPMM tiêu chuẩn trên chuỗi EVM, WOOFi còn hoạt động trên Mô hình sổ đặt hàng bị giam cầm của Trung tâm thử nghiệm (CLOB). CLOB được xây dựng dựa trên giao thức trao đổi "CLOB plug-and-play" của Orderly Network, cho phép WOOFi thuê ngoài các công cụ rủi ro, công cụ phù hợp và nhóm tài sản.
WOOFi Pro nhắm đến các nhà giao dịch chuyên nghiệp, cho phép các loại lệnh phức tạp hơn, sử dụng giao diện và công cụ giao dịch chuyên nghiệp, đồng thời cho phép các nhà giao dịch đó tự lưu ký tài sản.
Việc triển khai ban đầu của WOOFi Pro là trên Near. Khối lượng giao dịch CLOB trên các thị trường hợp đồng giao ngay và không kỳ hạn này là rất nhỏ, với tổng khối lượng hàng ngày chỉ 6 chữ số ở các thị trường này, một phần có thể là do hoạt động tổng thể thấp của NEAR.
Nhóm nghiên cứu đã chuyển trọng tâm từ Near sang trở thành chuỗi chéo và sẽ hỗ trợ tiền gửi chuỗi chéo từ Arbitrum, Optimism, BSC, Ethereum, Base, Linea và Polygon. Ngoài ra, phí giao dịch của WOOFi Pro sẽ được chia sẻ với các staker WOOFi sau khi ra mắt mainnet, dự kiến ra mắt vào quý 4 năm 2023.
Bối cảnh cạnh tranh
Hiện tại, hoán đổi chuỗi chéo tương đối ít được phát triển trong không gian này và ngoại trừ sàn giao dịch WOOFi, chỉ có một vài giao thức, chủ yếu là Hashflow và SushiXSwap, đã triển khai các giải pháp liên quan.
Hoán đổi Sushi
SushiXSwap là một AMM chuỗi chéo được xây dựng bởi Sushi bằng cách sử dụng Stargate của LayerZero. Sushiswap ban đầu được ra mắt trên Ethereum vào năm 2020 dưới dạng một nhánh của Uniswap.
SushiXSwap hiện được tích hợp với Optimism, Arbitrum, BSC, Avalanche, Polygon. SushiXSwap sẽ tổng hợp nhiều cây cầu hơn trong tương lai, tập trung vào việc xây dựng SushiXSwap theo cách mô-đun, có thể kết hợp. SushiXSwap tận dụng tính thanh khoản của Sushi trên mỗi chuỗi trong các giao dịch chuỗi chéo.
Dòng băm
Hashflow là một sàn giao dịch phi tập trung, tương tự như sàn giao dịch WOOFi, cung cấp các giao dịch hoán đổi chuỗi chéo không phải AMM. Không giống như AMM, Hashflow sử dụng mô hình RFQ của một nhà tạo lập thị trường chuyên nghiệp.
Một công cụ RFQ ngoài chuỗi nhận được báo giá từ các nhà tạo lập thị trường quản lý các nhóm thanh khoản trên chuỗi. Mô hình RFQ xử lý các khu định cư và hoán đổi tài sản trên chuỗi, trong khi các nhà tạo lập thị trường định giá tài sản ngoài chuỗi.
So sánh
Sushi sử dụng mô hình AMM. Mô hình sử dụng hàm xy = k để xác định giá của hai mã thông báo dựa trên số dư dự trữ tương ứng của chúng (x và y).
Ngược lại, thuật toán sPMM của WOOFi và Hashflow sử dụng dữ liệu sổ lệnh từ các sàn giao dịch tập trung để đặt giá giao dịch. Vì cả cơ chế định giá của Hashflow và WOOFi đều không dựa vào mô hình định giá AMM, chúng không dễ bị thao túng bởi các bot giao dịch đấu giá, bảo vệ người dùng khỏi các cuộc tấn công gác lửng và bảo vệ các nhà cung cấp thanh khoản và người dùng khỏi các cuộc tấn công thanh khoản tức thì.
Ngoài ra, các AMM truyền thống được biết là gây rủi ro cho các nhà cung cấp thanh khoản. Những người cung cấp thanh khoản cho các AMM này có xu hướng chịu tổn thất vô thường rất lớn.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095914/fzx34gbaefovxhs8!webp)
Tính đến tháng 9/2023, Sushi trải dài nhiều chuỗi nhất với tổng cộng 18 chuỗi, tiếp theo là WOOFi với 10 chuỗi và Hashflow trên 6 chuỗi. Về khối lượng giao dịch 24 giờ, Hashflow dẫn đầu với khoảng 16,46 triệu đô la, tiếp theo là WOOFi với 13,63 triệu đô la và Sushi với 12,31 triệu đô la.
Tuy nhiên, xét về phí kiếm được trong 30 ngày qua, Sushi chiếm ưu thế, lên tới 10,8 triệu đô la, trong khi WOOFi chỉ tạo ra 751.000 đô la và Hashflow không kiếm được bất kỳ khoản phí nào. Về doanh thu, Sushi lại dẫn đầu với 14,75 triệu USD, tiếp theo là WOOFi với 6,21 triệu USD. Kiểm tra người dùng hoạt động trung bình hàng tháng, Sushi có lợi thế đáng kể là 1,278 triệu người dùng, vượt xa 71.000 của WOOFi và 47.000 của Hashflow.
Lịch sử và quan hệ đối tác
WOO Trade và hệ sinh thái WOO được thành lập vào năm 2019 bởi Kronos Research. Kronos tích cực tham gia vào các chiến lược giao dịch khác nhau như nhà tạo lập thị trường, chênh lệch giá, dịch vụ tư vấn giao dịch hàng hóa và giao dịch tần số cao. Bằng cách đạt khối lượng giao dịch 5-10 tỷ đô la mỗi ngày vào thời điểm đó, họ đã tạo dựng được tên tuổi của mình trên thị trường tài sản kỹ thuật số.
Ban đầu, token WOO được gọi là KRON, trước khi đổi tên thành WOO vào tháng 12/2019. Vào cuối năm 2019 và đầu năm 2020, sản phẩm WOO tiếp tục đạt được tiến bộ, với phiên bản WOO Trade 2.0 sẽ ra mắt. Thành công của họ đã thu hút sự chú ý của các nhà phân bổ vốn hàng đầu trong không gian và vào ngày 28 tháng 9 năm 2020, họ đã hoàn thành thành công vòng hạt giống trị giá 10 triệu đô la từ các nhà đầu tư bao gồm Longfei Capital, Distributed Capital, QCP Capital Ventures, Hashkey và 3AC.
Vào ngày 9 tháng 2 năm 2022, Woo đã ra mắt khai thác WOOFi.
Vào ngày 19 tháng 3 năm 2022, Woo đã ra mắt nhà môi giới WOOFi.
Vào ngày 12 tháng 12 năm 2022, sàn giao dịch WOOFi đã hoạt động trên mạng Optimism.
Vào ngày 25 tháng 5 năm 2023, sàn giao dịch WOOFi đã phát hành WOOFi Staking 2.0, cho phép đặt cọc chuỗi chéo trên Arbitrum thông qua quan hệ đối tác LayerZero.
WOO tokenomics
Mã thông báo WOO được sử dụng trong suốt các dịch vụ DeFi và CeFi của hệ sinh thái WOO. Do đó, những người tham gia thị trường khác nhau nắm giữ mã thông báo WOO vì nhiều lý do:
Ưu đãi giao dịch – Mã thông báo WOO cũng có được giá trị tiện ích từ sàn giao dịch tập trung WOO X. Tương tự như các mô hình mã thông báo trao đổi khác, WOO có thể được đặt cọc để mở khóa các khu vực không phí, giúp giảm đáng kể phí cho các giao dịch CeFi. Các lợi ích khác bao gồm tiền thưởng giới thiệu, rút tiền miễn phí và giảm phí cho các hợp đồng vĩnh viễn và giao dịch API.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095913/1jej1p5oetiasrty!webp)
Đầu tiên, WOO Ventures đã bị dừng lại và mạng WOO quyết định đốt số lượng token còn lại (5% tổng nguồn cung mà nhóm WOO Ventures nhận được). Điều này dẫn đến 147,4 triệu token WOO được gửi đến địa chỉ burn.
Việc phân phối token được nâng cấp Q1 tokenomics hiện tại như sau:
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100552/q0sh44jm7vciaplg!webp)
Bệ phóng
Nhà đầu tư
Nhóm và bộ phận cố vấn (8,43%) đã bị khóa và có kế hoạch ra mắt độc lập dựa trên từng thành viên trong nhóm và thời điểm họ tham gia. Khi một nhân viên WOO tham gia, họ sẽ nhận được mã thông báo WOO trong thời gian khóa 4 năm bắt đầu khi họ gia nhập công ty.
Rủi ro hợp đồng thông minh
Vào tháng 12 năm 2021, Cổ phần WOOFi đã được kiểm toán bởi Certik.
Vào tháng 5 năm 2023, WOOFi Staking v2 đã được Certik xem xét.
Kronos Ventures, chi nhánh đầu tư mạo hiểm của Kronos, đã ươm tạo mạng WOO, vì vậy trong tình trạng hiện tại, WOOFi phụ thuộc rất nhiều vào người quản lý sPMM, Kronos Research. Nếu Kronos Research gặp phải bất kỳ vấn đề tài chính nào hoặc phải ngừng quản lý spMM, tính thanh khoản và chức năng của WOOFi có thể trở nên rất kém. Ban đầu, WOO X phụ thuộc rất nhiều vào Kronos Research với tư cách là nhà tạo lập thị trường, nhưng khi sàn giao dịch tiến triển, ngày càng có nhiều nhà tạo lập thị trường tham gia và chia sẻ khối lượng giao dịch của Kronos. Đây là một trạng thái lành mạnh cho việc trao đổi, và chúng tôi sẽ khuyến khích và chào đón nhiều nhà quản lý sPMM tham gia WOOFi.
Người dùng cho Kronos Research vay tiền, là Trình quản lý sPMM không có tài sản thế chấp và kiếm tiền thông qua Supercharger Vaults. Điều này gây ra rủi ro đối tác đáng kể và có thể dẫn đến mất tiền nếu Kronos Research không thể hoàn trả khoản vay do sử dụng hợp đồng thông minh, tổn thất trong quá trình bảo hiểm rủi ro hoặc các vấn đề khác.
Mã thông báo WOO là đa chuỗi, cho phép người dùng đặt cược WOO trên nhiều chuỗi khác nhau. Mặc dù điều này rất hữu ích cho khả năng sử dụng và tính đơn giản của việc đặt cược, nhưng số lượng lớn mã thông báo WOO bị khóa trong các hợp đồng cầu nối chuỗi chéo khác nhau thể hiện rủi ro đuôi do tính dễ vỡ của các giao thức này. Cầu nối chuỗi chéo rất dễ khai thác, một phần vì sự phức tạp của các cầu nối chuỗi chéo và những lợi thế của việc khai thác hợp đồng này.
Rủi ro pháp lý
Xem bản gốc
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Giải thích toàn diện về chuỗi chéo DEX WOOFi: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics
Tác giả gốc: ASXN
Biên soạn gốc: Deep Tide TechFlow
WOOFi là một sàn giao dịch phi tập trung xuyên chuỗi, nơi người dùng có thể hoán đổi, kiếm thu nhập và đặt cọc tài sản trên 10 chuỗi khác nhau. Sàn giao dịch sử dụng thuật toán tạo thị trường hoạt động tổng hợp mới (sPMM) để định giá tài sản, hoạt động như một nhà tạo lập thị trường bằng cách truy xuất dữ liệu sổ đặt hàng từ các sàn giao dịch tập trung cũng như cơ chế phòng ngừa rủi ro tinh vi. Điều này cho phép định giá chính xác hơn, thanh khoản hiệu quả hơn, giảm thiểu tổn thất và bảo vệ chống lại các giao dịch đấu giá so với các cơ chế tạo thị trường tự động truyền thống (AMM).
Trong năm qua, WOOFi đã tích cực theo đuổi các chiến lược mở rộng chuỗi chéo tích cực và thường là một trong những sàn giao dịch phi tập trung không phải bản địa đầu tiên trên các chuỗi tương thích EVM mới ra mắt.
Thông qua khai thác WOOFi, WOOFi cung cấp Supercharger Earn Vaults, một sản phẩm năng suất một chiều không gây ra tổn thất vô thường. Supercharger Earn Vaults, về cơ bản là một sản phẩm cho vay thấp, tương tự như cho vay Maple, có thể tạo ra lợi nhuận thực sự.
Chủ sở hữu mã thông báo WOO có thể hưởng lợi từ các khoản phí giao thức này thông qua đặt cược WOOFi. Đặt cọc WOOFi cho phép người dùng đặt cược WOO trên nhiều chuỗi và kiếm phí giao thức, lợi suất của người đặt cọc WOO vẫn ở mức khoảng 4% và phần thưởng được phân phối bằng USDC.
Trong tháng qua, WOOFi đã đạt khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày là 13,63 triệu đô la, khiến nó trở thành sàn giao dịch phi tập trung lớn thứ 20 trong không gian blockchain theo khối lượng giao dịch. Ngoài ra, WOOFi có trung bình khoảng 7.000 nhà giao dịch hoạt động hàng ngày trong giai đoạn này.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095912/v4pyol6wud3pemkc!webp)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://upload.techflowpost.com/upload/images/20231011/2023101112494446883057.jpg)
Cơ chế giao dịch
Sàn giao dịch WOOFi sử dụng thuật toán sPMM, được thiết kế để mô phỏng báo giá, chênh lệch giá mua-bán và độ sâu thị trường trên các sàn giao dịch tập trung! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100114/jb6wu4h8syjiupfw!webp)
Ngược lại, hầu hết các sàn giao dịch phi tập trung hoạt động như các nhà tạo lập thị trường tự động (AMM) và sử dụng mô hình tạo lập thị trường sản phẩm không đổi. Các mô hình này dựa vào hàm xy = k để tính giá giữa hai mã thông báo dựa trên số dư dự trữ có sẵn (x và y) của mỗi mã thông báo. Đường cong này dựa trên nguyên tắc giao dịch không được thay đổi tích (k) của một cặp số dư dự trữ (x và y). Theo công thức sản phẩm không đổi, giá của mã thông báo x được tính bằng giá x = mã thông báo dự trữ y / mã thông báo dự trữ x.
Mặt khác, thuật toán sPMM nhận dữ liệu sổ lệnh từ các sàn giao dịch tập trung và sử dụng giá trung bình (P0) (trung bình của giá mua và giá bán), (các) chênh lệch giá mua-bán (tỷ lệ chênh lệch giữa giá bán và giá mua và giá trung bình) và trượt giá để xác định giá giao dịch.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095912/kysfag2g47fje04k!webp)
Các sàn giao dịch tập trung nơi các nguồn dữ liệu sổ đặt hàng được lựa chọn bởi nhà tạo lập thị trường, tùy thuộc vào nơi nhà tạo lập thị trường chọn để phòng ngừa rủi ro. Sử dụng oracle giá on-chain tùy chỉnh để nhận dữ liệu. Nhà tiên tri tích cực đẩy mạnh cập nhật giá; Điều này có nghĩa là khi giá của một sàn giao dịch tập trung thay đổi, giá mới sẽ thay thế giá cũ. Khi người dùng thực hiện trao đổi, họ nhận được giá dựa trên các thông số hợp lệ mới nhất trên chuỗi. Dữ liệu on-chain được cập nhật theo quyết định của nhà tạo lập thị trường dựa trên độ lệch giá, thường là khoảng 0,1% (tức là được cập nhật khi giá thay đổi 0,1%).
Ngoài dữ liệu chênh lệch giá trung bình và giá mua-bán, WOOFi sử dụng hệ số trượt giá (k) để mô phỏng tính thanh khoản của các sàn giao dịch tập trung trích xuất dữ liệu sổ lệnh. Nó được sử dụng để đảm bảo rằng trượt giá trên chuỗi khớp với trượt giá trên sổ lệnh trao đổi tập trung, tức là người dùng thực hiện cùng một giao dịch trên cả sàn giao dịch tập trung và sàn giao dịch WOOFi gặp phải trượt giá tương tự.
Hệ số trượt giá đảm bảo rằng báo giá trên chuỗi đủ cạnh tranh để thu hút lưu lượng truy cập tổng hợp, đồng thời quản lý rủi ro liên quan đến bảo hiểm rủi ro lưu lượng truy cập trên chuỗi để duy trì tính trung lập và lợi nhuận của thị trường.
Giá của tài sản X:
AMM:
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095913/4am2e4t85qogb6n4!webp)
Trong đó: y là số dư của token y trong pool và x là số dư của token x trong pool
Hoán đổi WOOFi:
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/9ncxwj4hjqldeoxg!webp)
Dưới đây là tổng quan về công việc của WOOFi Swap:
Ví dụ: người dùng muốn mua ETH bằng USDC:
Thông tin cơ bản về sàn giao dịch WOOFi
Giảm thiểu tổn thất vô thường
Người dùng cung cấp thanh khoản cho các AMM truyền thống phải đối mặt với tổn thất vô thường đáng kể. Các nhóm AMM được tái cân bằng bởi các nhà giao dịch chênh lệch giá mua các mã thông báo được định giá thấp hơn và bán các mã thông báo được định giá quá cao cho đến khi giá AMM khớp với thị trường rộng lớn hơn. Phần lợi nhuận này được rút từ các nhà cung cấp thanh khoản, những người chịu tổn thất vô thường, chịu được trượt giá âm để điều chỉnh lại số dư trong nhóm.
Trong mô hình sPMM, tiền gửi của người dùng được quản lý bởi người quản lý sPMM. Không có luồng chênh lệch giá độc hại, tức là không có nhà giao dịch chênh lệch giá nào rút lợi nhuận từ các nhà cung cấp thanh khoản. Người quản lý sPMM bảo vệ các vị thế của mình để duy trì tính trung lập của thị trường, vì vậy ngay cả khi nhóm hoán đổi mất cân bằng, nó có thể bao gồm tài sản bằng cách thực hiện các vị trí trên WOO X.
Chẳng hạn:
Phòng chống MEV
Vì WOOFi Swap không sử dụng mô hình định giá AMM, tức là giá không đến từ nhóm tài sản cơ bản, nó không bị ảnh hưởng bởi các bot giao dịch đấu giá, người dùng được bảo vệ khỏi các cuộc tấn công bánh sandwich và các nhà cung cấp thanh khoản (và người dùng) được bảo vệ khỏi các cuộc tấn công thanh khoản tức thì.
Đầu tiên, cách thức hoạt động của các cuộc tấn công sandwich dẫn đến giá thực hiện kém cho người dùng:
Các cuộc tấn công thanh khoản tức thì tinh vi hơn một chút. Trong hầu hết các trường hợp, thanh khoản tức thì thực sự cung cấp cho người dùng các sàn giao dịch tốt hơn. Quy trình làm việc như sau:
Chuỗi chéo
Trong năm qua, WOOFi đã tích cực theo đuổi các chiến lược mở rộng chuỗi chéo tích cực và thường là một trong những sàn giao dịch phi tập trung không phải bản địa đầu tiên trên các chuỗi tương thích EVM mới ra mắt như Linea và Base. Động thái này được thúc đẩy bởi các giao dịch hoán đổi chuỗi chéo của họ. Với giao thức nhắn tin chuỗi chéo của LayerZero và tính thanh khoản của Stargate, Giao dịch WOOFi có thể thực hiện các giao dịch chuỗi chéo bằng cách sử dụng một giao dịch chữ ký duy nhất.
Tuy nhiên, điều đáng chú ý là WOOFi Swap dựa vào Stargate để bắc cầu mã thông báo, có xu hướng đắt hơn so với các giải pháp bắc cầu khác. Để giải quyết vấn đề này, WOOFi đã công bố hỗ trợ tiếp theo cho tiêu chuẩn OFT (Cross-Chain Fungible Token) của LayerZero và CCTP của Chainlink. [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100221/qvj2ecu3sz371rsk!webp)
Có một số lượng hạn chế trong số họ
Các sàn giao dịch WOOFi không thể cung cấp trao đổi cho nhiều đồng tiền vì mô hình sPMM của họ dựa vào các sàn giao dịch tập trung để định giá. Quyết định thêm danh sách tiền xu mới cần xem xét khả năng áp dụng phòng ngừa rủi ro, vì vậy nền tảng ưu tiên các mã thông báo có tính thanh khoản mạnh trên các sàn giao dịch tập trung - đặc biệt là các mã thông báo có tính thanh khoản mạnh trong thị trường hợp đồng vĩnh viễn. Cho đến nay, sàn giao dịch WOOFi chỉ hỗ trợ 11 cặp giao dịch: USDC, USDT, WOO, ETH, BTC, ARB, AVAX, BNB, MATIC, FTM và OP.
Thật không may, trong khi mô hình sPMM có những lợi thế như giảm thiểu tổn thất vô thường và giảm giao dịch đấu giá, một trong những nhược điểm chính của nó là các đồng tiền mới không thể được niêm yết nhanh chóng vì các yêu cầu thanh khoản, đặc biệt là thanh khoản vĩnh viễn, cần phải được đáp ứng.
Ngoài ra, số lượng danh sách hiện bị hạn chế vì việc thêm nhiều tài sản hơn sẽ làm tăng rủi ro của tất cả các tài sản nếu một tài sản giảm xuống 0. Điều này là do WOOFi sử dụng một thiết kế hồ bơi duy nhất. WOOFi đang khám phá việc cung cấp các nhóm riêng biệt cho các tài sản đuôi dài để hỗ trợ nhiều danh sách hơn. WOOFi đã tích hợp 1inch để đối phó với số lượng danh sách hạn chế: tài sản không thể giao dịch trên WOOFi sẽ được chuyển qua 1inch.
Ví dụ: nếu người dùng đang giao dịch tài sản A (không có sẵn trên WOOFi):
Hiệu quả sử dụng vốn
AMM truyền thống đòi hỏi nhiều tính thanh khoản và tương đối kém hiệu quả vì hầu hết các giao dịch được thực hiện trong một phạm vi giá hẹp. Sàn giao dịch WOOFi yêu cầu tổng giá trị bị khóa ít hơn nhưng có thể đạt được mức giá tương tự do sử dụng dữ liệu sổ đặt hàng để định giá và các nhà tạo lập thị trường chuyên biệt thay vì "thanh khoản lười biếng" không được sử dụng.
Đào WOOFi
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100301/b05y9z7r98wo3uup!webp) WOOFi cung cấp Supercharger Earn Vaults, một sản phẩm năng suất một chiều không có tổn thất vô thường, thông qua giao diện khai thác WOOFi. Supercharger Earn Vaults, cho phép người dùng cho các nhà quản lý nhóm sPMM vay token với lãi suất cho vay cố định bằng cách đưa tài sản vào kho bảo hiểm. Điều quan trọng cần lưu ý là người quản lý nhóm sPMM không cung cấp tài sản thế chấp cho khoản vay của họ. Về cơ bản, WOOFi xây dựng một sản phẩm cho vay không có bảo đảm và chứng khoán được đảm bảo bằng tài sản tương tự như cho vay Maple.
Người quản lý nhóm sPMM vay từ người dùng gửi tiền và gửi nó vào nhóm thanh khoản. Người dùng chỉ tương tác với nhóm thanh khoản, nơi diễn ra các khu thanh toán.
Lãi suất vay được tính bằng cách ước tính lãi suất cho các khoản vay phi stablecoin có tài sản thế chấp và áp dụng hệ số nhân dựa trên tỷ lệ tài sản thế chấp.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/7vuqy52r5pwatljv!webp)
trong đó: B \ _i là lãi suất vay của một nền tảng duy nhất i, X \ _i là lãi suất cho vay thế chấp quá mức của các tài sản phi stablecoin trên nền tảng i và hệ số nhân tỷ lệ tài sản thế chấp được lấy từ nền tảng cho vay.
Lãi suất cho vay cuối cùng B được tính bằng nhiều nền tảng cho vay và sử dụng đường trung bình động hàm mũ của Bi.
Ví dụ: giả sử lãi suất vay của ETH chỉ xem xét ba nền tảng: Aave, Compound và Radiant:
AAVE: Lãi suất vay: 3%, Tỷ lệ tài sản thế chấp: 105%
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/6lcgxa16b2vcsa29!webp)
Lãi kép: Lãi suất vay: 3,2%, Tỷ lệ tài sản đảm bảo: 102%
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/ji4c3klohdyd6gti!webp)
Rạng rỡ: Lãi suất vay: 2,8%, Tỷ lệ tài sản đảm bảo: 110%
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095911/6me1kev36xq8r5k0!webp)
Sau đó, lãi suất vay cuối cùng cho ETH là:
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095912/2e9t7tf8zmlgxq5z!webp)
Người quản lý nhóm sPMM có thể cho vay tới 90% tài sản trong kho tiền. Kho tiền hoạt động trong 7 ngày và trong vòng 24 giờ qua, người quản lý phải thanh toán khoản vay với người dùng. Người dùng có thể rút tiền gửi của họ miễn phí trong thời gian thanh toán 24 giờ này. Ngoài ra, người dùng có thể chọn rút tiền ngay lập tức, với phí rút tiền là 0,3%.
Với Supercharger Earn Vaults, người dùng cho các nhà quản lý sPMM vay tài sản có thể kiếm được phí vay trong khi chấp nhận rủi ro đối tác. Ngoài ra, Supercharger Earn Vaults giảm thiểu tổn thất vô thường.
Cơ chế đặt cọc WOOFi
Đặt cọc WOOFi 1,0
Giao thức WOOFi cung cấp tiện ích cho mã thông báo WOO thông qua cơ chế đặt cọc lợi suất thực, với những người đặt cọc WOO duy trì lợi suất 4% và phần thưởng được trả bằng USDC. Ban đầu, WOOFi triển khai staking token WOO vào tháng 12/2021, sử dụng các hợp đồng đặt cọc theo chuỗi duy nhất phân phối 80% tổng phí hoán đổi trên mỗi chuỗi cho các staker WOO trên chuỗi đó. Người đặt cọc WOO có thời gian đổi là 7 ngày hoặc trả phí 5% để đổi ngay lập tức. Trong phiên bản này, người dùng có thể đặt cược vào Polygon, Arbitrum, BNB Chain và Avalanche.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095922/xj1lmvdk6mzaf1nx!webp)
Trong phiên bản đầu tiên của cơ chế đặt cọc, giao thức WOO đã sử dụng 80% phí hoán đổi do WOOFi tạo ra để mua lại mã thông báo WOO và phân phối chúng cho những người đặt cọc WOO. Điều này thành công đến mức hơn 100 triệu mã thông báo đã được đặt cọc trên nhiều chuỗi và những người đặt cọc đã kiếm được tổng cộng 4,6 triệu mã thông báo WOO! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100329/f5vul5wytalejbrw!webp)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095917/q0rmdckncue8tiol!webp)
Tuy nhiên, WOOFi được triển khai trên nhiều chuỗi, mỗi chuỗi có một hợp đồng đặt cọc duy nhất, dẫn đến sự khác biệt trong việc đặt cọc APR giữa các chuỗi khác nhau. Điều này có nghĩa là người dùng đặt cược WOO trên các chuỗi có khối lượng hoán đổi cao hơn và số lượng WOO được đặt cọc có thể kiếm được APR cao hơn. Thiết kế này không lý tưởng, dẫn đến sự ra đời của WOOFi Staking 2.0.
Đặt cọc WOOFi 2.0
Sau khi cải thiện một số thiếu sót của WOOFi Staking 1.0, WOOFi đã giới thiệu WOOFi Staking 2.0 hoặc cross-chain staking. Thông qua tích hợp với giao thức nhắn tin chuỗi chéo của Layerzero, WOOFi cho phép người dùng đặt cược WOO trên nhiều chuỗi được hỗ trợ và kiếm được cùng một lợi nhuận, bất kể WOO đang đặt cược ở đâu. Tất cả các khoản phí WOOFi trên mỗi chuỗi được tính bằng đơn vị tiền tệ báo giá của chuỗi (USDC ngoại trừ BSC sử dụng USDT) và sau đó số tiền thu được được thanh toán bằng USDC thay vì mua lại và phân phối token WOO trước đó.
Một tính năng chọn tham gia "tự động ghép kênh" mới đã được thêm vào trang đặt cọc, nơi người dùng cần xác nhận thu nhập USDC của họ, sau đó đổi mã thông báo WOO và đặt cược mã thông báo WOO. Đây là nơi mua lại WOO trong Staking 2.0, công ty đã mua lại hơn 1 triệu WOO kể từ khi ra mắt.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095920/8canom2vsy0a8rkh!webp)
Cơ chế chuỗi chéo:
số nhân
Trong Staking 1.0, người đặt cược WOO có thời gian đổi là 7 ngày hoặc có thể chọn đổi ngay lập tức bằng cách trả phí 5%. WOOFi Staking 2.0 loại bỏ các hạn chế đổi thưởng này và thay vào đó khuyến khích đặt cọc WOO dài hạn thông qua hệ thống điểm nhân (MP) giống như GMX. Hệ thống điểm nhân này thưởng cho những người đặt cọc WOO dài hạn mà không làm tăng lạm phát.
Hệ thống hệ số nhân hoạt động như sau:
Thử thách (MP APR Boost)
Như đã đề cập trước đó, lợi suất cơ bản hàng năm cho MP là 50%. Tuy nhiên, bằng cách hoàn thành các tác vụ dành riêng cho giao thức "Thử thách" hoặc WOOFi, người dùng có thể tăng tỷ lệ MP kiếm được lên tỷ lệ hoàn vốn tối đa hàng năm là 109,85%.
Có 3 cách để tăng lợi suất MP: hoán đổi WOOFi, thanh toán hàng tồn kho bảo hiểm siêu nạp tiền và sử dụng tự động tái đầu tư. Để hoàn thành những thử thách này, những người đặt cược WOO cần đặt cược ít nhất 1800 WOO và có một hệ thống chấm điểm dựa trên số lượng WOO mà người dùng đặt cọc. Nếu người dùng hoàn thành tất cả các thử thách tương ứng với cấp đặt cọc của họ, họ sẽ nhận được mức tăng lợi suất 1,3 MP trong mỗi danh mục được thảo luận. Để kiếm được những khoản tăng lợi suất này từ MP của họ, MP của họ phải được đặt cọc.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095924/wpy9qptmdqdyn3mt!webp)
Ví dụ: Người dùng đặt cược 2000 WOO sẽ ở mức đặt cọc hợp lệ thấp nhất. Để có được mức tăng lợi suất 1,3x MP từ khối lượng giao dịch, người dùng cần tích lũy giao dịch ít nhất 200 đô la khối lượng giao dịch (bao gồm cả hoán đổi chuỗi chéo) trong khoảng thời gian 30 ngày quan sát được. Tương tự, họ cần gửi ít nhất 100 đô la vào một kho tiền siêu nạp tiền trong 30 ngày. Để có được mức tăng 1,3x cuối cùng, người đặt cọc WOO phải bật tính năng ghép kênh tự động.
WOOFi NFT nâng cao thu nhập
Trong tương lai, WOOFi sẽ giới thiệu những cách mới để tăng thu nhập đặt cọc thông qua NFT. Có hai loại NFT trong chương trình có thể được sử dụng để tăng thu nhập đặt cọc WOO:
Chỉ báo WOOFi Staking 2.0
Kể từ khi đặt cọc WOOFi chuyển từ 1.0, chúng tôi đã thấy tổng cộng 132 triệu WOOFi được đặt trong WOOFi. Các mã thông báo WOO này đã kiếm được hơn 300.000 đô la thu nhập USDC kể từ ngày 18 tháng 5, với lợi suất trung bình hàng năm là 4,15%.
Mặc dù người dùng có thể đặt cọc trên 7 chuỗi khác nhau, nhưng việc đặt cọc tập trung ở Arbitrum (36,8%), Avalanche (24,5%) và Ethereum (16,3%).
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095924/mt6nu6anys3ccg9r!webp)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100419/f6n0162a1s8vsg9j!webp)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://upload.techflowpost.com/upload/images/20231011/2023101112501814130610.jpg)
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100432/wv03a794fixt7ovn!webp)
WOOFi Pro
Ngoài việc triển khai sPMM tiêu chuẩn trên chuỗi EVM, WOOFi còn hoạt động trên Mô hình sổ đặt hàng bị giam cầm của Trung tâm thử nghiệm (CLOB). CLOB được xây dựng dựa trên giao thức trao đổi "CLOB plug-and-play" của Orderly Network, cho phép WOOFi thuê ngoài các công cụ rủi ro, công cụ phù hợp và nhóm tài sản.
WOOFi Pro nhắm đến các nhà giao dịch chuyên nghiệp, cho phép các loại lệnh phức tạp hơn, sử dụng giao diện và công cụ giao dịch chuyên nghiệp, đồng thời cho phép các nhà giao dịch đó tự lưu ký tài sản.
Việc triển khai ban đầu của WOOFi Pro là trên Near. Khối lượng giao dịch CLOB trên các thị trường hợp đồng giao ngay và không kỳ hạn này là rất nhỏ, với tổng khối lượng hàng ngày chỉ 6 chữ số ở các thị trường này, một phần có thể là do hoạt động tổng thể thấp của NEAR.
Nhóm nghiên cứu đã chuyển trọng tâm từ Near sang trở thành chuỗi chéo và sẽ hỗ trợ tiền gửi chuỗi chéo từ Arbitrum, Optimism, BSC, Ethereum, Base, Linea và Polygon. Ngoài ra, phí giao dịch của WOOFi Pro sẽ được chia sẻ với các staker WOOFi sau khi ra mắt mainnet, dự kiến ra mắt vào quý 4 năm 2023.
Bối cảnh cạnh tranh
Hiện tại, hoán đổi chuỗi chéo tương đối ít được phát triển trong không gian này và ngoại trừ sàn giao dịch WOOFi, chỉ có một vài giao thức, chủ yếu là Hashflow và SushiXSwap, đã triển khai các giải pháp liên quan.
Hoán đổi Sushi
SushiXSwap là một AMM chuỗi chéo được xây dựng bởi Sushi bằng cách sử dụng Stargate của LayerZero. Sushiswap ban đầu được ra mắt trên Ethereum vào năm 2020 dưới dạng một nhánh của Uniswap.
SushiXSwap hiện được tích hợp với Optimism, Arbitrum, BSC, Avalanche, Polygon. SushiXSwap sẽ tổng hợp nhiều cây cầu hơn trong tương lai, tập trung vào việc xây dựng SushiXSwap theo cách mô-đun, có thể kết hợp. SushiXSwap tận dụng tính thanh khoản của Sushi trên mỗi chuỗi trong các giao dịch chuỗi chéo.
Dòng băm
Hashflow là một sàn giao dịch phi tập trung, tương tự như sàn giao dịch WOOFi, cung cấp các giao dịch hoán đổi chuỗi chéo không phải AMM. Không giống như AMM, Hashflow sử dụng mô hình RFQ của một nhà tạo lập thị trường chuyên nghiệp.
Một công cụ RFQ ngoài chuỗi nhận được báo giá từ các nhà tạo lập thị trường quản lý các nhóm thanh khoản trên chuỗi. Mô hình RFQ xử lý các khu định cư và hoán đổi tài sản trên chuỗi, trong khi các nhà tạo lập thị trường định giá tài sản ngoài chuỗi.
So sánh
Sushi sử dụng mô hình AMM. Mô hình sử dụng hàm xy = k để xác định giá của hai mã thông báo dựa trên số dư dự trữ tương ứng của chúng (x và y).
Ngược lại, thuật toán sPMM của WOOFi và Hashflow sử dụng dữ liệu sổ lệnh từ các sàn giao dịch tập trung để đặt giá giao dịch. Vì cả cơ chế định giá của Hashflow và WOOFi đều không dựa vào mô hình định giá AMM, chúng không dễ bị thao túng bởi các bot giao dịch đấu giá, bảo vệ người dùng khỏi các cuộc tấn công gác lửng và bảo vệ các nhà cung cấp thanh khoản và người dùng khỏi các cuộc tấn công thanh khoản tức thì.
Ngoài ra, các AMM truyền thống được biết là gây rủi ro cho các nhà cung cấp thanh khoản. Những người cung cấp thanh khoản cho các AMM này có xu hướng chịu tổn thất vô thường rất lớn.
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095914/fzx34gbaefovxhs8!webp)
Tính đến tháng 9/2023, Sushi trải dài nhiều chuỗi nhất với tổng cộng 18 chuỗi, tiếp theo là WOOFi với 10 chuỗi và Hashflow trên 6 chuỗi. Về khối lượng giao dịch 24 giờ, Hashflow dẫn đầu với khoảng 16,46 triệu đô la, tiếp theo là WOOFi với 13,63 triệu đô la và Sushi với 12,31 triệu đô la.
Tuy nhiên, xét về phí kiếm được trong 30 ngày qua, Sushi chiếm ưu thế, lên tới 10,8 triệu đô la, trong khi WOOFi chỉ tạo ra 751.000 đô la và Hashflow không kiếm được bất kỳ khoản phí nào. Về doanh thu, Sushi lại dẫn đầu với 14,75 triệu USD, tiếp theo là WOOFi với 6,21 triệu USD. Kiểm tra người dùng hoạt động trung bình hàng tháng, Sushi có lợi thế đáng kể là 1,278 triệu người dùng, vượt xa 71.000 của WOOFi và 47.000 của Hashflow.
Lịch sử và quan hệ đối tác
WOO Trade và hệ sinh thái WOO được thành lập vào năm 2019 bởi Kronos Research. Kronos tích cực tham gia vào các chiến lược giao dịch khác nhau như nhà tạo lập thị trường, chênh lệch giá, dịch vụ tư vấn giao dịch hàng hóa và giao dịch tần số cao. Bằng cách đạt khối lượng giao dịch 5-10 tỷ đô la mỗi ngày vào thời điểm đó, họ đã tạo dựng được tên tuổi của mình trên thị trường tài sản kỹ thuật số.
Ban đầu, token WOO được gọi là KRON, trước khi đổi tên thành WOO vào tháng 12/2019. Vào cuối năm 2019 và đầu năm 2020, sản phẩm WOO tiếp tục đạt được tiến bộ, với phiên bản WOO Trade 2.0 sẽ ra mắt. Thành công của họ đã thu hút sự chú ý của các nhà phân bổ vốn hàng đầu trong không gian và vào ngày 28 tháng 9 năm 2020, họ đã hoàn thành thành công vòng hạt giống trị giá 10 triệu đô la từ các nhà đầu tư bao gồm Longfei Capital, Distributed Capital, QCP Capital Ventures, Hashkey và 3AC.
WOO tokenomics
Mã thông báo WOO được sử dụng trong suốt các dịch vụ DeFi và CeFi của hệ sinh thái WOO. Do đó, những người tham gia thị trường khác nhau nắm giữ mã thông báo WOO vì nhiều lý do:
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11095913/1jej1p5oetiasrty!webp)
Đầu tiên, WOO Ventures đã bị dừng lại và mạng WOO quyết định đốt số lượng token còn lại (5% tổng nguồn cung mà nhóm WOO Ventures nhận được). Điều này dẫn đến 147,4 triệu token WOO được gửi đến địa chỉ burn.
Việc phân phối token được nâng cấp Q1 tokenomics hiện tại như sau:
! [Giải thích toàn diện về DEX WOOFi chuỗi chéo: cơ chế giao dịch, cơ chế đặt cọc và tokenomics] (https://piccdn.0daily.com/202310/11100552/q0sh44jm7vciaplg!webp)
Bệ phóng
Nhà đầu tư
Nhóm và bộ phận cố vấn (8,43%) đã bị khóa và có kế hoạch ra mắt độc lập dựa trên từng thành viên trong nhóm và thời điểm họ tham gia. Khi một nhân viên WOO tham gia, họ sẽ nhận được mã thông báo WOO trong thời gian khóa 4 năm bắt đầu khi họ gia nhập công ty.
Rủi ro hợp đồng thông minh
Kronos Ventures, chi nhánh đầu tư mạo hiểm của Kronos, đã ươm tạo mạng WOO, vì vậy trong tình trạng hiện tại, WOOFi phụ thuộc rất nhiều vào người quản lý sPMM, Kronos Research. Nếu Kronos Research gặp phải bất kỳ vấn đề tài chính nào hoặc phải ngừng quản lý spMM, tính thanh khoản và chức năng của WOOFi có thể trở nên rất kém. Ban đầu, WOO X phụ thuộc rất nhiều vào Kronos Research với tư cách là nhà tạo lập thị trường, nhưng khi sàn giao dịch tiến triển, ngày càng có nhiều nhà tạo lập thị trường tham gia và chia sẻ khối lượng giao dịch của Kronos. Đây là một trạng thái lành mạnh cho việc trao đổi, và chúng tôi sẽ khuyến khích và chào đón nhiều nhà quản lý sPMM tham gia WOOFi.
Người dùng cho Kronos Research vay tiền, là Trình quản lý sPMM không có tài sản thế chấp và kiếm tiền thông qua Supercharger Vaults. Điều này gây ra rủi ro đối tác đáng kể và có thể dẫn đến mất tiền nếu Kronos Research không thể hoàn trả khoản vay do sử dụng hợp đồng thông minh, tổn thất trong quá trình bảo hiểm rủi ro hoặc các vấn đề khác.
Mã thông báo WOO là đa chuỗi, cho phép người dùng đặt cược WOO trên nhiều chuỗi khác nhau. Mặc dù điều này rất hữu ích cho khả năng sử dụng và tính đơn giản của việc đặt cược, nhưng số lượng lớn mã thông báo WOO bị khóa trong các hợp đồng cầu nối chuỗi chéo khác nhau thể hiện rủi ro đuôi do tính dễ vỡ của các giao thức này. Cầu nối chuỗi chéo rất dễ khai thác, một phần vì sự phức tạp của các cầu nối chuỗi chéo và những lợi thế của việc khai thác hợp đồng này.
Rủi ro pháp lý